财通国际港股朝闻

财通国际证券有限公司 www.ctsec.com.hk 1 / 3 免责声明 ：财通国际证券有限公司(“财通国际证券”)可于法律许可下与本报告内提及公司建立商业关系。本报告分析员未持有1569.HK及其他上述公司股份。本报告所载的资料、工具、意见及推测只提供给客户作参考之用，并非作为或被视为出售或购买证券或其他投资标的邀请、要约及招揽或向他人作出邀请及招揽。本报告的信息来源于已公开或相信属可靠的资料，财通国际证券概不保证该等信息的真确性、准确性或完整性，或对客户声称于报告中发现的任何明示或暗示之陈述负责。在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的咨询或投资建议。本报告内提及公司不一定适合所有投资者，在作出投资决定前，客户应充分考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况，不宜单依靠本报告作出投资决定。财通国际证券不对任何人使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任。本报告的版权归财通国际证券所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发表或引用，或再次分发给任何其他人，或以任何侵犯财通国际证券版权的其他方式使用。 港股朝闻 2019年11月12日 星期二 中国10月金融数据 信贷社融回落 中国10月份新增人民币贷款6613亿元人民币，同比少增357亿元，预估为8000亿。10月份社会融资规模增量为6189亿元，比上年同期少1185亿元，预估为9500亿。中国10月末广义货币(M2)余额同比增长8.4%，预估为8.4%。 从结构来看，表内贷款、专项债、银行未承兑汇票共同拖累社融增长，其中居民短期贷款大幅萎缩。从社融结构来看，表内贷款大幅萎缩，同比少增1671亿元，专项债年内首度负增长、未贴现银行承兑汇票大幅下滑。从信贷结构看，10月居民短期贷款623亿元，同比少增1284亿元，反映8月起监管部门严查消费贷涉房交易在9-10月份逐步落实。 国资委发文支持央企控股上市公司股权激励 国务院国资委印发《关于进一步做好中央企业控股上市公司股权激励工作有关事项的通知》。《通知》对中央企业控股上市公司股权激励对象、激励方式、权益授予数量、授予价格、股权激励收益分别做出进一步的规范，以加大股权激励力度。一是提高授予数量占比。将科技创新型上市公司首次实施股权激励计划授予的股票数量从总股本的1%提高至3%，重大战略转型等特殊需要的上市公司两个完整年度内累计授予数量放宽至5%。二是提高权益授予价值。将董事、高级管理人员股权激励权益授予价值占授予时薪酬总水平的比例统一提升至40%。三是不再调控股权激励对象实际获得的收益。 中国10月乘用车销量同比降 中国汽车工业协会公布数据显示，中国10月汽车销量同比下降4%；中国10月乘用车销量193万辆，同比下降5.8%。其中，新能源汽车销量销量7.5万辆，同比下降45.6%。据悉，中国9月份汽车销量227万辆，同比下降5.2%。9月份乘用车销量193万辆，同比下降6.3%。 另外内地乘联会发布数据显示，10月内地广义乘用车综合销量为186.8万辆，按月增3.4%，按年减6%。今年首十个月，内地广义乘用车综合销量为1,690.3万辆，按年减8.3%。新能源汽车销量方面，10月新能源乘用车批发销量为6.6万辆，按月增1%，按年降45.4%。今年首十个月，新能源乘用车批发销量为84.4万辆，按年增17%。 大中华地区主要指数 收盘 变动(%) 恒生指数 26,927 -2.62 恒生国企指数 10,614 -2.47 恒生中资企业指数 4,297 -2.34 AH股溢价指数 129 1.01 上证综合指数 2,910 -1.83 深证成份指数 9,681 -2.17 沪深300指数 3,903 -1.76 台湾加权指数 11,427 -1.31 全球主要市场指数 收盘 变动(%) 道琼斯指数 27,691 0.04 标普500指数 3,087 -0.20 纳斯达克指数 8,464 -0.13 VIX波动指数 13 5.14 英国FT100指数 7,329 -0.42 日经225指数 23,332 -0.26 新加坡海峡指数 3,241 -0.72 利率 收盘 变动(%) 美元LIBOR三月利率(%) 1.901 -0.0008 人币SHIBOR三月利率(%) 2.955 0.0020 港元HIBOR三月利率(%) 2.275 0.0575 美国十年期国债利率(%) 1.940 0.0200 中国十年期国债利率(%) 3.293 -0.0004 汇率 收盘 变动(%) 美元指数 98.22 -0.1788 港元/人民币 ¥0.89 -0.0839 美元/人民币 ¥6.99 -0.0172 欧元/美元 $1.10 0.1089 美元/日元 ¥109.05 -0.1785 商品 收盘 变动(%) 欧洲布兰特原油($/B) 62.2 -0.53 美国轻质原油($/B) 56.9 -0.66 上金所现货金(￥/g) 329.2 -0.13 国际现货黄金($/Oz） 1,455.5 -0.40 国际现货白银($/Oz） 16.8 -0.13 LME现货铜($/T) 5,856.6 -1.59 波罗的海运费指数 1,345.0 -0.33 主要活跃ETF 收盘(净值) 变动(%) 盈富基金 27.10 -2.518 南方A50 15.24 -2.182 X安硕A50中国 15.20 -2.062 财通国际证券有限公司 www.ctsec.com.hk 2 / 3 免责声明 ：财通国际证券有限公司(“财通国际证券”)可于法律许可下与本报告内提及公司建立商业关系。本报告分析员未持有1569.HK及其他上述公司股份。本报告所载的资料、工具、意见及推测只提供给客户作参考之用，并非作为或被视为出售或购买证券或其他投资标的邀请、要约及招揽或向他人作出邀请及招揽。本报告的信息来源于已公开或相信属可靠的资料，财通国际证券概不保证该等信息的真确性、准确性或完整性，或对客户声称于报告中发现的任何明示或暗示之陈述负责。