板块联动资讯第5048期

板块联动资讯file:///V|/新建文件夹/测试用-1/晨报、宏观、策略等/博览财经-板块联动-170601.html[2017-06-01 8:49:24]热点狙击主编点评【本期主编】：《板块跟踪：题材开启比惨模式》我们近期重点关注的板块有：次新（高送转）、OLED、雄安新区、上证50、高送转、一带一路、家电、医药、人工智能、白酒。周三最强板块当属阿里巴巴的新零售。板块六只涨停，其中百联股份一字板充当先锋，华联综超二连板有可能是板块龙头，三江购物老龙头开盘秒板。这三只股票重点关注，但是由于考虑周三亏钱效应比较明显，同时个股套牢盘太多，可以只关注，不操作。再看次新股，周三次新基本上都是高开低走格局，很多次新股当天亏10个点以上，那么周四很多短线资金肯定会止损，至于是否有资金去抄底，目前不好说，从安全角度看，持有次新的朋友先出来再说，因为次新一旦下跌肯定是无底洞的，必须等指数站上十日线再说。《新零售概念东风起 机构建议三主线布局》将2017年定为“新零售元年”的阿里巴巴，在入股联华超市前，已经投资布局了包括苏宁、银泰、百联、三江、日日顺等公司在内的累计数十个项目。 此番入股联华超市，阿里巴巴的目的也非常明确，就是布局“新零售”。据阿里巴巴方面表示，联华超市遍布全国的3618家门店有望率先开展新零售布局和改造，以满足消费者全时段、全客群、多场景的消费需求。联华超市半数以上门店位于上海地区，市场认为其在一线城市的线下优势或是阿里入股的主要原因。《多孔石墨烯复合电极技术获重大突破 万亿产业链撬动在即》目前国内新材料产业处于发展的黄金时期，市场规模超过2万亿元，预计“十三五”期间年均增速达20%。新材料是国家七大战略性新兴产业之一，尤其是作为“新材料之王”的石墨烯，其产业化处于世界领先地位，正在快速推动制造业升级转型。有专家预测，2020年石墨烯将撬动万亿产业链。石墨烯国家标准已制定完毕，正在报批程序中，石墨烯产业发展或将加速。周四主题精选【资产证券化】不良资产证券化再引关注 国际私募巨头涉足 基金巨头贝恩资本旗下的信贷基金Bain Capital Credit已经与国内一家资产管理公司达成协议，将购买其2亿美元（约13.7亿人民币）不良贷款组合，主要集中在地产领域，其中包括一些酒店、商业地产以及工业地产等不动产。银监会发布的一季度主要监管指标数据显示，一季度末商业银行不良贷款余额1.58万亿元，较上季末增加673亿元；商业银行不良贷款率1.74％，比上季末下降0.01个百分点。已公布的一季报显示，多数A股上市银行一季度末不良贷款率较上年末下降或持平。总体来看，不良贷款增长势头放缓，但仍存在两方面隐忧：一是银行自身消化不良贷款的能力在下降。点评：交通银行金融研究中心数据显示，一季度银行业净息差为2.03％，达到2010年以来最低值。在息差收窄的大趋势下，银行核销不良贷款的空间越来越有限。二是房地产调控之下，房地产业不良贷款仍有上升压力。统计日公布的数据显示，5月非制造业PMI行业数据中，房地产业商务活动连续三个月回落，新订单指数创年内阶段性低点，销售价格指数持续回落。在银行业继续加大不良贷款处置力度的预期下，不良资产证券化市场前景可持续看好，参股AMC的上市公司可重点关注。 【PPP】农业部发文推进休闲农业 PPP龙头值得关注 *影响中国政策*第5038期 2017-06-01 查看往期 板块联动资讯file:///V|/新建文件夹/测试用-1/晨报、宏观、策略等/博览财经-板块联动-170601.html[2017-06-01 8:49:24]5月31日，农业部办公厅印发《关于推动落实休闲农业和乡村旅游发展政策的通知》，旨在促进引导休闲农业和乡村旅游持续健康发展，加快培育农业农村经济发展新动能，壮大新产业新业态新模式，推进农村一二三产业融合发展。其中明确提出，要创新融资模式，鼓励利用PPP模式、众筹模式、互联网+模式、发行私募债券等方式，引导社会各类资本投资休闲农业和乡村旅游。