金山科技工业2022/ 2023年度中期报告

公司資料董事局執行董事羅仲榮，主席兼總裁李耀祥，副主席兼執行副總裁林顯立黃子恒張東仁羅宏澤非執行董事吳家暉獨立非執行董事呂明華陳志聰陳其鑣唐偉章 審核委員會呂明華，主席陳志聰陳其鑣吳家暉唐偉章薪酬委員會陳志聰，主席呂明華陳其鑣羅仲榮提名委員會羅仲榮，主席呂明華陳志聰陳其鑣核數師德勤•關黃陳方會計師行執業會計師註冊公眾利益實體核數師秘書及註冊辦事處王文幹香港新界白石角香港科學園第三期科技大道西12號9樓電話：+852 2427 1133傳真：+852 2489 1879電郵：gp@goldpeak.com網址：www.goldpeak.com股票過戶登記處卓佳雅柏勤有限公司香港夏愨道16號遠東金融中心17樓股票代號香港聯交所 40彭博資訊 40 HK路透社 0040 HK 2022╱2023年中期報告1集團架構金山科技工業有限公司（香港上市）GP工業有限公司（新加坡上市）85.59%*（「金山電池」）金山電池國際有限公司一次性特種電池一次性柱型電池充電池及其他電子產品及揚聲器其他工業投資集團簡介金山科技集團為一家電池及電子跨國企業，銳意成為提供電能及音響方案的領導者之一，並以可持續原則為發展重點，令人類生活更充實，更有動力。集團母公司金山科技工業有限公司於1964年成立，並自1984年在香港上市。金山科技現時擁有GP工業有限公司（「GP工業」）85.59%*股權，作為其主要投資工具。GP工業在新加坡上市。金山科技工業有限公司致力研發創新充電池技術及企業對企業(B2B)電池業務，而GP工業則繼續發展其消費類電池、電子產品及揚聲器業務。集團之主要產品類別如「GP超霸」電池、「綠再」充電池、「KEF」高級揚聲器和「CELESTION」專業揚聲器，已成為業內著名品牌。* 於2022年11月24日 2金山科技工業有限公司金山科技工業有限公司（「本公司」）董事局（「董事局」）謹公佈本公司及其附屬公司（「本集團」）截至2022年9月30日止六個月之未經審核綜合業績。摘要• 持續經營業務營業額為3,373,000,000港元，減少5.9%。• 本公司擁有人應佔持續經營業務溢利為62,400,000港元，上升12.4%。• 本公司擁有人應佔總溢利由去年同期之40,400,000港元（連同已終止經營業務虧損15,100,000港元）上升至本年度62,400,000港元。• 持續經營業務連同已終止經營業務每股盈利為6.82港 仙（2021/22年：5.13港仙）。• 董事局不建議派發截至2022年9月30日止六個月之中期股息（2021/22年：無）。業績概要本集團截至2022年9月30日止六個月之持續經營業務營業額為3,373,000,000港元，較去年同期之3,584,000,000港元減少5.9%。未經審核之本公司擁有人應佔持續經營業務溢利為62,400,000港元，較去年同期上升12.4%。本公司擁有人應佔總溢利由去年同期之40,400,000港元（連同已終止經營業務虧損15,100,000港元）上升至本年度62,400,000港元。每股盈利為6.82港仙，去年同期為5.13港仙。業務回顧截至2022年9月30日止六個月（「本年首半年」），本集團之營業額較去年首半年（「去年同期」）下跌5.9%至本年度3,373,000,000港元，主要由於電池業務之營業額下跌6.8%所致。按地域計算，歐洲及南北美洲之銷售均下跌，亞洲之銷售則上升。本年首半年之毛利下跌8.1%至858,700,000港元。毛利率由去年同期之26.08%微跌至25.46%。期內，本集團上調部份產品的價格以減輕物料價格上升的不利影響。然而，銷售下跌導致費用分配增加，削弱了產品價格上調的部份效果。 2022╱2023年中期報告3其他收入及其他收益由去年同期之47,000,000港元增加至本年首半年之221,000,000港元。