ETF市场周报2026.03.06
ETF市场规模与分布
当前市场上共有1446只ETF，总规模为53029.83亿元。其中，股票型ETF数量最多，为1131只，规模为30882.03亿元，占市场规模的58.24%，其次是跨境ETF。股票型ETF中，主题指数ETF数量最多，为536只，规模为10737.04亿元，其次为规模指数ETF。
权益ETF估值
- A股市场：ETF跟踪规模最高的30个指数中，当前估值最高的为卫星通信（PE 599.37）、科创芯片（PE 174.05）、科创50（PE 165.28）。3年来估值分位数最高的为电网设备主题（100.0%）、细分化工（99.86%）、有色金属（97.93%）。
- 港股及全球市场：ETF跟踪规模最高的20个指数中，当前估值最高的为港股通创新药（PE 34.3）、纳斯达克100（PE 33.34）、纳斯达克科技市值加权（PE 32.37）。3年来估值分位数最高的为恒生港股通高股息低波动（99.18%）、SSH黄金股票（97.12%）、恒生指数（85.46%）。
A股市场ETF
- 板块总览：交易热度最高的板块为科技及高制（日均交易额342.58亿元），资金流入最多的板块为资源（328.07亿元），资金流出最多的板块为科技及高制（34.56亿元）。
- 交易热度：华夏中证A500ETF（日均成交额101.09亿元）为交易热度最高的ETF，成交较活跃的ETF涉及资源、制造、科创&创业、大盘、科技及高制板块。交易热度上升最多的为国泰中证油气产业ETF（上升41.07亿元）。
- 资金流向：资金流入最多的ETF为国泰中证油气产业ETF（65.98亿元），流入额前十的ETF涉及资源、制造、周期板块。资金流出最多的为南方中证500ETF（76.69亿元），流出额前十的ETF涉及中盘、大盘、小盘、科创&创业、高股息、消费、科技及高制板块。
港股及全球市场ETF
- 板块总览：交易热度最高的板块为香港市场的科技（日均交易额366.11亿元），资金流入最多的板块为香港市场的科技（42.23亿元），资金流出最多的板块为香港市场的高股息（20.33亿元）。
- 交易热度：华泰柏瑞恒生科技ETF（日均成交额79.67亿元）为交易热度最高的ETF，成交较活跃的ETF涉及科技、金融、大医疗、周期板块。交易热度上升最多的也为华泰柏瑞恒生科技ETF（上升29.32亿元）。
- 资金流向：资金流入最多的ETF为华泰柏瑞恒生科技ETF（22.25亿元），流入额前十的ETF涉及科技、制造、资源、大医疗板块。资金流出最多的为富国中证港股通互联网ETF（18.9亿元），流出额前十的ETF涉及科技、大盘、大医疗、金融、高股息板块。
行业拥挤度跟踪
本周建材拥挤度最高，其次为食品饮料、医药和家电。与上周相比，建材拥挤度上升较多，银行则在下降。综合金融拥挤度位于近1年来的高位（32.89%分位数），煤炭、石油石化和交通运输拥挤度历史较低。
万图师ETF推荐
筛选规则：万图师AI模型对指数进行打分，选取得分在0.8以上的，再找到对应的ETF，选取最近30天的日均成交额在3千万元以上的。同一指数对应的ETF，选取IOPV溢价率较低的。
风险提示
历史数据不代表未来；政策及经济超预期波动；流动性冲击影响市场，研报信息更新不及时的风险。