点评：此外，还有消息称PPP立法以及配套引导政策将密集出台，据悉，由国务院法制办牵头的PPP立法正在提速，PPP条例已经被列入2017年立法工作计划并作为重点工作，下一步将会加快推动条例出台。日前，条例初稿已经完成并征求了部委意见，根据意见完成修改稿之后还会公开征求意见。近期，还有部分省市正在加大力度推介其PPP项目。对于PPP而言，各地政府主导下的基础设施建设、城市园林绿化等等将是核心发展方向，在此背景下，部分PPP龙头个股值得注意。 【京津冀】京津冀加速推广清洁供暖“煤改电”助热泵市场爆发式增长 习近平近日在政治局第四十一次集体学习时提出，要加快转变经济发展方式、加大环境污染综合治理、倡导推广绿色消费等6项重点任务。为了全面推进大气污染防治工作，雄安新区三县探索多元化燃煤替代方式，其中安新县大力推广空气源热泵。 空气源热泵是国家重点支持的新能源节能技术。数据显示，2016年北京全市“煤改电”项目共覆盖14个区县，其中13个区县招标采购空气源热泵。今年河北、天津、山东、湖北、山西等地区也积极出台政策大范围推广“煤改电”，利用空气源热泵等清洁能源作为替代品。2016年，国内空气源热泵市场规模已超100亿元，预计今年有望翻番。点评：机构认为，借助雄安新区大力推广清洁能源及更多省市相继出台清洁能源政策的东风，空气源热泵行业将迎来大爆发。 【航空】人民币单日大幅升值 航空造纸行业有望受益 5月31日离岸人民币兑美元一度升破6.76关口，日内大涨逾600点。消息面上，日前有媒体报道央行将在中间价形成机制中增加“逆周期调节因子”。中金公司研报认为，此次调整加入了反映宏观经济基本面变化的逆周期调节因子，旨在降低目前中间价形成公式中的“顺周期性”和因参照前一天收盘价而产生的“惯性”，此外经济基本面对今年人民币汇率有较强支撑。点评：人民币升值将给航空公司带来汇兑收益，另外31日布伦特原油盘中大跌近3%，也有助于航空公司降低成本。中信证券指出，今年以来国内供需向好促票价回升、国际降幅收窄，从6月预订数据看旺季客公里收益改善趋势有望延续。 【自动驾驶】德汽配巨头携手百度 自动驾驶产业加速前行 欧洲最大的汽车配件供应商——德国大陆集团31日与百度签署战略合作协议，将利用彼此在汽车零部件和互联网技术上的优势，在自动化驾驶、连接车辆和智能移动服务等领域建立全面战略合作。百度方面还表示，将开发一种新的智能移动和自动驾驶生态系统。点评：近年来各路资本对于汽车自动驾驶的投资力度持续加码，机构看好自动驾驶共享电动车成为未来城市出行的主要模式，包括摄像头、激光雷达、车辆通讯技术在内的软硬件市场规模将超过千亿美元。 盘中主要题材热点 1、新股：晶瑞股份、展鹏科技、顶点软件、弘信电子、三利谱、民德电子、海鸥股份、正海生物、中孚信息、新天药业、华荣股份、艾艾精工2、新零售：百联股份、三江购物、华联综超、红旗连锁、杭州解百、上海九百3、雄安：东华科技、冀东装备4、次新：超频三、香山股份5、其他 板块联动资讯file:///V|/新建文件夹/测试用-1/晨报、宏观、策略等/博览财经-板块联动-170601.html[2017-06-01 8:49:24]股权变更：青海华鼎、奥维通信摘帽 +环保 ：鲁丰环保摘帽：恒力股份板块跟踪：题材开启比惨模式【今日热点操作】无。【今日热点操作】无。我们近期重点关注的板块有：次新（高送转）、OLED、雄安新区、上证50、高送转、一带一路、家电、医药、人工智能、白酒 。周三最强板块当属阿里巴巴的新零售。板块六只涨停，其中百联股份一字板充当先锋，华联综超二连板有可能是板块龙头，三江购物老龙头开盘秒板。这三只股票重点关注，但是由于考虑周三亏钱效应比较明显，同时个股套牢盘太多，可以只关注，不操作。再看次新股，周三次新基本上都是高开低走格局，很多次新股当天亏10个点以上，那么周四很多短线资金肯定会止损，至于是否有资金去抄底，目前不好说，从安全角度看，持有次新的朋友先出来再说，因为次新一旦下跌肯定是无底洞的，必须等指数站上十日线再说。