美国银行美股招股说明书(2026-09-08版)

产品概述

该产品为固定收益发行人可赎回收益票据，由美国银行 Corporation 无条件担保。其收益与纳斯达克100®指数、罗素2000®指数和标普500®指数中表现最差的指数挂钩。票据预计于2026年10月5日到期，初始估值为每1000美元面值940.00至990.00美元，发行价为略高于初始估值。

关键条款

• 票面利率：10.15%每年（0.8459%每月），按月支付，假设票据未被赎回。
• 可赎回条款：从2027年4月2日起，发行人可选择每月赎回票据，赎回金额为面值加上固定票息支付。
• 到期赎回条款：如果票据未在到期前被赎回，且在敲入期内任何交易日任何基础指数下跌超过30%，且表现最差的指数的最终价值低于其起始价值，则投资者将面临1:1的下行风险，最多损失100%的本金；否则，投资者将在到期时收回本金。无论表现最差的指数表现如何，投资者都将收到最终的固定票息支付。
• 敲入期：从定价日（不包括）到估值日（包括）。
• 信用风险：所有支付均受发行人 BofA Finance LLC 和担保人 Bank of America Corporation 的信用风险影响。

风险因素

• 结构相关风险：投资可能损失本金，没有保证的本金回报；回报仅限于固定票息支付；可选早期赎回可能限制投资者收到固定票息支付的能力；回报可能低于同等期限的传统债务证券；敲入期较长，增加敲入事件发生导致本金损失的风险；与平均表现挂钩，而非加权平均，可能导致即使其他指数表现良好，投资者仍损失本金。
• 估值和市场相关风险：发行价高于初始估值，实际价值受多种因素影响；无法保证二级市场交易，市场价值可能波动。
• 利益冲突风险：发行人、担保人或其关联方可能进行交易或对冲活动，可能产生利益冲突，影响票据价值和投资者回报。
• 基础指数相关风险：涉及小盘资本公司，其股价波动性可能更大；涉及外国证券市场，流动性可能较低，波动性可能更大，受政治、经济等因素影响。
• 税收相关风险：美国联邦所得税后果不确定，可能对持有人不利；可能被视为期权和存款的组合，导致不同的税收后果；非美国持有人可能需要缴纳预扣税，取决于其与美国贸易或业务的关系。

基础指数

• 纳斯达克100®指数：衡量在纳斯达克证券交易所上市的最大100家非金融证券的表现。
• 罗素2000®指数：衡量美国小型股市场的表现。
• 标普500®指数：衡量美国500家大型公司股票的表现。

其他信息

• BofA Finance LLC 将作为发行人，美国银行 Corporation 将作为担保人。
• BofA Securities LLC 将作为销售代理参与票据的发行和分销。
• 票据不会在任何证券交易所上市。
• 该产品不面向欧洲经济区或英国的零售投资者销售。