研选研报数据能源保供办法意见稿发布明确省内长协电价由供应方与需求方通过市场交易形成分析师看好火电转型新能源运营的标的20260721

数据研选 2026.07.2107:12星期二 【研选·大事件—读懂大市】 1、外交部：中美双方就年内元首互动安排保持沟通。 2、证监会党委书记、主席吴清7月20日上午在北京到证券营业部调研并主持召开投资者座谈会，与包括大中小散各类投资者的8名代表面对面交流，就促进资本市场稳定健康发展听取意见建议。 3、尾盘两只双创指数ETF持续放量，续创2024年11月以来成交额天量。 4、郑栅洁主持召开民营企业座谈会，围绕上半年经济形势和做好下半年经济工作听取意见建议。 5、工信部：建设新一代通信网是推动信息通信业发展的重点。 【研选·行业】 电力能源保供办法意见稿发布，明确省内长协电价由供应方与需求方通过市场交易形成，分析师看好火电转型新能源运营的标的 近期，国家发改委发布《能源保供中长期合同管理办法（试行）（公开征求意见稿）》。电力合同方面，《意见稿》明确省内长协电价由供应方与需求方通过市场交易形成，鼓励供需双方建立与电力市场供需、电力用户承受力、发电燃料成本等因素关联的价格浮动机制，各地不得强制要求签订固定价格。 针对跨省电力交易，《意见稿》提出以大型风电光伏基地送电为主的跨省跨区送电项目核准前，送电方与受电方应当按照国家有关部门明确的原则，协商形成送电价格机制。综合来看，《意见稿》关注市场机制对长协价格的影响，明确中长期合同对于能源保供的重要性，有助于强化价格机制对能源投资的引导作用，为中长期能源投资提供稳健收益预期。 对此，中信建投高兴看好火电转型新能源运营的标的，包括甘肃能源、京能电力、上海电力等， 风险提示：煤价上涨的风险；区域利用小时数下滑的风险；电价下降的风险等。 【研选·公司】 艾力斯|聚焦肺癌领域的创新药企，上半年业绩超预期，新品放量打开成长天花板 ①公司概况：艾力斯是聚焦肺瘤领域的创新药企，核心产品第三代EGFR-TKI伏美替尼处于快速放量阶段，另有戈来雷塞、普拉替尼两款新品接力商业化； ②看好理由：国海证券曹泽运看好公司收入高增、利润超预期，状美替尼稳固基本盘、新品接力打开成长天花板； 业绩超预期：公司预计2026年上半年实现营业收入33.1亿元，同比增长39.44%，归母净利润15.4亿元，同比增长46.49%，扣非归母净利润13.6亿元，同比增长50.26%；据此计算2026年二季度归母净利润约9.0亿元，环比增长42.14%，利润超预期； 国内适应症持续扩容：伏美替尼已于2026年2月获批EGFR20ex突变转移性非小细胞肺癌，预计今年该适应症纳入医保；另有5项临床处于三期阶段，包括EGFR突变非小细胞肺癌辅助治疗、伴脑转移治疗、EGFR PACC突变或L861Q突变一线治疗等，管线纵深充足； 海外读出在即、新品放量接力：伏美替尼一线治疗EGFR20ex突变非小细胞肺癌的FURVENT全球三期临床将于2026年公布数据，对比奥希替尼或阿法替尼用于EGFRPACC突变一线治疗的国际三期已于2025年12月完成首例患者给药；戈来雷塞、普拉替尼先后纳入医保目录，2026年一季度销售额分别为0.6亿元、0.24亿元，均处于放量初期；