增加的原因是電池業務錄得總出售利潤127,200,000港元，以及主要由於美元升值錄得46,900,000港元之外匯收益。期內，雖然環球航運成本下調，但主要由於廣告和宣傳開支增加，因此分銷支出增加300,000港元或0.1%至414,500,000港元。行政支出增加4.8%至464,000,000港元，主要由於員工成本按年上升、寧波金山雙鹿電池有限公司在中國寧波的新廠房全面投產所增加的折舊開支，以及惠州市金山電子有限公司（「金山電子」）的新廠房投產錄得租金及折舊所致。其他支出及其他虧損由去年同期18,900,000港元增加至本年首半年之49,400,000港元，主要由於註銷電池業務一家附屬公司所錄得累計匯兌虧損重新計入損益18,900,000港元，以及電子產品及揚聲器業務於截至2020年3月31日止財政年度（「2020年度」）出售金山電子舊廠房相關的估計應收補償金額調整17,000,000港元。主要由於利率急速上升，財務成本由去年同期的67,900,000港元增加17,300,000港元或25.5%至本年首半年之85,200,000港元。本公司擁有人應佔總溢利由去年同期之40,400,000港元（連同已終止經營業務虧損15,100,000港元）上升至本年度62,400,000港元。電池業務• 電池業務本年首半年之營業額為464,600,000坡元，下跌4.7%。• 一次性電池及充電池之銷售分別減少3.3%及13.7%。• 按地域計算，南北美洲及歐洲之銷售分別減少25.2%及11.6%，亞洲之銷售則增加5.3%。• 電池業務的毛利率繼續受到物料價格高企和市場需求低迷的不利影響。儘管已經調高售價，但銷量減少導致費用分配增加，成為毛利率下跌的部份原因。 4金山科技工業有限公司• 向美國客戶出售預付關稅的品牌代工產品銷售下跌以及運費下調，令分銷支出減少。• 電池業務錄得出售收益23,000,000坡元，包括出售在台北上市的新盛力科技股份有限公司的全部29.28%股權所得之12,400,000坡元收益，及惠州時代電池有限公司（「時代電池」）於完成將充電池生產設施搬遷至東莞謝崗後出售其100%股權所獲得之10,600,000坡元收益。時代電池所獲得之出售收益主要受惠於其擁有之地皮的價值。電子產品及揚聲器業務• 電子產品及揚聲器業務營業額為130,900,000坡元，去年為131,400,000坡元。• 品牌音響業務及專業揚聲器製造業務營業額均輕微下跌。• 品牌音響業務營業額微跌0.3%。KEF產品銷售減少4%，當中南北美洲及歐洲營業額下跌，亞洲市場營業額則上升。Celestion專業揚聲器單元業務方面，雖然南北美洲之銷售減少，但歐洲和亞洲之銷售均有所增長，營業額上升18.4%。專業揚聲器製造業務營業額下跌0.5%，南北美洲的銷售減少9.2%，但其他市場均錄得增長。• 電子產品及揚聲器業務毛利率亦受物料價格高企及銷售放緩影響，儘管已經提高售價，但由於費用分配上升及為配合新產品面世而增加廣告和宣傳開支，令邊際利潤下跌。2022年4月，位於中國惠州的電子廠將其生產設施遷至東江高新科技產業園，生產中斷近兩個月，此亦令本業務的盈利下跌。• 根據金山電子持有舊工廠（「物業」）之物業出售協議，GP工業集團有權於一個為期60個月的免租期內就提早交還物業的確實日期而獲得提早搬遷補償及優惠。一項估計應收補償（「應收補償」）已被納入2020年度之有關物業出售收益，當物業於本年首半年交還予買方，雙方已達成一項比應收補償少3,000,000坡元的最終補償協議，有關差額將於期內其他營運支出中確認。 2022╱2023年中期報告5其他工業投資• 美隆工業股份有限公司錄得虧損。• 炫域科創有限公司於2022年3月出售其主要附屬公司匯聚科技有限公司而錄得輕微虧蝕。財務回顧本集團於期內之銀行貸款淨額減少73,000,000港元至2,564,000,000港元。於2022年9月30日，本集團之股東資金及非控股權益合共2,706,000,000港元，本集團之借貸比率（按綜合銀行貸款淨額除以股東資金及非控股權益計算）為0.95（2022年3月31日：0.91）。