CHINA CENTRAL DEPOSITORY &CLEARING C O. , LT D 中债收益率曲线和指数日评 2018年9月17日 中债金融估值中心有限公司 产品质量： （（86）010-88170616，chenning@chinabond.com.cn） 产品渠道： （（86）010-88170619，jinlin@chinabond.com.cn) 曲线及估值： （（86）010-88170613，zhaoling@chinabond.com.cn） （（86）010-88170622，huangshan@chinabond.com.cn） （（86）010-88170632，liyan@chinabond.com.cn） 指数及VAR： （（86）010-88170611，liaoqy@chinabond.com.cn） （（86）010-88170664，geliang@chinabond.com.cn） （（86）010-88170643，jiangjf@chinabond.com.cn） 技术支持： （（86）010-88170415，wangbl@chinabond.com.cn） （（86）010-88170447，jiazx@chinabond.com.cn） 日评编辑： 崔胤卿（（86）010-88174524，cuiyq@chinabond.com.cn） 方初阳（（86）010-88174538，fangcy@chinabond.com.cn） 中债金融估值公司副总经理： 牛玉锐 （（86）010-88170610，niuyr@chinabond.com.cn） 中央结算公司副总经理、中债金融估值公司总经理： 刘 凡 （（86）010-88170601，liufan@chinabond.com.cn） 传真： 010-66061883 CHINA CENTRAL DEPOSITORY &CLEARING C O. , LT D 债市观察 【中债指数走势】今日债券市场指数上涨幅度较大，其中不包含利息再投资的中债综合指数（净价）100.1166，上涨0.0332%，而包含利息再投资的中债综合指数（财富）186.8748，上涨0.0656%，平均市值法到期收益率为4.1064%，平均市值法久期为3.6153。 【利率品种】除个别期限外，今日利率债市场整体小幅下行。具体来看，SKY_3M下行3BP至2.1%；SKY_10Y稳定在3.63%。 【信用品种】今日信用债收益率涨跌互现。具体来看，中债中短期票据收益率曲线（AAA）3M期限收益率维持在2.85%，3年期收益率下行2BP至4.23%，5年期收益率下行2BP至4.56%。中债中短期票据收益率曲线（A）1年期上行4BP至10.02%。 具体波动情况请见《各主要期限收益率两日变动表》。 【注】1、SKY取自中债国债收益率曲线，包含3个月、1、3、5、7、10年期6个期限，由中债估值中心在每个银行间债券市场交易日下午5点30分通过中国债券信息网予以发布。 2、中债信用债收益率曲线基于中债市场隐含评级编制。 其他市场观察 【公开市场】央行公告，2018年9月17日人民银行开展MLF操作2650亿元，无逆回购操作。 【货币市场】今日Shibor利率小幅波动，隔夜shibor报2.4660%，下行2.30个基点；1个月shibor报2.7490%，下行0.70个基点。 【国债期货】9月17日，2年期国债期货主力合约TS1812上涨0.05%至99.345，对应期货收益率下行2.02个基点至3.3357%；5年期国债期货主力合约TF1812上涨0.11%至97.665，对应期货收益率下行2.11个基点至3.5765%；10年期国债期货主力合约T1812上涨0.10%至94.550，对应期货收益率下行1.11个基点至3.6884%。 【外汇市场】人民币兑美元中间价调贬147个基点，报6.8509。 【股票市场】今日沪深两市整体下跌，上证综指下跌29.85点（或-1.11%）至2651.79点，深证成指下跌114.53点（或-1.41%）至7999.35点，创业板指下跌16.79点（或-1.23%）至1349.78点。 