融资融券周报2019年第49期

本公司或其关联机构在法律许可情况下可能持有或交易本报告提到的上市公司所发行的证券或投资标的，还可能为或争取为这些公司提供投资银行或财务顾问服务。本公司在知晓范围内履行披露义务。客户可索取有关披露资料sxzqyjfzb@i618.com.cn。客户应全面理解本报告结尾处的"免责声明"。 金融工程数据周报 报告原因：定期报告 融资融券周报(20191209-20191213) 2019年第49期 2019年12月16日 融资融券/定期报告 市场主要指数表现 周报要点  融资融券市场概况：截至2019年12月13日，两市融资融券余额为9813.47亿元，其中融资余额规模为9678.54亿元，融券余额规模为134.93亿元。较此前融资余额增加0.91%，融券余额增加1.92%。12月9日-12月13日融资买入交易规模2244.41亿元，融券卖出股数7.13亿股。两市融资买入额占A股市场成交额比例5个交易日均值9.32%，前值8.96%。  一周融资市场存量分析：截至2019年12月13日，融资市场中非银金融、电子、医药生物、计算机、银行等行业融资余额居前。若以融资余额占自由流通市值的比例来衡量杠杆资金的占比，有色金属、通信、综合、计算机、国防军工是目前杠杆做多资金占比较高的行业，杠杆资金达到5.03%及以上。中国平安、贵州茅台、兴业银行、中信证券、民生银行等20只个股融资余额居前。昂立教育、恒泰艾普、和佳股份、创元科技、长虹华意等20只个股是目前杠杆做多资金占比较高的股票，杠杆资金的占比达到18.35%以上。  一周融资市场流量分析：行业方面，若以融资净买入额占周交易额的比例作为看多指标，2019年12月9日-12月13日期间净融资买入占周交易额比例前五的行业为国防军工、通信、计算机、电子、非银金融，一周涨跌幅分别为0.32%、2.06%、4.48%、2.93%、3.96%。个股方面，比例前20个股分别为燕京啤酒、深康佳A、同方股份、内蒙华电、华孚时尚、莱茵生物、珍宝岛、健民集团、华茂股份、山鹰纸业、漳泽电力、农产品、福星股份、万里扬、曙光股份、冠城大通、冀中能源、诺普信、兴业证券、奥康国际。  科创板融资融券交易分析：截至2019年12月13日，科创板股票融资融券余额为75.83亿元，较此前增加5.71%；其中融资余额规模为51.31亿元，增加2.62%，融券余额规模为24.52亿元，增加12.84%。12月9日-12月13日科创板股票融资买入规模41.60亿元，融券卖出规模12.09亿元。金山办公、中国通号、传音控股、南微医学、中微公司等融资余额居前；中国通号、当虹科技、心脉医疗、微芯生物、中微公司等融券余额居前；普元信息、致远互联、卓易信息、容百科技、方邦股份等融资余额占自由流通市值的比例居前，杠杆资金的占比达6.40%以上；方邦股份、致远互联、当虹科技、卓易信息、佰仁医疗等融资净买入额占周交易额比例居前。 分析师： 徐雪洁 执业证书编号：S0760516010001 电话：0351-8686801 邮箱：xuxuejie@sxzq.com 联系人： 徐雪洁 电话：0351-8686801 邮箱：xuxuejie@sxzq.com 地址： 太原市府西街69号国贸中心A座28层 山西证券股份有限公司 http://www.i618.com.cn 证券研究报告：融资融券/定期报告 请务必阅读最后一页股票评级说明和免责声明 2 一、融资融券市场概况 图1：两市融资融券余额（亿元） 图2：两市融资买入额占A股成交比例（%） 资料来源：wind 资料来源：wind 图3：两市融资净买入额（亿元） 图4：两市融券卖出量（亿股） 资料来源：wind 资料来源：wind 从存量上看，截至2019年12月13日，两市融资融券余额为9813.47亿元，其中融资余额规模为9678.54亿元，融券余额规模为134.93亿元。较此前（11月6日），融资余额增加0.91%，融券余额增加1.92%。从流量上看，12月9日-12月13日融资买入交易规模2244.41亿元，融券卖出股数7.13亿股。从成交量来看，两市融资买入额占A股市场成交额比例5个交易日均值9.32%，前值8.96%。 回顾近期A股市场表现，上证综指近5个交易日涨跌幅1.91%，报收2967.68点；深证成指近5个交易日涨跌幅1.28%，报收10,004.62点。两市日均成交额为4815.91亿元，较前一周增加1059.30亿元。 