中信期货研究|XX（板块名称）专题报告(XX)品种名称 中信期货研究|量化数据日报 投资咨询业务资格： 证监许可【2012】669号 资产配置研究团队 研究员： 张革 021-60812988 从业资格号F3004355 投资咨询号Z0010982 姜婧 021-60812990 从业资格号F3018552 投资咨询号Z0013315 重要提示：本报告中发布的观点和信息仅供中信期货的专业投资者参考。若您并非中信期货客户中的专业投资者，为控制投资风险，请取消订阅、接收或使用本报告的任何信息。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。我司不会因为关注、收到或阅读本报告内容而视相关人员为客户；市场有风险，投资需谨慎。 2021-04-27 摘要： 套利数据 基差： 铜、焦炭、股指期货IF基差（次月、季月、下季）、股指期货IH基差（次月、季月、下季）低于5%分位数（近一年）。铁矿石、豆油、棕榈油高于95%分位数（近一年）。 价差： 农产品：玉米淀粉-玉米高于95%分位数（近一年）。 黑色建材：无。 化工能源：无。 有色金属：铜当月次月价差、铝当月次月价差、锌当月次月价差低于5%分位数（近一年）；铝锌比、铜锌比高于95%分位数（近一年）。 金融期货：股指期货IF跨期价差(次月-当月）、股指期货IF跨期价差(季月-次月）、股指期货IH跨期价差(次月-当月）、股指期货IH跨期价差(季月-次月）低于5%分位数（近一年）。 基差：铜、焦炭、股指期货IF基差（次月、季月、下季）、股指期货IH基差（次月、季月、下季）低于5%分位数（近一年）。铁矿石、豆油、棕榈油高于95%分位数（近一年）。 报告要点 中信期货研究|量化数据日报 2 / 14 一、 商品期货基差数据 基差表品种现货指标现货值期货收盘价当前基差平均值基差率排位铜长江有色市场:铜:1#6998070980-1000100-1.41%0.03铝长江有色市场:铝:A001834018360-20190-0.11%0.16锌上海物贸:锌2177521880-10572-0.48%0.14铅上海物贸:铅1525015360-110-24-0.72%0.18镍电解镍1#:上海125030123150188023411.53%0.48锡长江有色市场:锡:1#186000186520-5201060-0.28%0.17黄金收盘价:AuT+D372373-1-2-0.18%0.93白银收盘价:Ag(T+D)53595381-22-53-0.41%0.86螺纹钢螺纹钢:HRB400 20mm:上海/0.9752705371621621.15%0.22热轧卷板热轧板卷:Q235B:4.75mm:上海5770573733930.58%0.16焦炭准一级冶金焦：日照港23502679-32924-12.28%0.04焦煤焦煤:口岸价+运费：甘其毛道1800178911460.61%0.30铁矿石车板价:青岛港:金布巴粉61%/0.93135311452088018.19%0.99动力煤秦皇岛港:平仓价:动力末煤(Q5500):山西产78773948156.55%0.87锰硅出厂均价:硅锰:FeMn68Si18:内蒙68007298-498-186-6.82%0.11硅铁出厂价(含税):硅铁:75C:宁夏67007502-802-320-10.69%0.08玉米现货价:玉米:大连2840274496103.50%0.83玉米淀粉出厂报价：玉米淀粉：潍坊363033213092829.30%0.62豆粕现货价:豆粕36143649-35104-0.96%0.13豆油现货价:豆油96588524113452013.31%0.99棕榈油棕榈油(24度):广东84307374105639314.32%1.00鸡蛋鸡蛋:辽宁:大连*100042205000-780-617-15.60%0.31棉花现货价:棉花1596015665295851.88%0.81白糖现货价:白砂糖:柳州54705490-20217-0.36%0.07菜油现货价:菜油11374105877876357.43%0.81苹果BOCE苹果：烟台*100022405686-3446-2908-60.60%0.59菜粕现货价:菜粕27853055-270-98-8.84%0.10LLDPE聚乙烯LLDPE(膜级): 山东8200812080-270.99%0.86PVC聚氯乙烯PVC(电石法):华东地区905088851651451.86%0.73PP聚丙烯PP(拉丝级): 浙江870084252751493.26%0.82PTA精对苯二甲酸PTA内盘45454628-83-154-1.79%0.83甲醇甲醇:华东地区25352433102-324.19%0.87原油原油（阿曼）：环太平洋*美元兑人民币中间价40839711112.80%0.33乙二醇现货价:乙二醇：国内47704575195-194.26%0.85纸浆漂针木浆：银星：山东43507224-2874-986-39.78%0.09橡胶天然橡胶:云南国营全乳胶(SCR5):上海1347513810-335-618-2.43%0.72沥青道路沥青(70#A级): 上海石化3630285877273827.01%0.58有色金属贵金属黑色建材农产品能源化工 资料来源：Wind 中信期货研究部。