CHINA CENTRAL DEPOSITORY &CLEARING C O. , LT D CHINA CENTRAL DEPOSITORY &CLEARING C O. , LT D CHINA CENTRAL DEPOSITORY &CLEARING C O. , LT D 序号指标总值1年以下1-3年3-5年5-7年7-10年10年以上1财富指数186.87167.55179.67189.85194.84182.79205.072全价指数116.30151.69104.44107.21111.18102.92105.823净价指数100.1296.8896.0997.62103.7497.65101.904平均市值法久期(年）3.620.481.873.465.076.9213.795平均现金流法久期（年）3.780.572.013.745.247.0213.926平均市值法凸性32.380.615.6616.3933.0258.45291.807平均现金流法凸性33.921.326.5818.8234.5759.84293.738平均现金流法收益率（%）4.223.974.254.194.274.194.259平均市值法到期收益率（%）4.113.724.104.224.304.204.2610平均基点价值（元）0.040.000.020.040.050.070.1411平均待偿期（年）4.700.492.104.106.168.4023.9512平均派息率（%）4.094.134.164.054.223.714.2213指数上日总市值（亿元）559977.7893645.18173791.71135327.8862453.3863630.1231129.5214财富指数涨跌幅（%）0.070.030.040.080.080.080.1515全价指数涨跌幅（%）0.030.020.000.050.060.070.0916净价指数涨跌幅（%）0.030.000.010.050.050.050.1217现券结算量（亿元）4457.62535.591544.241163.01219.16937.5658.06注：该表中涨跌幅数据相同或为0的情况与小数保留位数有关。更多指数信息详见中国债券信息网(http://www.chinabond.com.cn/)中债价格指标指数页面。2018年09月17日中债-综合指数指标 CHINA CENTRAL DEPOSITORY &CLEARING C O. , LT D 序号指数名称标准期限分段2018-09-17财富指数2018-09-14财富指数财富指数涨跌幅(%)2018-09-17净价指数2018-09-14净价指数净价指数涨跌幅(%)1中债-综合指数总值186.87186.750.07100.12100.080.032中债-新综合指数总值182.35182.230.0798.1898.150.033中债-银行间债券总指数总值183.71183.580.07115.30115.260.034中债-总指数总值177.30177.170.08114.39114.330.055中债-国债总指数总值175.58175.450.08114.67114.610.056中债-金融债券总指数总值180.27180.130.08114.33114.280.057中债-国开行债券总指数总值183.67183.540.07100.0399.980.048中债-进出口行债券总指数总值151.58151.490.0698.9098.870.039中债-农发行债券总指数总值151.45151.350.0799.1799.140.0310中债-信用债总指数总值170.51170.410.0594.0494.020.0111中债-企业债总指数总值173.53173.380.0878.4378.400.0412中债-公司债总指数总值134.12134.070.04100.97100.960.0013中债-新中期票据总指数总值168.58168.480.06104.09104.080.0114中债-短融总指数总值168.64168.570.0499.0099.000.0015中债-中国绿色债券指数总值152.74152.620.0898.7898.740.0516中债-中国绿色债券精选指数总值151.75151.620.0899.6099.550.0517中债-中国气候相关债券指数总值151.07150.940.0999.0398.980.0518中债-兴业绿色债券指数总值136.26136.190.05101.07101.060.01注：该表中涨跌幅数据相同或为0的情况与小数保留位数有关。更多指数信息详见中国债券信息网(http://www.chinabond.com.cn/)中债价格指标指数页面。2018年09月17日部分中债指数涨跌幅情况 CHINA CENTRAL DEPOSITORY &CLEARING C O. , LT D 声 明 中债收益率曲线、估值和指数恪守客观、中立的立场，每日反映债券市场的行情变化情况。如果您对中债收益率曲线和指数有任何疑问或相关建议，欢迎致函或致电中债金融估值中心有限公司反映问题和交流看法。 本日评所载信息皆来源于已公开的资料或中债金融估值中心有限公司人员的个人分析。我公司不保证上述信息的完整与准确性，不因使用本报告产生的一切后果承担责任，只供市场成员参考。 中债金融估值中心有限公司版权所有并保留一切权利。