国投证券 中广核技定增专项说明会

00:00:05 欢迎参加国投证券环保公用煤炭中广合计定增专项说明会，目前所有参会者均处于静音状态，下面开始播报声明，声明播报完毕后主持人可直接开始发言，谢谢。本次会议仅限国投证券股份有限公司白名单客户参与，会议内容不允许以任何方式对外泄露，违者国投证券股份有限公司有权追究法律责任及一切经济损失。 00:00:37 哎好的，各位投资者大家下午好，我是国投证券呃能源环保和北交所的首席吴王磊。呃，那么今天的这个机会呢，我们是很有幸地请到了呃中广合计的领导呃吴总和吴总呃，给大家做一个分享。那我们可以看到啊， 00:00:58 其实大家可能长期跟踪我们团队，跟我们熟的团队，跟我们团队熟的人呢也都知道我们呃一直在跟踪中广核技啊。中广核技呢是作为呃中广核集团旗下的核技术应用的平台呢，呃应该说是市场上的一个核核技术应用的第一股啊。 00:01:18 在上周呢，也是看到公司呃像这个控股股东中广核啊，中广核和技术应用有限公司发行的这个不超过2.84亿的，呃股的这个公司股票啊，募集总额呢是在8.5~12.5亿。利益之间呃这个控股股东全额认购并锁定三点呢，是进一步的强化了长期的一个利益绑定。再加上呃中广核集团呢，呃跟公司的这个核技术应用的这个呃主业呢，还是有深度可以协同的很多的这个方向。所以我们认为呃，在控股股东对于核技术应用前景以及公司长期发展的一个支持下呢，公司未来的各项发展应该会持续向好，所以也是借这个机会呢。 00:02:07 呃邀请公司的领导给大家首先是介绍一下此次这个定增呃，募资的这样一个情况以及未来的一个考量。那针对后续，也针对公司的基本面情况和收入的一个整体上的规划和展望呢，也做一些互动啊。那我们把下面时间交给公司的领导苏总。 00:02:32 好的，那个非常感谢汪总啊。首先我们这边介绍一下，就是今天跟呃他的交流，主要是由为我这边不是证券呃中广国际的证券事务代表童文，呃，另外还有两位同事，这个魏卫和这个黄静明。呃，非常感谢汪总和这个线上的各位投资者啊。呃，首先呢，我想简单先介绍一下我们这个上周五披露的呃一些关于这个竞争，还有这个董事会决议的呃几个项目的一些情况啊。呃， 00:03:05 本次定增呢，我们是也是筹划了有大概有半年多的时间，然后呢准备募集资金呢，大概是在呃8.5~12.5的这个区间啊，为什么制定这么一个区间呢？呃，主要是担心这个交易所呢可能还会有一些这个呃核准，所以呢可能就是先设定了这么一个区间这个范围。呃， 00:03:30 本次这个竞争的这个对象呢，就是我们的这个控股股东啊，中广核合作建设应用有限公司啊也是全额认购。呃，价格呢，这个是根据这个交易所的最新的这个指示要求，是按照这个基准日的20个交易日啊。呃，最低是80%，呃，这个会到时候根据这个股价的实际情况来看。呃，用途呢，目前是准备用于补流和偿还银行贷款，主要是这个情况。 00:03:57 然后呢，这一次的认购呢，是我们的共股们全额认购啊，也是这个集团对我们这个呃核技术应用这个领域的一次啊，在去年这个风股东增资呃，5个亿到我们医疗科技这个公司上面之后的又一次。呃，比较大的一个资金投入也是体现了工集团啊，对这个呃中广核技或者说这个非动力核技术应用这个领域的，呃呃再一次的大力的支持。呃， 00:04:32 核技术应用这个产业呢，这个在2024年呢，也是呃国家的12部委出台了一个呃三年行动方案，其实也是奠定了这个行业在整个国家的这么一个地位啊。所以集团呢，在这个2025年2026年的相聚啊，也是这个呃呃拨付了比较大的资金来支持监管的呃。 00:04:57 公司的运作，呃，我们公司呢也是作为中广核集团旗下，呃唯一的这个非动力核技术应用这的一个板块。呃，中广核集团呢有6+1板块啊，其中非动力核技术呢目前是集团定位为呃第三支主产业啊，也是除这个呃核能利用以及这个新能源以外的，呃希望打造的第三个制作业务。