每日投资锦囊

~1~ 每日報告焦點  道指大升180點 科技股反彈  港股ADR升145點 報27227點  回購潮延續 9月份創10年新高 港股前瞻 美股周二收高，市場忽略貿易戰的影響，轉而關注美國經濟數據，道指升184.84點，收報26,246.96點，標普500指數升15.51點，收報2,904.31點，納指漲60.32點，收報7,956.11點。美方不顧反對意見宣布自9月24日起對2000億美元中國輸美產品加徵10%的關稅，進而還要採取其他關稅升級措施，中方進行反制，發布公告決定對美國原產的約600億美元進口商品實施加徵關稅。港股方面，恆指昨日先跌後反彈，升勢主要受內地股市帶動，因消息指國家加大基建投資，唯未見成交量大增來配合。 從技術上看，恆指再度收復27000點關口，跌勢暫時喘定，短期大市可能在此位整固後，上望以20天線的27,410為近期阻力，在一浪低於一浪走勢延續下，恒指若果再向下試，極大機會下試26,000關。 恒指日線圖 (來源：Bloomberg) 恒指走勢預測 即市阻力 27000 中線阻力 29000 即市支持 26000 中線支持 25000 國指走勢預測 即市阻力 11000 中線阻力 11500 即市支持 10250 中線支持 10150 市場研究部 2018年09月19日 ~2~ 週邊新聞  美股反彈，科技股升幅最大。道瓊斯指數最多升255點，收市升幅收窄至184點或0.7%，報26246點。標普500指數收報2904點，升15點或0.5%。納指收報7956點，升60點或0.8%。  中美貿易戰進一步升級，美元兌避險貨幣日圓升至兩個月高位，最新報112.34。英國與歐盟接近達成有序脫歐協議，英鎊匯價上升，報1.3168。  繼美國公佈24日始對中國2,000億美元進口貨品開徵10%關稅後；中國亦公布，對美國600億美元進口貨品開徵關稅，稅率5%或10%，同期生效。外媒報道中國可能派出較低級別官員出席新一輪中美貿易談判，但具體人選及談判時間未定。  油價上升，紐約期油收報每桶69.85美元，升94美仙或1.4%。倫敦布蘭特期油收報79.03美元，升98美仙或1.3%。其後美國石油協會公布，美國上周原油和蒸餾油庫存出乎意料增加；汽油庫存則意外減少。 港股回顧 9月18日 收報 升/跌 升/跌(%) （升） （跌） （不變） 恒生指數 27084.66 +151.81 +0.56 39 7 4 國企指數 10556.98 +94.89 +0.91 41 8 1 成交金額 863.66億 美國公佈最新總值二千億中國貨品征收10%關稅名單，新關稅將於本月24日起實施，并由明年起將稅率提高至25%。離岸人民幣應聲急跌，一度跌破6.89；港股同樣承壓低開，日內低見26648點；惟開市後人民幣跌勢顯著收窄，午後A股更強勢倒升，港股由跌轉升，收報27084點，升151點；國企指數收報10556點，升94點。主板成交放大至863.66億。 美國對中國的新課稅名單之中，並無包括高科技產品如智能手錶和無線耳機。舜宇光學(2382)早段反覆向下，惟其後獲資金吸納，由跌轉升以近全日高位收市，收報92.3元升1.5%。瑞聲(2018)走勢相似，最低曾創52周新低見75.3元，其後重新向上，收報77.55元無升跌。 基建股炒上。中鐵總數據指9月份國家鐵路貨物發送量大升，同日獲批分拆旗下高鐵電氣並於新三板掛牌的中鐵(0390)全日曾創新高見7.5元，收報7.45元升7.5%；中交建(1800)升7.0%收報7.82元；中鐵建(1186)創一個月新高，全日升6.4%報10.02元。 水泥股同樣全線炒高。住建部公布1至8月累計全國棚改區改造己開工465萬套，達全年目標之80%，總投資額達一萬二千多億人民幣。華潤水泥(1313)表現最突出，全日以近高位收市，收報9.24元升7.3%；金隅(2009)升6.0%報2.64元；海螺水泥(0914)升5.1%收報45.3元。 週邊主要股市表現 收報 升/跌 升/跌(%) 道指 26246.96 +184.84 +0.71 標普500 2904.31 +15.51 +0.54 納指 7956.11 +60.32 +0.76 富時100 7300.23 -1.87 -0.03 巴黎CAC 5363.79 +14.92 +0.28 德國DAX 12157.67 +61.26 +0.51 主要ADR收市表 折合港元 收市價 升/跌 升/跌(%) 匯控 (0005) 67.93 +0.18 +0.27 中移動 (0941) 76.4 +0.05 +0.07 中海油 (0883) 14.76 +0.18 +1.20 中石化 (0386) 7.68 +0.09 +1.13 中聯通 (0762) 9.41 +0.06 +0.61 中人壽 (2628) 17.2+ +0.20 +1.18 中石油 (0857) 6.10 +0.05 +0.86 建設銀行(0939) 6.56 +0.02 +0.23 工商銀行(1398) 5.49 +0.03 +0.59 港交所 (0388) 221.65 +1.25 +0.57 友邦 (1299) 65.34 +0.19 +0.29 中銀香港(2388) 36.37 +0.57 +1.59 中國銀行(3988) 3.42 +0.02 +0.71 騰訊 (0700) 322.00 +4.00 +1.26 長和 (0001) 91.72 +0.07 +0.08 ADR港股比例 27238 +154 +0.57 ADR國企比例 10616 +58.98 +0.56 ~3~ 黃金市場回顧及前瞻 (來源：Bloomberg) 金價表現回顧 金價周二下跌，美元幾乎與周一走勢持平，日內無重大數據公布，消息面較為平淡，現貨金收報1197.90美元，跌3.20美元，紐約期金收報1202.90美元，跌2.90美元。