最后看雄安，雄安之前的龙头是石化机械，后来是中环装备，最后北京科锐把龙头抢去，明显互相不服气，周三的结局就是大家一起死，集体大跌。至于老龙头冀东装备更像是是回光返照，拉升过程中无个股助攻响应，说明，雄安的人气越来越差，那么后面只能等雄安新的消息出来，重新洗牌雄安个股，然后再慢慢去拉升。所以现阶段，可以买那些没有经过爆炒的雄安个股，同时底部连续放量的，每次下跌过程中可以低吸，等待雄安的第四波行情。注：本表针对市场行情，主观筛选未来中短期适合关注的板块，通过“配置计划”展现我们对板块配置价值程度的预判，通过“市场热度”反应我们对当下市场趋势的思考。本表不对资金仓位配置进行指导。新零售概念东风起 机构建议三主线布局 板块联动资讯file:///V|/新建文件夹/测试用-1/晨报、宏观、策略等/博览财经-板块联动-170601.html[2017-06-01 8:49:24]港股联华超市29日股价大涨24.44%。消息面上，公司股东上海易果电子商务拟出售其持有的18%联华超市内资股予阿里巴巴，阿里将成为联华超市第二大股东。联华超市是上海百联集团的子公司。目前，联华超市已经在全国布局网点，业务为经营大型综合超市、超市及便利店，旗下品牌包括“联华超市”“华联超市”“快客便利”等。年报显示，截至去年底，联华超市及其附属公司的总门店数目为3618家。其中以在上海最多，门店数达到2286家。早在今年2月，阿里巴巴即与百联集团达成战略合作。根据当时媒体报道，阿里与百联的合作在支付金融互通、会员体系互通等领域，不涉及资本合作。4个月之后，阿里巴巴将合作推进至更深层次——直接入股了联华超市。5月26日晚间，百联集团旗下A股上市公司百联股份发布公告称，联华超市股东上海易果电子商务公司已与阿里巴巴签订《股份购买协议》。根据协议，上海易果将转让2亿股内资股转让给阿里巴巴。该部分股份占联华超市已发行股本的18%。去年12月，上海易果从另一家A股零售上市公司永辉超市受让了2.37亿股的联华超市股份。此次阿里巴巴受让的联华超市股份即来源于此。公开资料显示，上海易果是一家水果生鲜O2O电商。阿里巴巴是其主要投资方之一。也就是说，经过本次交易，阿里巴巴由通过上海易果间接投资联华超市，变为直接投资。根据联华超市此前的股权结构，百联系共持有联华超市逾42%的股份。本次上海易果与阿里巴巴交易的同时，亦将2%的联华超市股份转让给百联集团。由此，百联系持股进一步上升。将2017年定为“新零售元年”的阿里巴巴，在入股联华超市前，已经投资布局了包括苏宁、银泰、百联、三江、日日顺等公司在内的累计数十个项目。 此番入股联华超市，阿里巴巴的目的也非常明确，就是布局“新零售”。据阿里巴巴方面表示，联华超市遍布全国的3618家门店有望率先开展新零售布局和改造，以满足消费者全时段、全客群、多场景的消费需求。联华超市半数以上门店位于上海地区，市场认为其在一线城市的线下优势或是阿里入股的主要原因。线上线下和物流结合在一起，产生新零售。线上云平台，线下销售门店或生产商，新物流消灭库存，减少囤货量。对于联华而言，阿里有能力利用电商大数据帮助联华超市感知消费者需求，整合商品和服务资源，优化商品结构。而在实际业务方面，双方联动将必不可缺。天猫能帮助联华超市实现更好的供应链、物流和仓储管理，提高效率降低成本。联华超市在2016年的营收能达到266亿元人民币。而依然亏损的主要原因之一就是成本居高不下，其中仅销售成本一项就达到227.28亿元人民币。其存货在近年也处在增长势头当中，2016年其存货达到30.65亿元人民币。业内人士预计，阿里的入驻有望帮助联华降低成本，减少库存，改善经营状况。国泰君安表示，阿里接手联华超市股权，新零售合作有望在迎热点。建议沿超市连锁龙头业绩拐点凸显、高端消费复苏利好百货与品牌龙头、黄金珠宝行业三条主线布局。国泰君安建议增持永辉超市、老凤祥、百联股份、鄂武商 、苏宁云商、重庆百货、跨境