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本文以扩散指标行业轮动为基础构建沪深300增强策略,先尝试不加任何限制条件的选择沪深300指数内符合条件的行业内全部股票,并以此为原始策略,逐步进行了结合主动权益基金持仓、限制个股权重和限制行业偏离程度三种改进尝试。在扩散指标行业轮动的条件下我们构建原始沪深300增强策略:2010年6月30日至2023年1月13日(下文提及回测期均为该日期区间),应用在中信一级行业的扩散指标轮动的沪深300增强策略累计收益414.76%,年化收益14.49%,最大回撤为-45.59%,夏普比率0.52,信息比率为0.88。