资本邦官微 资本邦官网 资本邦研究院 研究报告 3月18日开始，上交所科创板审核系统将正式进入生产状态，所有通过审核系统提交的文件将被视为正式的科创板股票发行上市审核文件。 截至2019年3月15日，已向证监会提交科创板上市辅导申请的企业共计4家，分别为新光光电、启明医疗、申联生物、睿创微纳;拟申请科创板的公司有7家，分别为赛特斯、江苏北人、复旦张江、金达莱、聚辰半导体、泽生科技、先临三维。 中华人民共和国外商投资法自2020年1月1日起施行。外商投资企业可依法通过公开发行股票、公司债券等证券和其他方式进行融资。 近日，证监会按法定程序核准了以下企业的首发申请：有友食品股份有限公司，中创物流股份有限公司。 3月17日，全通教育发布公告称，拟收购吴晓波旗下杭州巴九灵96%股权。 【上证指数重回3000点 报收3021.75点】 3月15日，A股三大股指全线上涨，上证指数重回3000点。截至收盘，上证指数上涨1.04%，报收3021.75点;深证成指上涨1.41%，报收9550.54点;创业板指上涨0.75%，报收1662.62点。 【港股三大指数飘红 恒指收涨0.56%】 3月15日，港股三大指数飘红。截至收盘，恒生指数报收29012.26点，涨幅0.56%;国企指数报收11508.17点，涨幅0.53%;红筹指数报收4550.96点，涨幅0.84%。 【美股三大股指上涨 、标普500均上涨】 美国东部时间3月15日，道指收涨138.93点，涨幅0.54%，报25848.87点。纳指收涨57.62点，涨幅0.76%，报7688.53点。标普500指数收涨14点，涨幅0.50%，报2822.48点。 【三板做市767.67点 上涨0.29%】 3月15日，三板做市以765.48点开盘，开盘后波动上行。截至收盘，三板做市报收767.67点，上涨0.29%。新三板成交数量为2812.81万股，成交金额为11896.99万元。 【科创板重磅!上交所召开百人座谈会部署准备工作，相关工作组已就绪】 市场行情 市场动态 今日科创板上市申请审核系统正式运行；吴晓波微信卖“身”A股全通教育；有友食品、中创物流IPO申请获批；盛世大联通过港股IPO聆讯 资 本 邦 晨 报 2019.03.18 研究报告撰写作者： 赵雯 zhaowen@sunnyhanmy.com 市场部联系人： 孙若虚 021-64836098 ruoxu@sunnyhanmy.com 资本邦研究院 敬请参阅最后一页特别声明 -1- 3月16日周六，上海证券交易所举行“设立科创板并试点注册制”会员准备工作座谈会，近百家证券公司等会员单位主要负责人出席。3月18日开始，上交所科创板审核系统将正式进入生产状态，所有通过审核系统提交的文件将被视为正式的科创板股票发行上市审核文件。科创板发行上市审核实行电子化审核，申请、受理、问询、回复等事项通过上交所发行上市审核业务系统办理。因此，按照相关申报、受理、审核流程来判断，预计科创板正式开板最快有望在今年6、7月间。 【证监会发行部副主任李维友到职上交所 指导科创板上市审核】 证监会发行监管部副主任李维友已于上周到职上交所，任党委委员，将负责指导科创板上市公司审核等事宜。李维友为证监会发行监管部最年轻副主任，分管发行六处。 【个别挂牌公司涉“3.15”晚会曝光 全国股转公司启动核查问询】 2019年3月15日，中央电视台“3.15”晚会曝光智能骚扰电话、电子烟释放有害物质等问题，涉及个别挂牌公司。全国股转公司对此高度重视，立即要求相关挂牌公司自查并披露，并对挂牌公司开展全面排查；同时要求主办券商密切跟进风险事件进展，加大持续督导力度。 