本公司之借貸比率為0.58（2022年3月31日：0.50）， 而GP工業之借貸比率為0.65（2022年3月31日：0.66）。於2022年9月30日，本集團有71%（2022年3月31日：81%）之銀行貸款屬循環性或1年內償還借貸，其餘29%（2022年3月31日：19%）則大部份為1年至5年內償還貸款。本集團之銀行貸款大部份為美元、新加坡元及港元貸款。於2022年9月30日，本集團的流動負債超過其流動資產約292,000,000港元。主要由於GP工業於截至2022年9月30日止六個月內提取了70,000,000坡元的定期貸款，令2022年9月30日的流動負債淨值有所改善，並減少近年以現金和短期借款為部份資本性支出提供資金的不利影響。經考慮內部產生的資金和可用的銀行備用信貸額後，本集團有足夠資源支付其到期的流動負債。本集團之外幣匯率風險主要來自其現金流淨額及換算其海外附屬公司之貨幣資產淨額或貨幣負債淨額。本集團貫徹其審慎管理外匯風險的策略，透過安排遠期合約、當地貨幣借貸及於當地採購等措施，將匯率波動所帶來的風險減至最低。員工人數及薪酬制度於2022年9月30日，本集團之主要業務部門在全球聘用員工約6,740人（2022年3月31日：7,050人）。本集團定期檢討其薪酬及福利制度，以確保於本集團經營業務之地區能與當地勞動市場保持一致水平。 6金山科技工業有限公司展望隨著疫情開始減退，更多國家陸續解封，商業活動開始復常；惟已發展國家消費者亦重新集中服務式需求如外遊及外出餐飲，本年首半年高通脹及重複加息亦可能令消費者對製造業產品消費帶來負面影響，但當外地主要品牌代工產品客戶開始重新存倉，本集團電池產品的需求可能會逐漸增加。息口急速上升預期將會令本集團財務成本上漲，本集團可能適時以股權融資代替銀行借貸為未來拓展提供資金，以減低其借款水平。近期美元對人民幣轉強，若情況持續，可能有助減輕本集團的成本壓力，並令本集團在訂價及優化產能上更具彈性。電池業務將繼續受到原材料價格波動及航運挑戰影響，然而當本集團於本年度完成重新平衡生產設施的計劃，有望於下年度有效減低過剩營運及改善經濟效益。以強大的產品企劃及進取的營銷拓展，本集團旗下KEF消費類揚聲器、Celestion專業揚聲器驅動器及專業音響製造業務預期將維持增長。環球航運服務中斷的情況正逐步改善，但電子部件短缺預期將繼續令本集團在優化倉存及流動資本需求以實踐出貨承諾上面對挑戰。本公司於2021年12月28日宣佈有關充電池製造業務的建議實物分派（「建議分派」），建議分派為有條件，特別是完成充電池製造業務仍在進行的重組。本集團將適時作出公佈通知股東有關建議分派的最新消息。 2022╱2023年中期報告7未經審核簡明綜合損益表截至9月30日止六個月2022年2021年附註千港元千港元 持續經營業務營業額4 & 53,372,7283,583,564銷售成本(2,514,014)(2,649,054) 毛利858,714934,510其他收入及其他收益6221,00646,966銷售及分銷支出(414,490)(414,215)行政支出(463,983)(442,822)其他支出及其他虧損7(49,408)(18,858)財務成本8(85,221)(67,892)所佔聯營公司業績48,04469,019 除稅前溢利9114,662106,708稅項10(19,173)(24,519) 持續經營業務之本期間溢利95,48982,189已終止經營業務已終止經營業務之本期間虧損–(17,659) 本期間溢利95,48964,530 本期間溢利（虧損）歸屬於：本公司擁有人－持續經營業務62,44255,549－已終止經營業務–(15,112) 62,44240,437 非控股權益－持續經營業務33,04726,640－已終止經營業務–(2,547)