宇树科技股份有限公司招股说明书关键信息

宇树科技股份有限公司的招股说明书（申报稿）于2026年3月20日发布，拟首次公开发行股票并在科创板上市，其发行申请尚需经上海证券交易所和中国证监会履行相应程序，且该申报稿不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用，投资者应以正式公告的招股说明书作为投资决定依据 【1】 。

以下是招股说明书中的一些关键信息：

• 公司及保荐人信息：公司注册地址为浙江省杭州市滨江区西兴街道东流路88号1幢，保荐人（主承销商）为位于广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座的机构 【1】 。
• 重要声明：中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证 【1】 。董事长、总经理、发行人律师北京德恒律师事务所、会计师事务所等均对招股说明书的真实性、准确性、完整性等作出声明并承担相应法律责任 【2】 。控股股东、实际控制人王兴兴以及保荐人（主承销商）也分别作出了相关声明 【6】 。
• 子公司与参股公司情况：截至招股说明书签署日，宇树科技共拥有7家全资子公司、1家参股公司，但根据各子公司最近一年的经营状况，前述子公司目前均不属于公司的重要子公司 【3】 。
• 股东及实际控制人情况：截至招股说明书签署日，公司股东由1名自然人股东与45家机构股东组成 【4】 。王兴兴直接持有公司8,671.4964万股股份，占公司股本总额的23.8216%，系公司控股股东；在表决权差异安排下，其直接持股部分的表决权比例为63.5457%，结合所控制的上海宇翼股权激励持股平台，合计控制的公司表决权比例为68.7816%，因此王兴兴为公司的控股股东、实际控制人 【3】 。
• 对赌协议情况：截至招股说明书签署日，公司与股东、股东之间已不存在现行有效的对赌协议以及其他对赌条款安排 【4】 。
• 公司重要事件：公司成立以来，不存在重大资产重组等重要事件，也不存在在其他证券市场上市或挂牌的情况 【5】 。2025年5月29日至5月30日，股份转让方与受让方签订了《股权转让协议》，并经2025年第二次临时股东会审议通过 【10】 。2025年6月，公司进行了股权增资及股权激励计划扩容，新增股东包括中移和创、腾讯科技等，并召开2025年第三次临时股东会审议通过相关议案 【10】 。2025年6月18日，公司召开2025年第四次临时股东会，审议通过关于公司资本公积转增股本的议案，注册资本由288.9031万元变更为36,401.7906万元，并办理了工商变更登记及备案，本次资本公积转增股本后的注册资本为转增前的126倍整，且至招股说明书签署日，公司股本和上述股东未发生变化 【7】 。2025年9月28日，公司召开2025年第五次临时股东会，审议通过《关于公司更名的议案》，全体股东一致同意公司更名为“宇树科技股份有限公司”，并于2025年10月23日办理了工商变更登记 【5】 。
• 实际控制人承诺：控股股东、实际控制人王兴兴承诺发行人本次发行上市不存在任何欺诈发行的情形；如发行人不符合发行上市条件，以欺骗手段骗取发行注册并已经发行上市的，将在该等欺诈发行的违法事实被中国证券监督管理委员会等有权部门最终确认后5个工作日内启动股份购回程序，依法回购发行人本次发行上市的全部新股，并表示上述承诺为其真实意思表示，若违反将依法承担相应责任 【8】 。
• 填补被摊薄即期回报承诺：发行人承诺将通过进一步提升管理水平，强化募集资金的管理和使用效率，加快募投项目投资进度、严格执行现金分红政策等方式增强可持续发展能力，提升业务规模、经营效益 【8】 。
• 成本情况：25Q1-3宇树科技原材料成本占比达80.12% 【11】 。此外，还有关于2022-25Q1-3宇树科技分产品收入情况、分产品产销率、分产品毛利情况、机器人销量情况等方面的信息 【12】 【13】 【14】 。