呃，所以呢，呃我们公司呢也是在围绕着这个非动力和这些领域呢，呃已经呃 建立了在比如说呃电子加热器及辐照啊，核医学和测控啊以及新材料这些业务啊，还是打造了一些呃不错的这个。 00:05:41 啊，公司主体。呃，整体来说呢，这个公司呢目前还处于一个这个转型发展期，就我刚才提到的呃几个业务领域呢，呃目前在上市公司里头呃占比比较大的还是这个呃材料领域。呃，因为呃这个原因呢，所以我们呢也想利用这一次的竞争，呃在一些关键的这个核心的战略新兴领域啊会有更多的资源的倾斜。 00:06:08 比如说我们的这个呃核医疗啊和测控啊无损啊以及高端加热器这一块，我们可能未来会倾注更多的资源啊去投入呃材料这块呢，可能会维持一个呃转型啊，去往更高端的一些高毛利的产品去突破。呃一些相对低毛利的产品呢，我们可能就会战略性的放弃，呃这是整个一个竞争关于一些呃业务发展的一些情况。 00:06:38 呃。在这个定增为什么会在这个时候选择做这个动作呢？也是基于说呃呃因为中航集团呢持目前持有上市公司的持股比例呢，大概是在29.9%啊，也是一直在30%以下。虽然我们在2024年左右呃增持过一部分，大概增持了有一个多点，但是一直也是在30%以下，所以呢，有一些动作呢，呃，会受到这个要约收购的限制，所以一直就没有。很难采取啊，所以这次通过这个定增的方式呢，也是希望一举突破30%啊，为未来这个更多的资本运作呢提供有效的空间。 00:07:21 呃，除了这个竞争以外呢，我们在周五的时候呢也在披露了一个项目啊，就是关于这个呃养斯拉的这么一个项目。也简单地跟各位投资人简单汇报一下关于这个养殖吧， 00:07:37 这个项目的情况。呃，养士湾这个项目呢，叫内部叫天府新项目，这个项目呢，主要是为了生产这个。呃。呀，通过这个我们跟上化院的这个合作，这个技术呢，实际上是来自于呃上海化工研究院的，因为它本身是国内相对比较成熟的一个技术。 00:08:00 然后我们为什么要做这个事情呢？因为呃生产氧18的其中主要的核心的材料呢就是这 个。呃，蒸汽，水蒸汽。然后核电站的其中主要一个呃副产品呢，可以理解为副产品，就是它会呃在加热水的过程当中产生大量的水蒸气啊。所以我们这一次的项目呢，就是在温州的这个苍南，我们跟集团下属企业的这个苍南核电站一起合作。 00:08:32 啊？我们利用苍南的核电站产生的这个蒸汽啊，来生产这个氧刷。养生吧的后端的主要应用呢，就是在应用。它会制作成福18啊，福18呢就是做成就是这个派的CT的一个显影镜啊，也就是联影这个麦克的CT的配合他做这个显影。呃，所以这是一个在国内呢，也是一个比较稀缺的这么一个产品。呃， 00:09:02 至于说我们做这个产品的优势在哪呢？就是我刚才提到的第一个，就是说我们这个呃蒸汽水的这个成本，呃相对来讲比竞争对手会低很多，市面价格的蒸汽水大概一吨是在240~260块钱左右啊，我们目前跟苍南核电站谈的价格呢，大概是在。呃，不到100块钱，所以我们的在这一项的成本呢，大概会比。呃，对方呢会，呃，现在对手大概会跌掉一半，一半以上。 00:09:36 呃，然后另外一个这个技术方面呢，因为这个上海化工院其实它本身在国内是有，它目前自己也在生产这个。 00:09:46 表是吧？呃，那为什么会跟我们合作呢？是因为这个上海化工院呢，现在国家定位是希望它在更多的是在这个呃。科研领域从事一从事一些科研工作啊，而不希望他自主下场去更多的从事这种生产经营活动啊，因为这一块的风险相对来讲还是比较高的。呃，所以担心他陷入太深，所以呢，希望他更多的还是从事一些科研的活动，所以他会拿出这个呃生产氧18的这个蒸馏的技术呃，跟我们一起合作啊，用到这个项目上来。 00:10:20 呃，这个项目的总体效益上，我们认为还是比较可观的。目前从整个国内的需求来看，啊，也是比较稀缺的。国内有几家。大概有主要有两家厂商吧，一个是上海化工院，还有一个是那个呃江苏的一家企业。 00:10:36 他们目前的生产的这个产品呢，呃，70%以上还是这个出口为主。