拟收购集团优质资产，2023年火电盈利有望修复

皖能电力拟收购集团优质资产，2023年火电盈利有望修复。公司发布《关于支付现金购买资产的公告》等公告，拟通过支付现金方式购买皖能集团持有的皖能环保发电51%的股权，以及皖能集团持有的4家抽水蓄能公司部分股权，交易价格合计22.08亿元。本次拟购买的标的盈利能力强劲，有望增厚公司业绩。公司2022年扭亏为盈，2023年市场煤价有望下行并推动火电盈利修复。预计公司2022-2024年归母净利润分别为4.74亿元、9.77亿元、12.39亿元，对应PE分别为24.4倍、11.9倍、9.4倍。首次覆盖，给予“推荐”评级。