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特斯拉23Q2交付量同比高增,西班牙上调光伏装机目标。电力设备与新能源行业周观察。国内新能源汽车进入加速渗透阶段,海外电动化决心明确,全球新能源汽车发展实现共振。技术革新为推动新能源汽车高速发展的核心因素之一,有望带来性能、成本、安全性等多方位的提高。重点关注供给端的变化,持续看好积极拥抱新技术和竞争优势显著/格局优化的两条投资主线。具体包括:前期产业链去库存基本结束,即将开始新一轮补库,各环节有望进入排产量增阶段,同时需求向好将带来产品价格稳中有升,看好盈利水平触底或有望出现拐点环节。关注海外市场积极边际变化,具备国际化供应实力的厂商更加受益于全球电动化发展。