黃金在1200美元關口來回拉鋸，在美國國債收益率走高和日元下跌的背景下，金價走低。10年期美債收益率觸及3.04%，為5月以來最高水平。 從目前的情況來看，金價弱勢，在過去四周中在1200關口震蕩，聯儲局下次議息會議即將來臨，金價短時間內不會有大的動向。但最近的橫行整固後暗示市場底部已經到位，下一個上行近期價格突破目標是在1,220.70美元。但空軍仍具有穩固的整體近期技術優勢，第一個支持位在1195，其次是上周低點1191美元。 主要商品收市表現 商品 收市價 升/跌 升/跌 現貨金 1198.36 -3.10 -0.26% 現貨銀 14.15 -0.03 -0.22% 紐約期金 1202.90 -2.90 -0.24% 紐約期銀 14.19 -0.04 -0.27% 紐約期油 69.85 0.94 1.36% 現貨金走勢預測 即市阻力 1220 中線阻力 1300 即市支持 1200 中線支持 1200 ~4~ 內地股市回顧 市場消息 央行今日公開市場淨投放2000億元，呵護市場流動性。美方決定9.24起就從中國進口的2000億美元商品徵收10%關稅，並於2019年1月1日起將稅率提高至25%，此外表示如果中方採取報復行動，美方將考慮就額外2670億美元商品進一步徵稅。中方決定對美國原產的約600億美元進口商品實施加征10%或5%的關稅。國務院表示，嚴禁自行對企業歷史欠費進行集中清繳。據國務院常務會議，將加大關鍵領域和薄弱環節的有效投資以擴大內需。 市場分析 大盤午後拉升，上證50放量領漲，兩市成交升至2500億元，滬股通淨流入17億，深股通淨流入4億。從盤面上看，水泥、鋼鐵、建築、物流、中字頭股票、自由貿易港等板塊上漲。市場憧憬發改委關於加快中西部基建補短板說明會上能釋放進一步利好，午後基建股集體提前拉升，中國交建（601800.SH）等多股漲停。基建股帶動上游資源股上漲，鋼鐵股柳鋼股份（601003.SH）等多股漲停，水泥股天山股份（000877.SZ）漲8.61%。業績預期向好，白酒股持續回升，貴州茅臺（600519.SH）漲3.23%。個股方面，升達林業、科新機電、世嘉科技、匯源通信、達剛路機等個股紛紛兩連板，提升市場盤面上的活躍度。 市場前瞻 當前經濟終端數據和信貸數據未見明顯好轉，債務槓桿問題仍備受關注，臨近9月底美國議息，美債破3與美元指數走強令人民幣匯率再度承壓。 不過中美貿易戰最新消息被市場視為靴子落地,加之上層近期頻繁發言釋放維穩預期,且央行釋放流動性,有助於市場反彈,料以基建和科技為主線，關注第三季度業績預增股。 內地股市表現 收報 升/跌 升/跌(%) 全日高位 全日低位 上證綜指 2777.77 -49.85 -1.76 2794.36 2752.44 深證成指 9023.82 -181.61 -1.97 9092.88 8916.98 滬深300 3407.53 -59.99 -1.73 3427.57 3375.14 創業板指 1563.01 -29.97 -1.88 1577.17 1540.70 上證指數日線圖 （來源：Bloomberg） 深證成指日線圖 (來源：Bloomberg) ~5~ A對H股十大溢價 股份名稱 H股代號 股價(HKD) 升幅(%) A股代號 股價(RMB) 升幅(%) 溢價(%) 洛陽玻璃股份 01108.HK 2.41 0.00% 600876.SH 14.06 0.43% 566.25% 綠色動力環保 01330.HK 3.04 1.33% 601330.SH 16.73 1.15% 528.48% 浙江世寶 01057.HK 1.04 0.97% 002703.SZ 4.27 1.91% 368.88% 山東墨龍 00568.HK 1.27 1.60% 002490.SZ 4.56 0.89% 310.04% 中鋁國際 02068.HK 3.14 -1.57% 601068.SH 10.11 10.01% 267.70% 東北電氣 00042.HK 0.68 -2.86% 000585.SZ 2.06 -0.96% 245.96% 京城機電股份 00187.HK 1.72 1.78% 600860.SH 4.78 0.21% 217.37% 天津創業環保股份 01065.HK 3.14 0.64% 600874.SH 8.41 1.94% 205.87% 第一拖拉機股份 00038.HK 2.16 -0.92% 601038.SH 5.34 2.50% 182.33% 南京熊貓電子股份 00553.HK 2.39 1.27% 600775.SH 5.83 1.75% 178.57% H對A股十大溢價 股份名稱 H股代號 股價(HKD) 升幅(%) A股代號 股價(RMB) 升幅(%) 溢價(%) 昆明機床 00300.HK 2.49 0.00% 600806.SH 1.47 N/A 48.03% 海螺水泥 00914.HK 45.3 5.10% 600585.SH 34.91 6.73% 13.40% 鞍鋼股份 00347.HK 7.19 5.12% 000898.SZ 5.95 4.94%