国都证券晨会报告

研究报告 第 1 页 研究创造价值 研究所 国都证券 [table_main] 晨会报告 [table_reportdate] 晨会报告 2010年07月02日 晨会报告 [table_news] 【财经新闻】  国务院:发挥资本市场推动企业兼并重组  BP将被美政府罚款520万 埃克森美孚或提收购要约  通胀压力继续缓解 PPI见顶回落  10省市本月起上调最低工资  PMI连续回调 释放经济增速放缓信号 【行业动态与公司要闻】  楼市半年报:京沪深地量未见地价  首批三网融合启动名单敲定 广电精英悉数登场  农业银行(601288)首日战略配售缴款超300亿  上海电气(601727)3.6MW海上风机下线  中国铁建(601186)后发制人 两天53亿拿地  金地集团(600383)高管集体买入自家股票  建设银行(601939)09年度每10股派2.02元 【行业及公司研究】  新股研究-天马精化(002453):稳固造纸施胶剂业务 发展医药中间体产品  濮耐股份(002225):并购获批，整合开始 【其他金融市场点评】  【国都策略视点】  周五晨报 【港股与美股】 【重点公司公告摘要】  莱宝高科(002106)第四届董事会第四次会议决议公告  东方雨虹(002271)关于股东股权质押的公告  洪城水业(600461)股权质押公告  重庆百货(600729)召开2010年度第二次临时股东大会通知的公告 【研究所核心股票池指数】 【点金实战组合】 【沪深股市当日重大事项交易提示】 【新股发行】 【在发基金】 【限售股解禁】 昨日市场 [table_yesmarket] 指数名称 收盘 涨跌% 上证综指 2373.79 -1.02 沪深300 2526.07 -1.44 深圳成指 9203.91 -1.95 中小板综指 5158.95 -1.39 恒生 20128.99 -0.59 国企 11466.24 -0.61 恒生AH溢价 97.81 0.05 标普500 1027.37 -0.32 NASDAQ 2101.36 -0.37 MSCI新兴市场 909.30 -0.95 [table_aindustry] 昨日A股行业 排名 行业名称 成交量 (百万) 涨跌% 1 金融服务 649.29 -0.44 2 食品饮料 142.55 -0.56 3 纺织服装 329.97 -0.65 4 房地产 854.41 -0.65 5 交运设备 347.46 -0.78 [table_Global] 全球大宗商品市场 商品 收盘 涨跌% 纽约原油 72.95 -3.54 纽约期金 1206.70 -3.15 伦敦期铜 6510.00 0.25 伦敦期铝 1977.00 1.38 波罗的海干散货 2351.00 -2.29 [table_latestreport] 近期研究报告 1.《国都证券-策略研究-新股申购策略-科新机电等3只创业板与巨星科技等4只中小板新股申购建议》 --新股申购策略(张翔) 2.《国都证券-策略研究-半年策略-布局转型把握成长(2010年中期策略PPT)》 --半年策略(张翔) 3.《国都证券-早报-早报-国都证券研究所晨报100628》 --早报(鲁儒敏) [table_research] 研究员： 王招华 电 话： 010-84183230 Email： wangzhaohua@guodu.com 执业证书编号： S0940209080156 联系人： 王京乐 电 话： 010- 84183317 Email： wangjingle@guodu.com 独立性申明：本报告中的信息均来源于公开可获得资料，国都证券对这些信息的准确性和完整性不做任何保证。分析逻辑基于作者的职业理解，通过合理判断并得出结论，力求客观、公正，结论不受任何第三方的授意、影响，特此声明。 晨会报告 研究报告 第 2 页 研究创造价值 [table_content] 【财经新闻】  国务院:发挥资本市场推动企业兼并重组 【证券时报】国务院总理温家宝6月30日主持召开国务院常务会议，研究部署促进企业兼并重组，听取对中央企业监督检查和国有企业监事会工作情况汇报，审议并原则通过《自然灾害救助条例（草案）》。会议指出，近年来，各行业、各领域通过企业合并和股权、资产收购等多种形式积极进行整合，企业兼并重组步伐加快，产业组织结构不断优化。但一些行业产业集中度低、自主创新能力不强、市场竞争力较弱等问题仍然突出。在资源环境约束日益严重、国际产业竞争更加激烈的新形势下，必须切实推进企业兼并重组，深化企业改革，促进产业结构优化升级，加快经济发展方式转变，提高发展质量和效益，增强抵御国际市场风险能力，实现可持续发展。  BP将被美政府罚款520万 埃克森美孚或提收购要约 【上海证券报】美国政府周三称，将对英国石油公司（BP）处以520万美元罚款，因其提交的“有关科罗拉多印第安人保护区的能源生产报告”出现错误，且不准确并具有误导性。这是美国政府内政部海洋能源管理、监督和执行司首次开出如此大规模的罚单。摩根大通对此表示，埃克森美孚和壳牌集团或许会考虑竞购BP。摩根大通分析师弗莱德・卢卡斯表示，埃克森美孚的资产负债表更加强健，且有能力进行一次大型并购。