【上海市委书记：加快科技创新中心建设 发挥好设立科创板并试点注册制的牵引作用】 上海市委书记李强指出，加快推进重大工程、重大项目开工建设，深化细化防范化解重大风险各项举措；加快科技创新中心建设，发挥好设立科创板并试点注册制的牵引作用，畅通金融服务科技创新的“血脉”；聚焦集成电路、人工智能、生物医药等关键领域，抓好重点产业突破，持续打响“四大品牌”；把长三角一体化发展示范区打造成绿色发展理念的集中体现区。 【上交所发布《科创板创新试点红筹企业财务报告信息披露指引》】 3月15日，上交所发布《科创板创新试点红筹企业财务报告信息披露指引》，在境内公开发行股票或存托凭证并上市的红筹企业,采用等效会计准则或境外会计准则编制首次发行股票或存托凭证的申报财务报告，披露年度财务报告及按照相关规定需要参照年度财务报告披露有关财务信息时，适用指引。 【 【两会闭幕!国务院总理李克强答记者问】 3月15日(星期五)上午十三届全国人大二次会议闭幕后，国务院总理李克强在人民大会堂三楼金色大厅会见采访十三届全国人大二次会议的中外记者并回答记者提出的问题。 李克强表示，中国经济确实遇到了新的下行压力，现在世界经济都在放缓，就在这一个多月期间，几大国际权威机构都在调低世界经济增长的预期。中国适度调低增速预期目标，用的是区间调控的方式。既和去年经济增速相衔接，也表明我们不会让经济运行滑出合理的区间。可以说给市场发出的是稳定的信号。 宏观经济 资本邦研究院 敬请参阅最后一页特别声明 -2- 【外商投资法全文公布：不得利用行政手段强制转让技术】 中华人民共和国外商投资法自2020年1月1日起施行。外商投资企业可依法通过公开发行股票、公司债券等证券和其他方式进行融资。外国投资者在中国境内的出资、利润、资本收益、资产处置所得、知识产权许可使用费、依法获得的补偿或者赔偿、清算所得等，可以依法以人民币或者外汇自由汇入、汇出。行政机关及人员不得利用行政手段强制转让技术。 【财税部门释放吸引外资促进对外交流积极信号 境外人士免缴个税条件放宽】 3月16日，财政部、国家税务总局联合发布《关于在中国境内无住所的个人居住时间判定标准的公告》，使在境内工作的境外人士(包括港澳台居民)的境外所得免税条件比原来更为宽松。专家表示，此举释放出更大力度吸引境外(含港澳台)人才的积极信号。 【A股】 【最新11家科创板企业上市申请名单】 截至2019年3月15日，已向证监会提交科创板上市辅导申请的企业共计4家，分别为新光光电、启明医疗、申联生物、睿创微纳;拟申请科创板的公司有7家，分别为赛特斯、江苏北人、复旦张江、金达莱、聚辰半导体、泽生科技、先临三维。 【证监会：250家企业IPO申请待审，25家暂停申请】 截至2019年3月14日，中国证监会受理首发及发行存托凭证企业277家，其中已过会16家，未过会261家。未过会企业中正常待审企业250家，中止审查企业11家。终止审核企业8家。 上一周截至2019年3月7日，中国证监会受理首发及发行存托凭证企业277家，其中已过会17家，未过会260家。未过会企业中正常待审企业244家，中止审查企业16家。终止审核企业8家。 【有友食品、中创物流通过证监会IPO上市核准】 近日，证监会按法定程序核准了以下企业的首发申请：有友食品股份有限公司，中创物流股份有限公司。上述企业及其承销商将分别与交易所协商确定发行日程，并陆续刊登招股文件。 【锦浪科技首发2000万股 3月19日上市】 锦浪科技拟在深交所创业板上市，首发股票数量为2000万股，股票简称为“锦浪科技”，股票代码为“300763”，上市时间为2019年3月19日。 【每日互动拟A股IPO 发行股份4010万股】 每日互动本次共发行股数为4010万股，本次股票发行价格为13.08元/股，保荐机构为东方花旗。本次网上投资者缴款认购的股份数量为3600.42万IPO日报 资本邦研究院 敬请参阅最后一页特别声明 -3- 股，网上投资者缴款认购的金额4.71亿元。网下投资者缴款认购的股份数量400.51万股，网下投资者缴款认购的金额5238.62万元。 