华龙证券公司评级专题

本报告信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不做任何保证。报告中的内容和意见仅供参考，并不构成对所述证券买卖的出价或征价。我公司及其雇员对使用本报告及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。我公司或关联机构可能会持有报告中所提到的公司所发行的证券头寸并进行交易，还可能为这些公司提供或争取提供投资银行业务服务。客户应当考虑到本公司可能存在影响本报告客观性的利益冲突，不应视本报告为作出投资决策的惟一因素。本报告版权归华龙证券所有，未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登。亦不得作为诉讼、仲裁、传媒及任何单位或个人引用之证明或依据，不得用于未经允许的其它任何用途。如发生争议，我公司具有最终解释权。 - 1 - 2010年07月16日 星期五 本专题主要集中了每天各机构最新的公司研究报告，主要是为了通过机构报告及时跟踪上市公司最新动态，掌握价值投资的最新动向，同时对于报告的解读必须结合大势环境。具体报告内容请参阅华龙信息平台。 一、最新研究报告一览 最新报告2010-07-15 标题 机构 评级 类别 昨日 涨跌幅 跌 涨跌% 潍柴动力(000338) 公告2010年上半年业绩预告修正 中银国际 买入 +0.26 皇氏乳业(002329) 中期业绩修正公告点评，中期业绩增速向上修正，调升业绩预测与评级 东兴证券 买入 -1.87 长航油运(600087) 控股股东增持传达其对油轮市场信心 渤海证券 买入 +2.82 华东医药(000963) 领跑专科用药市场 中金公司 买入 +0.31 深天马A(000050) 调研报告，产能加速释放打开增长空间 长城证券 买入 -2.44 广汇股份(600256) 中期业绩超预期，维持“买入”评级 光大期货 买入 -4.10 中国建筑(601668) 1-6月经营数据点评 中金公司 买入 -1.63 黔源电力(002039) 中期业绩亏损超预期，三季度盈利决定全年业绩 金元证券 买入 -2.41 华天科技(002185) 中报业绩符合预期，维持公司“推荐“评级 华龙证券 买入 -3.68 海通证券(600837) 投行和直投增长值得期待 金元证券 买入 -2.17 重庆百货(600729) 中报符合预期 华融证券 买入 -0.21 华能国际(600011) 上半年发电量大幅增加 湘财证券 增持 -0.49 重庆百货(600729) 净利润同比增长约29%，符合预期 天相投顾 增持 -0.21 酒鬼酒(000799) 业绩预增和非公开发行公告点评 大同证券 增持 +0.80 公司评级专题 第三百四十九期 期 2010年7月16日 [公司评级专题] 本报告信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不做任何保证。报告中的内容和意见仅供参考，并不构成对所述证券买卖的出价或征价。我公司及其雇员对使用本报告及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。我公司或关联机构可能会持有报告中所提到的公司所发行的证券头寸并进行交易，还可能为这些公司提供或争取提供投资银行业务服务。客户应当考虑到本公司可能存在影响本报告客观性的利益冲突，不应视本报告为作出投资决策的惟一因素。本报告版权归华龙证券所有，未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登。亦不得作为诉讼、仲裁、传媒及任何单位或个人引用之证明或依据，不得用于未经允许的其它任何用途。如发生争议，我公司具有最终解释权。 - 2 - 重庆百货(600729) 超市电器高增长，百货空间广阔 平安证券 增持 -0.21 超图软件(300036) 低基数和募集资金利息收入带来业绩大幅增长 平安证券 增持 +1.18 丰原药业(000153) 医改受益明显，进军抗癌植入剂领域 华创证券 增持 -3.68 华菱钢铁(000932) 2季度改善但未扭亏，3季度盈利依然堪忧 长江证券 增持 -2.64 二、最新重点报告简要 股票代码 000338 股票名称 潍柴动力 机构名称 中银国际 评级类别 买入 评级变动 推荐评级 评级时间 2010-07-15 所属行业 汽车及零部件 目标价 -- 股票现价 65.90 标题 潍柴动力：公告2010年上半年业绩预告修正 机构观点 预计2010 年上半年每股收益同比增长120-165%至3.23-3.90 元人民币。而公司在1 季度报告中曾经预计其上半年每股收益将同比增长110-160%至3.08-3.80 元人民币。我们认为在固定资产投资增速相对较快以及国内经济复苏的背景下，今年上半年重卡行业仍将保持旺盛需求。我们预计潍柴动力今年1 季度和2 季度公司柴油发动机销量分别达到145,000 台和150,000 台。因此, 潍柴动力今年上半年发动机总销量将接近300,000 台，同比上升99%, 好于我们预期。目前我们估计公司 2010 年每股收益为5.85 元，同比上升43%。目前A 股和H股对应的2010 年市盈率分别为8.4 倍和11.2 倍，我们认为估值比较便宜。我们对潍柴A 股和H 股均维持买入评级。 2010年7月16日 [公司评级专题] 本报告信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不做任何保证。报告中的内容和意见仅供参考，并不构成对所述证券买卖的出价或征价。