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根据研报正文,公司与海外客户签订了一份《合作协议》,合同金额为人民币1.5亿元,其中23年5000万元,24年1亿元。这表明公司正在积极布局海外市场,有望继续保持高增长。此外,公司1Q23海外收入高增长,净利润也有望提升。根据预测摘要,公司23至25年实现归母净利润分别为3.16/4.1/5.33亿元,对应当前PE18X/14X/11X,考虑刀具行业成长空间,同时公司高端数控刀片产能持续爬坡,产品结构有望持续优化提升盈利能力,维持“买入”评级。但需要注意的是,公司面临国产替代不及预期、股东减持风险、限售股解禁风险等风险。