file:///C|/Documents and Settings/Administrator/桌面/14-20.txt[2015-7-20 15:43:00]威胜集团(03393)前景向好,推荐信达国际 威胜集团(3393) 10.96 元 / 短线目标价:12.00 元 /15.4%潜在升幅 因素:i) 集团主导产品在国内市场占有率超过20%,为国内第一大供货商,最近两个财政年度盈利均录得近30%增长; ii) 受惠内地建设智能电网,节能减排措施要分户计量改革,预期有利集团争取更多订单; iii) 现价相当于2015年预测市盈率12.5倍,较内地同业林洋电子(37.34, 1.18, 3.26%)(沪:601222)23.5倍的估值仍折让30%,随着集团分散国家电网及南方电网的业务集中度,优化客户组合,料其估值具提升的空间; iv) 股价续守2014 年3 月至今的上升轨底部之上,反映其长线升势未改,建议趁低吸纳,建议趁低吸纳。