在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的咨询或投资建议。本报告内提及公司不一定适合所有投资者，在作出投资决定前，客户应充分考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况，不宜单依靠本报告作出投资决定。财通国际证券不对任何人使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任。本报告的版权归财通国际证券所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发表或引用，或再次分发给任何其他人，或以任何侵犯财通国际证券版权的其他方式使用。 港股总结 2019年11月12日 星期二 ➢ 港股总结 中美贸易谈判或现变量，人民币急回，加上本地局势再次恶化，恒指低开289点，报27361点已属全日高，穿250天线(约27423点)，开市后跌幅持续扩大，中午跌580点，午后穿上午低位，失守20天线(约27004点)和两万七关口，曾泻820点，见26830点全日低，尾段喘稳。恒指收报26926点，跌724点或2.6%，为10月31日以来收市新低。大市下跌股份比例达82%；上升股份比例仅18%。国指跌2.47%，报10613.63点。大市成交额865.61亿元，近一周最高。港股通净流入20.22亿港元。 蓝筹股：友邦(01299.HK)挫3.4%；建行(00939.HK)挫3.1%；工行(01398.HK)挫2.9%；银娱(00027.HK)挫4.2%；吉利(00175.HK)跌2.7%；旺旺(00151.HK)跌3.1%。蓝筹仅石药(01093.HK)逆市升0.5%。 地产股：新地(00016.HK)、新世界(00017.HK)和九仓置业(01997.HK)齐挫逾4%；太古地产(01972.HK)插5.2%；领展(00823.HK)跌2.5%。 航空股：人民币回软，突破7算后持续受压，加上纽约期油上周五创六周高位，累航空股受压。东航(00670.HK)挫4.2%；南航(01055.HK)挫4.5%；国航(00753.HK)挫4.2%。另外，国泰(00293.HK)跌1.9%。 汽车股：正通汽车(01728.HK)跌5.28%，报2.33港元；华晨中国(01114.HK)跌4.4%，报8.91港元；长城汽车(02333.HK)跌3.8%，报6.58港元；广汽集团(02238.HK)跌3.08%，报8.49港元；东风集团(00489.HK)跌2.6%，报7.88港元。 科技股：舜宇(02382.HK)遭大摩降评级至「减持」，股价挫3.4%；瑞声(02018.HK)也遭高盛降评级至「沽售」，目标价削至35元，股价挫5.4%。其他手机股方面，丘钛(01478.HK)挫3.7%；比亚迪电子(00285.HK)挫4.9%；信利(00732.HK)跌3.8%。5G概念的中兴(00763.HK)挫4.7%。另外，小米(01810.HK)跌3.4%；联想(00992)插4.8%；建滔积层板(01888.HK)挫4.3%； 建 滔 集 团(00148.HK)挫4.4%。 恒生指数历史P/E估值 Bloomberg，财通国际研究部 行业表现前十名 行业 一日(%) 一周(%) 一月(%) 食品 0.00 0.00 - 水务III -0.35 0.00 - 饮料 -1.05 -0.42 - 独立电力生产商与能源贸易商III -1.44 0.99 - 电气设备 -1.49 1.11 - 公路与铁路运输 -1.59 0.00 - 燃气III -1.59 1.58 - 专营零售 -1.80 1.22 - 房地产管理与开发 -1.84 -0.10 - 商业服务与用品 -1.88 -0.59 - 行业表现后十名 行业 一日(%) 一周(%) 一月(%) 汽车 -3.38 2.16 - 建筑与工程III -3.51 1.04 - 生命科学工具和服务III -3.83 -1.80 - 机械 -3.85 2.02 - 航空货运与物流III -3.98 3.33 - 家庭耐用消费品 -3.99 0.61 - 医疗保健提供商与服务 -4.02 0.27 - 纺织品、服装与奢侈品 -4.14 0.00 - 通信设备III -4.21 1.48 - 航空III -4.29 2.36 - 财通国际证券有限公司 www.ctsec.com.hk 3 / 3 免责声明 ：财通国际证券有限公司(“财通国际证券”)可于法律许可下与本报告内提及公司建立商业关系。本报告分析员未持有1569.HK及其他上述公司股份。本报告所载的资料、工具、意见及推测只提供给客户作参考之用，并非作为或被视为出售或购买证券或其他投资标的邀请、要约及招揽或向他人作出邀请及招揽。本报告的信息来源于已公开或相信属可靠的资料，财通国际证券概不保证该等信息的真确性、准确性或完整性，或对客户声称于报告中发现的任何明示或暗示之陈述负责。在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的咨询或投资建议。本报告内提及公司不一定适合所有投资者，在作出投资决定前，客户应充分考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况，不宜单依靠本报告作出投资决定。财通国际证券不对任何人使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任。本报告的版权归财通国际证券所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发表或引用，或再次分发给任何其他人，或以任何侵犯财通国际证券版权的其他方式使用。 公司分析 2019年11月12日 星期二 ➢ 港股短评: 民生教育 (1569.HK) 代码 公司名称 前一交易日收盘价 1569.HK 民生教育 HK$：0 民办高等教育和职业教育企业民生教育，公布之一九年上半年业绩平稳增长但盈利空间收窄。集团上半年收入¥5