本报告中所有观点仅供参考，请务必阅读正文之后的免责声明。 股指期货期权日报 2021年7月14日星期三 股指期货期权日报 投资咨询业务资格 证监许可 【2011】 1292号 发展研究中心股指组 陈俊州：020-88818017 chenjunzhou@gf.com.cn 投资咨询资格：Z0014862 股指：上半年进出口表现提振市场，贸易结构持续改善 【市场表现】 A股低开后快速冲高，创业板指一度站上3560点，点位历史上首次超越上证指数。随后创业板指回落，一度跌超1.5%。上证指数收涨0.53%报3566.52点，创业板指跌0.56%报3514.98点，深证成指在0.18%。沪深两市主力资金全天净流出332.56亿元。业绩超预期个股获市场追捧，舍得酒业、特变电工公布预告后双双涨停，资金净流入分居前二；芯片股遭资金抛售，士兰微、卓胜微资金净流出超10亿元。美国三大股指收盘全线收跌，标普500指数和纳指盘中创出历史新高后回落。道指跌0.31%报34888.79点，标普500指数跌0.35%报4369.21点，纳指跌0.38%报14677.65点。 期指方面，昨日三大期货指数合约小幅收涨，其中IC期货合约上涨幅度较明显，涨幅接近1.0%，IC2107合约涨幅最大为0.98%。三大合约基差均收敛，其中IH2107收敛接近于平水，距离7月合约交割仅剩3天，IC2107仍有超过20个点的贴水，IC存在一定机会；三大期货合约持仓量与成交量均小幅下降。三大合约前二十席位净持仓来看，空单有所减少。 【消息面】 昨日A股低开高走。两市上涨家数2468家，涨停家数为86家，上涨数量较前一交易日小幅下降，昨日赚钱效应偏好。 昨日公布了6月进出口数据，总体来看，上半年，我国对铁矿砂、天然气等大宗商品的进口量增加较为明显，进口价格同比指数为108.5，其中价格对进口增长的贡献率为35.4%。外贸进出口同比增长22%，连续第十三个月实现同比正向增长，上半年外贸进出口总值比去年同期增长27.1%。其中，一般贸易比重提升，机电产品出口比重提升，民营企业主力军低位巩固，跨境电商等新兴业态蓬勃发展，贸易结构整体来看处于持续优化过程中。美国于昨日晚间公布6月CPI数据为5.4%，创2008年8月以来新高，核心CPI同比上涨4.5%，超于预期，反映价格压力对消费者收入存在长期影响并且没有放缓的迹象，若该指标持续居高不下，则美联储表示的通胀是暂时的言论将不攻自破。消息面来看，进出口数据依旧向好，整体贸易结构持续改善，下半年进出口增速恐在上半年较高基数的影响下放缓。 【资金面】 两市成交额超1.2万亿元，连续9个交易日突破万亿。北向资金今日净买入25.79亿元，其中沪股通净卖出16.65亿元，深股通净买入9.13亿元。从A股资金流向来看，沪深300、上证50、中证500的资金净主动买入额分别为-74.82亿，-10.96亿，18.35亿。资金面来看，交易情绪依旧高涨，整体看多。 【操作建议】 广发期货有限公司提醒广大投资者：期市有风险 入市需谨慎 Page 2 股指期货期权日报 从消息面短期利多与资金面整体看多来看，市场短期在降准的刺激下余温仍存，但后续在持续性方面存疑，后市需主要关注中报的发布以及重点行业业绩表现，中证500在估值与盈利两方面上涨的空间仍具有持续性，建议投资者继续持有多IC的头寸，并关注逢低建仓IH的机会。 广发期货有限公司提醒广大投资者：期市有风险 入市需谨慎 Page 1 股指期货期权日报 一、股指期货指标 数据来源：Wind 广发期货发展研究中心 数据来源：Wind 广发期货发展研究中心 图：股指期货行情数据 图：股指期货合约净持仓数据 广发期货有限公司提醒广大投资者：期市有风险 入市需谨慎 Page 2 股指期货期权日报 免责声明 本报告中的信息均来源于被广发期货有限公司认为可靠的已公开资料，但广发期货对这些信息的准确性及完整性不作任何保证。 本报告反映研究人员的不同观点、见解及分析方法，并不代表广发期货或其附属机构的立场。报告所载资料、意见及推测仅反映研究人员于发出本报告当日的判断，可随时更改且不予通告。 在任何情况下，报告内容仅供参考，报告中的信息或所表达的意见并不构成所述品种买卖的出价或询价，投资者据此投资，风险自担。 本报告旨在发送给广发期货特定客户及其他专业人士，版权归广发期货所有，未经广发期货书面授权，任何人不得对本报告进行任何形式的发布、复制。如引用、刊发，需注明出处为“广发期货”，且不得对本报告进行有悖原意的删节和修改。 广发期货有限公司提醒广大投资者：期市有风险 入市需谨慎！ 相关信息 广发期货发展研究中心 http://www.gfqh.cn 电话：020-38456888 地址：广州市天河区天河北路183-187号大都会广场41楼 邮政编码：510620