【聚辰半导体转战科创板 中金公司担任辅导机构】 3月14日，聚辰半导体原计划在A股IPO，辅导机构为中金公司。聚辰半导体表示，因公司发展需要，为更好促进公司发展，公司拟变更申请上市交易所及板块为上交所科创板。 【震安科技A股发行中签号码4万个】 震安科技本次摇号中签号码共有4万个，每个中签号码只能认购500股震安科技A股股票。据悉，震安科技本次拟发行A股2000万股，发行价格为19.19元/股，保荐机构为民生证券。 【永冠新材A股IPO 申购中签号码共3.74万个】 永冠新材首次公开发行不超过4164.79万股股票，发行价格为10元/股。回拨后，网下最终发行数量为416.39万股，占本次发行总量的10%;网上最终发行数量为3748.40万股，占本次发行总量的90%。回拨机制启动后，网上发行最终中签率为0.03617283%。永冠新材本次中签号码共有3.74万个，每个中签号码只能认购1000股永冠新材A股股票。 【英内物联申请新三板退市后 将寻求在科创板IPO】 3月15日，上海英内物联网科技股份有限公司发布公告称计划在新三板退市，记者获悉，新三板退市是该公司科创板IPO计划的一部分，公司已开始接受进场辅导，在完成相关新三板退市手续后，公司将很快启动科创板IPO。（财联社） 【公牛集团收到首发申请反馈意见 同业竞争、关联交易等受关注】 公牛集团2008年吸收合并控股子公司公牛电子，2012年吸收合并全资子公司电工器材，2016年派生分立盛汇电子。证监会要求保荐机构说明上述吸收合并及派生分立的具体原因;公牛电子、电工器材吸收合并前的财务情况，吸收合并的定价依据及合理性、价款是否实际支付等。 【博纳影业收到首发反馈意见 公司电影业务受关注】 招股说明书披露，发行人的业务包括电影业务和影院业务，其中电影业务包括主投发行、参投发行、纯发行和纯投资业务。证监会要求发行人说明并补充披露电影业务中的主投发行、参投发行、纯发行和纯投资业务在报告期各期的投资影片名称、投资金额、票房收入、投资收益和投资回报率、发行收入和发行费率等信息。 【中泰证券首发申请获反馈 公司曾受到立案调查】 证监会关注到，招股书披露，报告期内，中泰证券不存在重大违法违规行为以及因重大违法违规行为受到行政机关处罚的情况。而根据发行人相关公告，发行人2016年曾受到证监会立案调查。对此，证监会要求保荐机构核查报告期内发行人及其子公司受到立案调查的具体原因、进展情况，是 资本邦研究院 敬请参阅最后一页特别声明 -4- 否受到或可能受到行政处罚，是否构成本次发行上市的法律障碍;发行人报告期内注销子公司(如有)的原因，是否存在违法违规情形，注销程序是否合法合规，是否存在纠纷争议等。 【港股】 【盛世大联通过聆讯 年收入10亿元】 3月17日，盛世大联通过港交所聆讯，并更新IPO申请文件。公司IPO保荐人为中国银河国际和中金公司。财务数据显示，2018年前三季度，盛世大联出售120万份保单，保费总额为27亿元，保险代理业务收入为7.76亿元。截至2018年9月30日，盛世大联实现收入10.39亿元，净利润为8210万元。公开资料显示，盛世大联是一家专业汽车保险代理及B2B综合汽车后市场服务提供商。 【新东方在线已经开始簿记 3月28号正式登陆港股】 据悉，新东方在线已经开始簿记，将于3月20号定价，3月28号正式登陆港股。本次香港IPO共发行1.65亿股，占扩大股本后的18%，募资18.3亿港元（合2.34亿美元），同时设有15%的绿鞋机制。本次发行的定价区间为每股9.3港元至11.1港元，对应2019年5.2-6.2倍的市销率。该定价区间使得公司市值达到10.88亿美元至12.98亿美元，中金、花旗和摩根士丹利是本次发行的联席承销商。（IPO早知道） 【易久批获华平1亿美元D+轮融资 与腾讯美团投资仅隔5个月】 3月17日，易久批宣布获得华平投资1亿美元D+轮融资。本轮融资与美团点