中国太平保险控股有限公司二零二二年全年业绩简报

中国太平保险控股有限公司二零二二年全年业绩简报2023年3月 前瞻性陈述及声明2本介绍及随后的讨论可能包含有关中国太平保险控股有限公司的财务状况、经营业绩及业务之若干前瞻性陈述。此类前瞻性陈述为中国太平保险控股有限公司对未来事件的预期或信念，其中包括已知或未知的风险及不确定性，可能导致实际结果、表现或事件与本介绍的情况出现重大偏差。 简明公司架构3注1：富杰分别持有太平人寿、太平再保险、太平金服及太平资产其余之24.9%、25%、12%及20%权益。2：PT Megah Putra Manunggal持有太平印尼其余之45%权益。3：太平财险持有太平科技33.33%权益。4：中国太平控股持有太平金服48%权益。5：安石投资管理有限公司持有太平基金之5.23%权益，太平资产持有太平基金之56.31%权益，太平人寿持有太平基金之38.46%权益。6：中石化集团公司持有太平石化金租之50%权益，其余之50%权益由太平人寿持有。7：太平投资（香港）和太平养老除经营各自条线的业务外，同时亦为泛资产管理线条的投资平台。8：太平新加坡同时亦持有寿险业务牌照，为综合性保险公司。9：所示股比为有效持股比例。除注(1)至(6)外，本图所示附属公司股权均由本公司及／或附属公司持有。10：以上架构截至2022年12月31日。 4综述Ø2022年，中国太平统筹疫情防控和经营发展、统筹稳增长和防风险、统筹境内和境外，高质量发展迈出新的步伐。坚持价值导向，巩固了价值成长的良好势头，特别是个险期交保费规模和增速、四项继续率领先对标同业，财险综合成本率同比明显优化。扎实推动战略举措和项目落地，生态圈建设取得积极进展，战略协同得到加强，科技创新不断深化，客户服务水平有效提升，金融风险防控扎实有效，凝聚了高质量发展动能。以本公司为核心成员的中国太平保险集团连续五年进入《财富》世界500强，排名逐年提升，2022年提升10位至第334位；并首次跻身《财富》中国ESG影响力榜。 5太平人寿剩余边际余额67亿-10.5%业绩综述股东应占溢利27.97亿-62.8%太平财险综合成本率99.5%优化6.4pp（港元）太平人寿新业务价值 （人民币元）24.04亿-61.5%（人民币元）+6.3%2,005.84亿 （人民币元）总保费及保单费收入2,650亿+0.9%（港元）2,275亿+4.6%（人民币元）总资产14,094亿+2.2%（港元）12,589亿+11.7%（人民币元）管理资产规模23,557亿+2.8%（港元）21,042亿+12.4%（人民币元）超过6500万人+4%服务个人客户数 6业绩综述（续）境内寿险业务稳中有进，业务品质同比改善* 包含太平人寿、太平养老。** 境内业务数据均以人民币口径计算，境外业务数据均以港币口径计算。境内产险承保扭亏为盈，境外产险业务保持承保盈利Ø境内寿险*原保费同比增长4.1%，跑赢大市。Ø太平人寿新单保费同比增长20.0%，其中个险新单保费同比增长28.6%，银保新单保费同比增长29.7%，代理人人力较年初逆势增长1.6%；新业务价值表现优于多数同业；个险、银保四项继续率连续多年稳居行业领先地位。Ø境内产险原保费同比增长2.8%，综合成本率99.5%，同比优化6.4pp。Ø港澳产险公司保持市场领先地位，境外产险业务保持承保盈利。Ø太平再保险产险再保险业务保持稳定发展，保费收入同比增长21.8%。 7业绩综述（续）净投资收益提升，投资业务稳固发展Ø投资规模平稳增长，净投资收益提升。 2022年，集团内投资资产规模12,182亿港元，较年初增长1.4%，人民币口径下增长10.8%，实现净投资收益485.73亿港元，较去年同期增长8.9%。 Ø加强市场形势研判，权益战胜市场基准。2022年，集团成立投资研究中心，加强资本市场研判，面临不利市场环境，加强战术操作与品种选择，集团整体权益表现好于沪深300全收益指数，境外权益组合大幅战胜恒生指数16.5个百分点。 Ø投资机构专业能力提升，第三方资管业务增长。 2022年，集团继续推动投资机构专业化改造，提升专业能力和管理水平，集团管理的第三方委托资产规模10,928亿港元，较上年末增长5.3%。Ø 夯实投资管控基础，促进投资高质量发展。 2022年，集团进一步完善多项投资管理制度，强化信息系统建设，提升投资集中监测能力，防范重大风险与系统性风险，促进投资业务高质量发展。 03（百万港元）2022年2021年变化人寿保险5,958.27 11,115.59 -46.4%养老及团体保险306.84 377.30 -18.7%境内财产保险746.40 (381.96)不适用境外财产保险123.91 17.98 +589.2%再保险61.42 9.63 +537.8%资产管理业务961.41 742.92 +29.4%金融租赁业务804.90 753.02 +6.9%其他*(3,424.79) (1,682.11)+103.6%经营净溢利5,538.36 10,952.37 -49.4%非控股股东权益(2,741.75) (3,438.67)-20.3%股东应占溢利净额2,796.61 7,513.70 -62.8%* 其他主要包括控股公司、太平投资（香港）、太平金控等公司的经营成果，以及合并调整。业务分类之经营利润分析8 注 1：本集团持有太平人寿75.1%的权益，持有太平人寿（香港）含太平人寿（澳门）、太平新加坡100%的权益。 2：本集团人寿保险业务于报告期内的业绩主要来自太平人寿、太平人寿（香港）、太平新加坡，以下为集团内部抵销前太平人寿、太平人寿（香港）、太平新加坡的营运业绩。