中国天津2021.09.28 万联网复旦大学国际供应链金融研究中心2 0 2 1中国数字化供应链金融创新与实践报告 万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心发布单位：万联网、复旦大学国际供应链金融研究中心《中国数字化供应链金融创新与实践报告》v报告特点•59家远程调研企业+5家深度走访企业•多维度描绘与剖析中国数字化供应链金融典型创新案例特色特点•数字化供应链金融的特征总结 “加快数字化发展 建设数字中国”是“十四五规划和2035年远景目标纲要”的第五大篇章，我国数字经济发展将提速。数字化对供应链的优化、重构和对供应链金融的风控意义不言而喻。而容易被忽略的是，供应链金融对产业数字化也有非凡的意义：数字化是一项系统工程，不是企业内部的信息化，而是产业链整体的数字化，不仅推动技术升级，还会带来模式的变革，甚至颠覆。对企业来说，不仅仅是技术投入产出方面的挑战，还有思维变革、模式与业务重构、组织优化、团队升级等各方面的挑战。面对趋势与挑战，怎么把握节奏、迈出第一步是关键。以供应链金融切入，撬动产业链整体数字化是一种很好的选择，有利于产业数字化的破局。 在此背景下，万联网联合复旦大学国际供应链金融研究中心联合制作并发布此报告，希望为中国数字化供应链金融发展尽绵薄之力。前言2 万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心发布单位：万联网、复旦大学国际供应链金融研究中心《中国数字化供应链金融创新与实践报告》目录PART 1 引言——洞悉数字化供应链金融内涵PART 2 观局——观察数字化供应链金融全局之环境、边界、特征、挑战入微——精研典型案例企业实践结语PART 3 PART 4 3 01PART ONE引 言 万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心发布单位：万联网、复旦大学国际供应链金融研究中心《中国数字化供应链金融创新与实践报告》•银行和供应链公司初探索•线下操作为主•贸易金融和物流金融为主•互联网+•B2B电商兴起•O2O+生态化•主体多元化•金融科技在金融领域受广泛关注•第三方金融科技公司越来越多•各类主体加强金融科技创新应用•服务范围更广现在过去未来1998年............至今2009......2017中国供应链金融已经进入数字化阶段央行等8单位对供应链金融的官方定义：金融科技是必要手段u央行等8单位的官方定义：从供应链产业链整体出发，运用金融科技手段，整合物流、资金流、信息流等信息，在真实交易背景下，构建供应链中占主导地位的核心企业与上下游企业一体化的金融供给体系和风险评估体系，提供系统性的金融解决方案，以快速响应产业链上企业的结算、融资、财务管理等综合需求，降低企业成本，提升产业链各方价值。u该定义的创新：该定义首次把“金融科技”一词纳入到了定义中，体现了智慧性的内涵；强调了核心企业与中小企业一体化的供给与风控，体现了一体性的内涵；从围绕核心企业延展到了核心企业、科技平台、仓储及物流企业、金融机构分工合作，体现了生态性/协作性的内涵；强调了结算、融资、财务管理的综合，体现了灵活性的内涵。贸易性一体性闭环性自偿性灵活性5 万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心发布单位：万联网、复旦大学国际供应链金融研究中心《中国数字化供应链金融创新与实践报告》u数字化供应链金融内涵（1）新的技术、新的思维、新的模式；（2）新一代信息与数字化技术的融合应用：执行层面，物联网采集或数字化供应链共享数据、保障业务真实与可控；存证层面，区块链保障数据存储的安全、可信、可追溯、自动执行以及激励各方；决策层面，大数据+AI保障潜藏风险与需求的挖掘。（3）新的风控思维：管理对象从人到物、风控前置、管过程而不是结果、精细化风控；最终实现基于可靠过程数据的智能决策，对可靠规则的智能执行。（4）新模式、新生态：企业协作与交易的边界扩展，跨链、跨生态交融、共生多赢，形成新的商业模式与商业共生体。