啊所以呢，国内的这个其实需求呢还是相对还是比较这个缺口还是比较大的啊。所以我们呃也是呃希望这个产品呢，呃也是填补我们这个在同位素领域啊，跟其他的一些呃，国内的这个生产同位素的企业的这些差异化的一些竞争啊，也是利用集团啊在这个。呃，核能领域的一些呃综合利用，呃，总体是这样，就是养殖吧，这个项目是总体大概是这个情况。然后那个我们。 00:11:21 周五呢，还披露了一个项目呢，是这个在上海成立一个叫。呃，在医疗科技领域，呃，一个销售公司啊，这个呢也是希望是。呃，加大我们医疗科技就是质子设备这个销售能力，呃，因为目前我们制子设备在国内的市场占有率，目前这大概是在40%左右啊，我们的这个产能，呃。目前还是相对还是比较充足的，我们在绵阳这个基地年产应该是有4台啊，目前在手订单大概是6台。呃，所以我们的这个从这个生产的技术啊生产的能力啊都是比较具备的。所以在上海这个跳多宝我们也是希望呃再设立一个销售公司，呃在国内形成在一些发达地区啊进行突破，然后呢再形成这个外延的效应啊， 00:12:13 我们在当然我们今年上半年呃已经取得了两个订单。 00:12:17 啊，其中一个订单呢，我们已经呃也之前也披露过啊，就是这个南京的明基医院，呃，其他其他一个订单呢，目前是已经处于中标状态，目前还在准备签协议啊，所以从整体的这个制止的这个。呃， 00:12:33 生产啊，呃，包括这些订单的这个取得方面，整体进展还是不错的，当然就是说目前这个收入确认呢，因为它还处在这个。交付的过程当中啊，但是可能大家比较关心的就是这个呃最早的这个华西医院这一台，因为这一台呢目前已经在呃重新启动啊，已经开始重新启动了。因为这台设备呢，呃本来是应该是在2425年就应该交付给华西医院的，因为华西医院它自身的一些原因啊，因为这个土建的原因，包括它这个配置证和这个。呃，建设方的一些原因可能就中中间呢停滞了一段时间啊，现在已经初步解决了， 00:13:13我们应该重新再呃开始施工，呃计划呃今年年底或者明年年初能够进行交付。 00:13:20 啊，这个整个这个医疗科技这么一个情况，然后这个同位素这边呢，我们是去年年底已经。啊，整个试生产已经开始啊，今年上半年呢也一直在进行一个试生产的这个工作啊。我们下半年呢会开始做一些取证啊一些销售的工作啊。 00:13:39 这一块呢，呃，主要还是围绕着氧殖吧这一块啊，不是那个质量发生器这一块呃进行开展。呃其他的业务呢就是在按部就班的这个呃这个同步的推进，当然我们更多的精力是花在这个呃无损以及这个核成控这一块。呃合车控呢就是我们在。 00:14:00 啊，目前还在上市公司体外一个公司叫贝景。啊，因为之前我们确实也进行过发股收购这家公司，呃，未来呢，我们可能也还是希望，呃，但是集团也给了我们一个要求，就是说。呃，集团内的所有的呃，涉及到非动力合资的业务都希望在上市公司体内运行啊，所以我们呢也是在呃计划或者希望吧，呃在这个竞争或者竞争期间，呃解决这些问题。嗯， 00:14:28 总体情况大概是这样子，就是看看各位投资者有什么需要了解的一些事项，可以进进行进一步的交流。当然，因为现在是处于这个半年报的这个这个披露期啊，就是我们可能呃更多的是聚焦在这个定增以及这个披露这几个项目，还有一些业务上可以做一个交流。就是呃基于这个财务信息呢，可能就不太方便，涉及太多。 00:14:52 哎，王总。哎好的涂总，哎，感谢您的这个介绍。哎，那我这边儿先跟您交流几个问题呗。嗯嗯，我看这个呃这个定增出来之后呢，主要还是用于这个还贷补流。那么呃，接下来就是想，其实还是想了解一下，集团跟我们在核技术应用赛道上的这个资本和产业协同的，这样后续的一些规划，以及包括就是呃就是几个细分嘛。包括这个新材料这块儿啊，包括在这个您刚才说的这个核测控这块儿的一些整合的一些进展，呃，我不知道方不方便给我们大概的一些预期和节奏啊，能不能讲一讲。好的，好的。 00:15:46 呃，关于本次竞争呢，因为是这样子，就是说呃，实际上大家