9人寿保险 业务回顾境内境外•太平人寿（香港）•太平新加坡•太平人寿 太平寿经营指标概览10继续率太平人寿经营指标概览注：个、银13个月和25个月继续率不包含月交件。继续率新业务价值率价值（亿人民币元）内含价值2,167同比：10.4%剩余边际余额2,006保费收入（亿人民币元）新业务价值（亿人民币元）同比：6.3%新业务价值66.6同比：10.5%个险新业务价值58.0同比：9.8%原保险保费1,540同比：3.6%继续率个险人力个险代理人数量39.1万年净增率：1.6%百万人力3,680同比：54.0%个险13个月93.0%银保13个月96.7%个险25个月91.8%银保25个月96.1%月交13个月84.4% 71,49087,79395,206103,964112,62448,05160,41974,24492,345104,1082018年末2019年末2020年末2021年末2022年末11有效业务价值经调整净资产196,309+15.9%169,450148,212119,541+14.3%+24.0%216,732+10.4%内含价值（百万人民币元）太平人寿：保费规模逆势上涨，内含价值同比提升10.4%原保费收入 （百万人民币元）原保险保费148,695154,002+3.6%2021年 2022年 太平人寿：内含价值变动分析 *包括投资收益率、分红、死亡率、发病率、退保、费用等实际经验与其经验之间的差额所产生的影响。（百万人民币元）12196,309-3,510216,73215,2496,6622,3454,226-4,5492021年末内含价值内含价值预期回报新业务价值最低资本分散效应假设及模型变动经验偏差及其他*股东分红2022年末内含价值 尽管受疫情影响，行业整体发展承压，公司剩余边际仍实现稳定增长，是未来利润和分红稳定、可持续的重要支撑13剩余边际余额 （百万人民币元）2022年末2018年末2019年末2020年末2021年末+6.3%太平人寿：剩余边际持续稳定增长129,751150,441171,444188,773200,584 太平人寿：受疫情反复、经济下行等宏观因素影响，新业务价值同比下降10.5%，仍跑赢大市 （百万人民币元）7115667,4446,662-10.5%新业务价值个险渠道新业务价值银保渠道新业务价值 （百万人民币元）-20.3% （百万人民币元）6,4315,800-9.8%2021年2022年2021年2022年2021年2022年14 96.3%97.0%96.7%95.5%94.8%96.1%2020年2021年2022年13个月继续率 25个月继续率95.1%95.0%93.0%92.7%92.4%91.8%2020年2021年2022年13个月继续率 25个月继续率74.9%84.4%银行保险个人代理太平人寿：持续厚植品质文化，继续率指标稳居行业前列Ø个、银13个月和25个月继续率延续行业领先优势Ø月交13个月继续率较2021年同比优化9.5个百分点Ø公司各项继续率实际经验均优于审慎的精算假设 月交13个月继续率+9.5pp注注：个、银13个月和25个月继续率不包含月交件。2021年 2022年15 97%194%太平人寿：偿二代二期规则下，偿付能力保持充足，抵御风险能力较强2022年末核心偿付能力充足率2022年末综合偿付能力充足率注：2022年末数据为偿二代二期口径。偿付能力充足率远高于监管达标要求监管达标要求≥ 100%≥ 50%监管达标要求16 16,03617,997个险百万人力 （人）+54.0%太平人寿：个险绩优人力有效突破，团队产能及收入持续优化2,390 3,680 2021年末2022年末个险主管以上层级月均人均产能+20.4% （人民币元）个险主管以上层级月均人均收入+12.2% （人民币元）41,09249,4852021年2022年17 45.278.5 2021年2022年太平人寿: 适应市场需求，回归保障本源，推动终身寿产品销售初见成效个险终身寿产品期交保费 （亿人民币元）+73.7%18 太平人寿：银保期交保费持续增长，绩优人力占比稳步提升1977.0100.12021年末2022年末银保期交保费 （亿人民币元）+29.9% 银保期交百万人力 （人）+40.7%2,1763,0612021年2022年2021年 2022年 太平人寿：银保队伍收入稳步增长201.902.142021年末2022年末银保月均人均收入 （万人民币元）+12.6%银保各层级月均人均收入 （万人民币元）1.673.075.211.923.316.212021年 2022年+7.8%+19.2%+14.9% 2021年 2022年 专 员部经理总 监 2021年 2022年 2021年 2022年 Ø一次性通过率 89%Ø最快 10分钟 录制完成客户经营数据体系Ø平均 2-3秒 生成一份家庭保障分析 iFamily家庭保障分析自主研发专属智能双录系统，有效提升客户体验 开发iFamily数字化平台，以家庭为中心，制定全方位保障方案 打造线上线下相融合的个险营销体系，实现“获取-孵化-收获”蓄客闭环太平人寿：强化科技赋能，打造敏捷开发流程，助力业务发展智能双录Ø获新客户转化率 50%Ø年度新客贡献 60%21 （百万港元）境外寿险：坚持稳健经营，努力践行高质量发展战略新单保费（百万港元）总保费22 5,877 1,644 1,425 2,288 1,622 724 太寿香港太寿澳门太平新加坡2021年2022年 13,989 2,130 1,714 16,063 4,358 1,122 太寿香港太寿澳门太平新加坡2021年 2022年Ø2022