摩根大通称，埃克森美孚可能会提出一份现金加股票的收购要约，报价约在每股473便士，并计划剥离500亿美元BP的下游资产。  10省市本月起上调最低工资 【上海证券报】自今年4月1日，上海市月均最低工资标准率先从960元调整为1120元开始，各地纷纷上调最低工资标准。全国总工会人士透露，今年或将有27个省区市上调最低工资标准。劳动力成本上升也将倒逼经济结构调整。商务部国际经济贸易研究院研究员梅新育指出，现在政府、企业和社会都应该形成共识，原来基于低成本劳动力的模式必须进行改革。发改委对外经济研究所所长张燕生也指出，未来我国的经济增长引擎将由出口转为内需，企业也应该随之转型，从外销为主转为扩大内销。  PMI连续回调 释放经济增速放缓信号 【证券时报】昨日，中国物流与采购联合会（CFLP）发布了6月份的制造业采购经理指数（PMI）。数据显示，继5月份环比回落后，该指数6月份环比继续回落1.8个百分点，达到52.1%。专家表示，ＰＭＩ指数连续回调，显示经济增速出现减缓迹象，从11个分项指数来看，与上月相比，除产成品库存指数继续上升1.5个百分点外，其余各指数均不同程度回落，幅度多在2个百分点左右。其中，购进价格指数回落幅度仍稳居“老大”位臵，达7.6个百分点；进口指数和供应商配送时间指数回落幅度较小，均在1个百分点以内。  穆迪可能调降西班牙主权信用评级 【中国证券报】国际评级机构穆迪投资服务公司6月30日宣布，鉴于西班牙经济状况不断恶化，该机构已将西班牙“AAA”主权债务评级列入下调观察名单，近期可能将该国评级下调1至2档。截至目前，穆迪是全球三大评级机构中唯一仍然给予西班牙“AAA”主权评级的公司。分析人士指出，随着欧债危机向纵深发展，穆迪在对西班牙评级的反应上远远落后于标准普尔和惠誉。 【行业动态与公司要闻】  首批三网融合启动名单敲定 广电精英悉数登场 国务院办公厅昨天正式公布了第一批三网融合试点地区名单，北京、大连、哈尔滨、上海、南京、杭州、厦门、青岛、武汉、长株潭地区、深圳、绵阳共12个城市和地区入围。至此，争论已久的三网融合终于步入实施阶段。 这份名单与此前市场预计的有所不同。分析人士表示，首批试点名单总体偏向了实力较弱的广电。部分入围城市（北京、上海和杭州）是广电总局在三网融合中避免被电信融合掉的市场竞争主力，这些城市的有线网络双向改造和运营市场化程度普遍较高；同时，当地政府为扶持有线网络的发展愿意给予优惠政策。相反，电信部门目前无论是人才，还是技术、资金，都已经达到在全国任何一个城市进行三网融合的试点工作水平。此外，工信部门亦可以通过工信厅在地方获得话语权，基于此，长株潭地区和绵阳市的入围也就显得不那么出人意料。  农业银行(601288)首日战略配售缴款超300亿 昨日是农行A股网下发行首日，记者从消息人士处了解到，截至昨日下午4点，战略配售对象已缴款金额超过300亿元。 晨会报告 研究报告 第 3 页 研究创造价值 农行已披露的发行方案显示，拟向战略投资者配售不超过102.28亿股，按2.68元/股的定价上限计算，战略配售的金额不超过274.12亿元，这意味着农行战略配售部分将会进行比例配售。 在网下，农行的定价也获得了市场的认可。据了解，各主承销商近期对网下询价对象进行了申购意愿摸底调查，结果显示，投资者情绪并未受到近期市场下跌影响，申购农行的意愿比较强烈，多数入围的询价对象均表示将超额认购。上述消息人士称，由于网下发行直接与定价相关，从目前情况来看，本次上限发行已成定局。  上海电气(601727)3.6MW海上风机下线 我国自主研发的目前技术最先进、容量最大的风力发电机组――3.6MW大型海上风机，7月1日在上海电气（601727）临港重装备基地成功下线。这台由上海电气风电设备有限公司独立研发、试制成功的大型海上风机，风轮直径116米，上海电气拥有该风机的全部知识产权和专利。 上海电气集团董事长徐建国在仪式上介绍了上海电气风电产业的发展情况，海上风电是上海电气风电产业的重中之重，上海电气将以3.6MW海上风机的下线为新的起点，瞄准世界先进目标，不断增强竞争力，成为国内风电行业领先者。3.6MW大型海上风电机组项目今年5月20日顺利通过地面联调并网满负载发电试验，将于8月实现并网运行。 上海电气进军海上风电战略布局基本形成。公司在开发大型海上风机的同时，已在江苏东台投资建立了按照大型海上风机为标准的制造基地。该制造基地工艺流程及装配技术均按国际标准设臵，并配臵了并网试验台，具备了3.6-5MW及以上大型风机的生产条件。并通过SAP、KOA等信息化平台建立统一高效的管控模式，实现异地管理一体化运作。上海电气临港制造基地建立风机检测中心，配臵了全功率试验台，拥有国内主机厂中唯一的临港试验风场，可以完成对风机最全面的检测和测试。  中国铁建(601186)后发制人 两天53亿拿地 中国铁建（601186）全资子公司中国铁建地产集团6月29日以13亿元拿下广州两地块，媒体以“豪掷”形容。仅隔1天，铁建地产又在天津以40亿元将3地块收入囊中。躲过2009年土地市场疯狂后，中国铁建口袋里670多亿元现金，有望帮助这家希望在房地产业务上更有作为的央企，获得更多土地