传统的金融风险管理方式粗放：合规第一，却缺少高效率低成本的办法从源头有效把控风险。当下，即使有供应链管理服务商、物流服务商等的介入依然不足以将风险降到可以让金融资源放心进入实体经济的程度！如何解决管理的粗放？需要新一代信息技术的赋能，需要新的思维（供应链思维、互联网思维、数字化思维），需创新服务模式。u数字化供应链金融服务商需要形成的三项基础能力：（1）感知能力：AIOT延伸到业务最前端或数字化供应链穿透到贸易最底层的能力。（2）计算决策能力：多维度，多指标，自动化，智能化，云计算，筛选客户，全生命周期全过程风控（含预警）等能力。（3）执行能力：专业化团队，精细化服务，精准化管理，高效率执行的能力。供应链金融风险管理的关键在于解决“管理粗放与信息不对称”6 02PART TWO观 局 万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心发布单位：万联网、复旦大学国际供应链金融研究中心《中国数字化供应链金融创新与实践报告》•2019年7月，中国银保监会发布了《关于推动供应链金融服务实体经济的指导意见》，这是监管部门针对供应链金融的第一项政策，2020年3月，银保监会出台了又一专门政策《关于加强产业链协同复工复产金融服务的通知》，凸显监管持续重视供应链金融，从原则理念走向落地实施。•2020年9月央行等8单位发布226号文：从准确把握供应链金融的内涵和发展方向、稳步推进供应链金融规范发展和创新、加强供应链金融配套基础设施建设、完善供应链金融政策支持体系、防范供应链金融风险、严格对供应链金融的监管约束等六个方面，提出了23条政策要求和措施。文件中多次突出金融科技的作用。•十四五规划：数字中国是规划第五篇章，“推动供应链金融发展”首现，提出要稳妥发展金融科技加快金融机构数字化转型......•《关于2021年进一步推动小微企业金融服务高质量发展的通知》：在依法合规、风险可控基础上，充分运用大数据、区块链、人工智能等金融科技，在重点领域搭建供应链产业链金融平台，提供方便快捷的线上融资服务。政策成助推器、引领数字化发展数字化供应链金融的“边界”不断扩展•生态主体多元：涵盖了行业龙头、金融机构、供应链管理服务企业、运输仓储服务商、产业互联网平台、SaaS化的金融科技赋能平台、数字化系统/技术/解决方案/工具类基础供应商、票据服务商等•行业领域多样：钢铁、养殖与农牧、进口贸易与跨境、大宗商品、汽车、医药与医疗器械、物流服务、基建与地产、塑化橡胶、票据、能源电力、航天装备制造、电子元件分销与采购、家电、粮食、纺织、磨具、乳制品、白酒、快消品、人力资源服务......•多层次赋能：数字化供应链金融实践过程中，除了融资赋能，78%的受调研企业在供应链协同方面重度投入，并且，32%受调研企业已深入到了设计、生产、营销、用户服务等环节的数字化实践。说明：数字化供应链金融已不仅仅是融资的范畴，也不能局限于融资的范畴。数字化供应链金融的内涵已扩展至：帮助客户建设数字营销网络，实现用户需求的实时感知、分析和预测；建设敏捷响应的用户服务体系。帮助客户提升设计环节的数字化程度，开发具备感知、交互、自学习、辅助决策等特征的智能产品与服务（非金融类产品/服务），更好地满足和引导用户需求。帮助客户利用数字孪生等技术，实现作业现场全要素、全过程自动感知、实时分析和自适应优化决策，提高生产质量、效率和资产运营水平。帮助客户实现供应链上下游企业间数据贯通、资源共享和业务协同，实现生态化、一体化、共赢。研发设计环节生产环节产业链供应链上下游协同用户服务环节8 万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心万联网复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心复旦大学国际供应链金融研究中心发布单位：万联网、复旦大学国际供应链金融研究中心《中国数字化供应链金融创新与实践报告》数字化供应链金融实践共性特征一条主线皆认为数据是可市场配置的资源，也是企业未来重要的核心资产，干净可信数据是有价值的资产。二项使命皆以“供应链更顺畅更健壮、多元化融资更便捷更普惠”为企业使命，也是它们