数据来源:Wind两市融资融券余额(亿元)融资余额融券余额(右)710079008700950060.00105.00127.5019-12-1318-12-1719-02-2719-05-0819-07-1119-09-16数据来源:Wind两市融资买入额占A股成交额比例(%)两市融资买入额占A股成交额比例5.007.009.0011.0019-12-1318-12-1719-02-2219-04-2319-06-2619-08-22数据来源:Wind两市融资净买入额(亿元)两市融资净买入额0.00-130.00102.5019-12-1318-12-1719-02-2119-04-1919-06-2119-08-16数据来源:Wind两市融券净卖出量(亿股)两市融券净卖出量0.00-0.900.7019-12-1318-12-1719-02-2119-04-1919-06-2119-08-16 证券研究报告：融资融券/定期报告 请务必阅读最后一页股票评级说明和免责声明 3 图5：主要指数涨跌幅（%） 资料来源：wind，山西证券研究所 二、上周融资市场存量分析 表1：申万一级行业融资存量排名（截至2019年12月13日） 融资余额（亿元） 融资余额占流通市值比 SW非银金融 944.07 SW有色金属 5.93% SW电子 764.97 SW通信 5.88% SW医药生物 684.07 SW综合 5.59% SW计算机 659.19 SW计算机 5.45% SW银行 556.66 SW国防军工 5.03% SW房地产 453.61 SW农林牧渔 4.90% SW化工 441.63 SW钢铁 4.80% SW有色金属 389.92 SW商业贸易 4.75% SW传媒 342.63 SW传媒 4.50% SW食品饮料 312.25 SW房地产 4.47% SW通信 296.24 SW电子 4.22% SW农林牧渔 253.90 SW采掘 4.15% SW机械设备 227.79 SW非银金融 4.11% SW电气设备 227.45 SW建筑装饰 3.86% SW汽车 221.17 SW化工 3.69% SW建筑装饰 221.02 SW建筑材料 3.64% SW公用事业 219.59 SW医药生物 3.42% -10.00%-5.00%0.00%5.00%10.00%15.00%20.00%25.00%30.00%35.00%40.00%18-1219-0119-0219-0319-0419-0519-0619-0719-0819-0919-1019-11创业板指上证指数深证成指 证券研究报告：融资融券/定期报告 请务必阅读最后一页股票评级说明和免责声明 4 SW国防军工 203.28 SW汽车 3.35% SW交通运输 194.68 SW轻工制造 2.98% SW采掘 161.43 SW公用事业 2.92% SW商业贸易 146.69 SW交通运输 2.92% SW家用电器 126.10 SW电气设备 2.83% SW建筑材料 122.58 SW机械设备 2.48% SW钢铁 116.07 SW纺织服装 2.31% SW轻工制造 93.55 SW银行 2.21% SW综合 61.52 SW食品饮料 2.06% SW纺织服装 35.71 SW家用电器 1.65% SW休闲服务 23.79 SW休闲服务 1.41% 资料来源：wind，山西证券研究所 截至2019年12月13日，融资市场中非银金融、电子、医药生物、计算机、银行等行业融资余额居前。若以融资余额占自由流通市值的比例来衡量杠杆资金的占比，有色金属、通信、综合、计算机、国防军工是目前杠杆做多资金占比较高的行业，杠杆资金达到5.03%及以上。 表2：个股融资存量排名TOP20（截至2019年12月13日） 融资余额（万元） 融资余额占自由流通市值比 中国平安 2,455,171.40 昂立教育 34.72% 贵州茅台 1,184,364.36 恒泰艾普 24.92% 兴业银行 1,048,208.67 和佳股份 23.10% 中信证券 1,012,419.83 创元科技 23.06% 民生银行 813,172.65 长虹华意 22.95% 东方财富 768,071.34 莫高股份 22.88% 京东方A 693,471.70 大湖股份 22.79% 牧原股份 587,831.46 全柴动力 21.91% 格力电器 494,852.31 沧州大化 21.23% 中国建筑 449,785.18 明牌珠宝 20.58% 海通证券 444,997.56 中远海科 20.34% 浦发银行 439,866.27 章源钨业 20.32% 中兴通讯 420,955.26 江河集团 20.18% 华泰证券 407,112.88 六国化工 19.93% 五粮液 389,826.32 乐凯胶片 18.93% 农业银行 384,928.99 蒙草生态 18.83% 科大讯飞 381,078.46 中成股份 18.61% 招商银行 371,649.26 铜峰电子 18.49% 恒生电子 365,102.19 冠豪高新 18.39% 平安银行 347,970.79 城投控股 18.37% 资料来源：wind，山西证券研究所 统计融资融券个股标的存量方面的数据，截至2019年12月13日，中国平安、贵州茅台、兴业银行、 证券研究报告：融资融券/定期报告 请务必阅读最后一页股票评级说明和免责声明