备注：1.期货指标均为品种的主力连续合约；2. 平均值取最近一年历史数据计算；3. 螺纹钢基差=现货/0.97-期货；4.排位指标根据价差指标近200个交易日内有效数据，计算最新值处于历史分布的排序位置。越靠近0的指标越接近历史顶部，越靠近1的指标越接近历史底部。 中信期货研究|量化数据日报 3 / 14 二、 商品期货价差数据 大类品种对现值前值变动值排位豆油/豆粕2.362.350.010.68豆粕-菜粕609.22599.1110.110.60豆油-棕榈油1127.971138.88-10.910.89菜油-豆油1987.382069.76-82.390.52菜油-棕榈油3115.353208.65-93.290.84菜油/菜粕3.493.51-0.020.26玉米淀粉-玉米564.22562.341.880.98螺卷差348.56372.90-24.340.95螺矿比4.754.76-0.010.83煤焦比1.521.510.010.16L-PP-500.00-600.00100.000.71PP-3*MA1185.001185.000.000.23铝锌比0.840.840.000.97铜锌比3.273.250.011.00金银比0.070.070.000.20铜当月次月价差-210.00-200.00-10.000.01铝当月次月价差-10.00-5.00-5.000.04铅当月次月价差-65.00-60.00-5.000.22锌当月次月价差-35.00-20.00-15.000.04铜连1连2月价差-130.00-120.00-10.000.05铝连1连2价差20.0020.000.000.13铅连1连2月价差-25.00-15.00-10.000.33锌连1连2月价差10.0020.00-10.000.11金6、12价差-2.84-2.60-0.240.87银6、12价差-91.00-87.00-4.000.71农产品黑色建材化工能源有色金属 资料来源：Wind 中信期货研究部。备注：排位指标根据价差指标近200个交易日内有效数据，计算最新值处于历史分布的排序位置。越靠近1的指标越接近历史顶部，越靠近0的指标越接近历史底部。 中信期货研究|量化数据日报 4 / 14 三、 金融期货数据 大类品种对现值前值变动值排位国债期货活跃合约跨品种价差2.182.110.070.85国债期货当季合约跨品种价差2.182.110.070.87国债期货次季合约跨品种价差2.192.130.070.825年国债期货当季合约跨期价差0.420.420.000.865年国债期货次季合约跨期价差0.330.280.060.7010年国债期货当季合约跨期价差0.440.440.000.7610年国债期货次季合约跨期价差0.290.270.020.65汇率两岸汇差-0.02-0.020.000.17股指期货IF基差（当月）-31.32-35.243.920.13股指期货IF基差（次月）-71.52-74.442.920.01股指期货IF基差（季月）-172.72-177.244.520.00股指期货IF基差（下季）-223.72-229.045.320.00股指期货IH基差（当月）-9.50-13.664.160.31股指期货IH基差（次月）-46.10-50.464.360.03股指期货IH基差（季月）-120.50-123.262.760.01股指期货IH基差（下季）-150.50-154.864.360.00股指期货IC基差（当月）-33.08-25.05-8.040.39股指期货IC基差（次月）-92.28-85.25-7.040.46股指期货IC基差（季月）-250.48-245.85-4.640.43股指期货IC基差（下季）-396.28-392.45-3.840.54股指期货IF跨期价差(次月-当月）-40.20-39.20-1.000.02股指期货IF跨期价差(季月-次月）-101.20-102.801.600.01股指期货IF跨期价差(下季-季月）-51.00-51.800.800.47股指期货IH跨期价差(次月-当月）-36.60-36.800.200.02股指期货IH跨期价差(季月-次月）-74.40-72.80-1.600.00股指期货IH跨期价差(下季-季月）-30.00-31.601.600.38股指期货IC跨期价差(次月-当月）-59.20-60.201.000.60股指期货IC跨期价差(季月-次月）-158.20-160.602.400.39股指期货IC跨期价差(下季-季月）-145.80-146.600.800.83股指国债期货 资料来源：Wind 中信期货研究部。备注：排位指标根据价差指标近200个交易日内有效数据，计算最新值处于历史分布的排序位置。越靠近1的指标越接近历史顶部，越靠近0的指标越接近历史底部。 中信期货研究|量化数据日报 5 / 14 图表1：豆油/豆粕价比序列 图表2：豆粕-菜粕价差序列