我公司及其雇员对使用本报告及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。我公司或关联机构可能会持有报告中所提到的公司所发行的证券头寸并进行交易，还可能为这些公司提供或争取提供投资银行业务服务。客户应当考虑到本公司可能存在影响本报告客观性的利益冲突，不应视本报告为作出投资决策的惟一因素。本报告版权归华龙证券所有，未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登。亦不得作为诉讼、仲裁、传媒及任何单位或个人引用之证明或依据，不得用于未经允许的其它任何用途。如发生争议，我公司具有最终解释权。 - 3 - 000963 证券股票名称 华东医药 机构名称 中金公司 评级类别 买入 评级变动 推荐评级 评级时间 2010-07-15 所属行业 医药生物 目标价 -- 股票现价 22.31 标题 华东医药：领跑专科用药市场 机构观点 公司在专科药物领域树立了国内优势品牌，初步构建了免疫抑制剂、糖尿病用药和消化道用药三大产品梯队。2009 年公司销售过亿品种达到5 个，其中4 个销售额超过2 亿元。免疫抑制剂市场优势明显，借助全系列产品，公司目前稳居内资品牌头把交椅。在糖尿病用药和抗消化道溃疡用药领域，公司亦通过跟从战略建立了强势品牌。公司当前股价对应2010 和2011 年PE 估值分别是28x 和22x。如果股改问题得到妥善解决，未来增长还有提升空间，首次覆盖给予“推荐”评级。 600837 股票名称 海通证券 机构名称 金元证券 评级类别 增持 评级变动 推荐评级 评级时间 2010-07-15 所属行业 非银行金融 目标价 -- 9.01 标题 海通证券: 10年中报业绩预告修正公告点评 机构观点 投行业务表现突出，2010年1季度融资规模197亿元，占券商主承销融资规模的6.69%，2季度融资规模210亿元，占券商主承销融资规模的6.67%。 海通证券旗下直投公司，海通开元投资2009年3月投资375万元购买银江股份（300020）150万股。现占该公司总股本的1.88%。现已收获现金股利30万元（10股送10股派2元）如果按照7月14日银江股份的收盘价21.31估算，此股权价值为6393万元，据此可以初算这一投资的投资收益为6048万元。我们预测2010-2011年EPS分别为0.40元、0.46元,对应现股价的PE分别为23倍，20倍，2010-2011PB分别为1.71、1.58，PB估值居于行业较低水平，继续维持“增持”评级。 2010年7月16日 [公司评级专题] 本报告信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不做任何保证。报告中的内容和意见仅供参考，并不构成对所述证券买卖的出价或征价。我公司及其雇员对使用本报告及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。我公司或关联机构可能会持有报告中所提到的公司所发行的证券头寸并进行交易，还可能为这些公司提供或争取提供投资银行业务服务。客户应当考虑到本公司可能存在影响本报告客观性的利益冲突，不应视本报告为作出投资决策的惟一因素。本报告版权归华龙证券所有，未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登。亦不得作为诉讼、仲裁、传媒及任何单位或个人引用之证明或依据，不得用于未经允许的其它任何用途。如发生争议，我公司具有最终解释权。 - 4 - 三、最新综合评级 投资评级数据反映了研究机构对相关股票的综合投资建议，这是市场对个股预期的最好量度标准。 综合投资评级调高的股票 代 码 公司名称 综合盈利预测（08） 综合评级系数 评级人数 综合评级 当前 1个月前 当前 1个月前 002205 国统股份 0.524 0.5476 2 3 1 买入 600363 联创光电 0.0836 0.1018 2 3 2 买入 600874 创业环保 0.1749 0.1652 2 3 3 买入 002082 栋梁新材 0.4296 0.4296 1.5 2 2 买入 600665 天地源 0.285 0.32 1.5 2 2 买入 600740 山西焦化 -0.36 -0.36 3 4 3 观望 600717 天津港 0.4688 0.5245 1.6 2.07 10 买入 601006 大秦铁路 0.4707 0.4646 1.5 1.9 18 买入 600240 华业地产 0.3547 0.2234 1.75 2.2 8 买入 000835 四川圣达 0.186 0.155 2 2.5 3 买入 综合投资评级调低的股票 代 码 公司名称 综合盈利预测（08） 综合评级系数 评级人数 综合评级 当前 1个月前 当前 1个月前 000578 盐湖集团 0.7384 0.83 2 1 2 买入 600243 青海华鼎 0.1488 0.1398 3 1.5 2 观望 600281 太化股份 2 1 2 买入 002180 万力达 0.3129 0.3143 3 2 1 观望 600263 路桥建设 0.3096 0.3242 3 2 1 观望 600343 航天动力 0.0967 0.0833 3 2 1 观望 600770 综艺股份 0.2 0.2 3 2 1 观望 600872 中炬高新 0.1248 0.1408 2.25 1.5 4 观望 600589 广东榕泰 0.2457 0.27 1.4 1 5 买入 600222 太龙药业 0.1027 0.1165 2.33 1.67 3 观望 四、最新盈利预测 盈利预测数据反映了研究机构对相关