美股收盘平静归来标普500指数收盘上涨47个基

标普500指数收盘上涨47个基点，报6，965点，收盘竞价（MOC）有23.5亿美元的卖单。 纳斯达克100指数上涨77个基点，报25，268点。 罗素2000指数上涨70个基点，报2，689点。 道琼斯工业平均指数上涨4个基点，报50，136点。< 美股收盘：平静归来 标普500指数收盘上涨47个基点，报6，965点，收盘竞价（MOC）有23.5亿美元的卖单。 纳斯达克100指数上涨77个基点，报25，268点。 罗素2000指数上涨70个基点，报2，689点。 道琼斯工业平均指数上涨4个基点，报50，136点。 美国所有股票交易所共成交177.6亿股，低于今年以来日均195亿股的平均水平。 恐慌指数（VIX）下跌225个基点，报17.35。 WTI原油价格上涨135个基点，报64.42美元。 美国10年期国债收益率下跌1个基点，报4.20%。 黄金价格上涨203个基点，报5，065美元。 美元指数（DXY）下跌77个基点，报96.88。 比特币下跌29个基点，报70，455美元。 本周开局平静，市场消息面清淡。 市场仍在消化上周剧烈的交易波动，包括巨大的动量波动、“Magnificent 7”表现疲软以及加密货币的下跌等。 软件板块反弹3%，值得注意的是，本周初我们的交易台几乎没有卖盘供应（对比上周大部分时间的沉重抛售压力，尤其是周四下午Anthropic消息发布后的集中抛售），随着该板块显现企稳迹象，我们持续接到买单指令。 本周将是重要的数据周，即将公布零售销售、非农就业人数（NFP）和消费者物价指数（CPI）。 关于周三公布的非农就业数据：高盛经济团队预计1月就业人数增加4.5万人，低于市场共识的7万人，以及过去两个月5.3万人的平均增幅。 我们预计1月私营部门就业人数增加4.5万人，低于市场共识的7.5万人，以及过去两个月4.4万人的平均增幅。 我们的交易大厅整体活跃度在1-10分的评分中为4分。 我们的交易大厅最终净买入687个基点，而30日平均为净卖出95个基点。 资产管理公司和对冲基金成为10亿美元的净买家，主要受科技股（软件板块需求激增）和宏观面需求重叠的推动，同时金融股的卖盘供应较少。 保险经纪股因“OpenAI批准首个由保险公司在ChatGPT上构建的AI应用”的消息而走低，市场对这对整个行业意味着什么存在诸多困惑，但无疑存在一定程度的“不要对抗叙事”的心态。 Bell公司盘后下跌7%（股价在财报发布前触及52周高点），季度业绩符合预期，但对3月季度营收指引下调约3%（环比，中间值，区间为持平至下降6%）。 商品交易顾问（CTAs）模型显示，本周在任何情景下都将是标普500期货的卖方。 预估规模从平盘情景下的8亿美元净卖出，到大幅下跌情景下的112亿美元净卖出不等。 这一情况正遭遇越来越多的公司回购需求，目前65%的标普500成分股处于回购窗口期（周末前将升至75%），我们的交易台注意到上周回购活动环比增长40%，且全周科技股需求有所上升。 衍生品市场：本周开局平静，市场延续上周五的价格走势，股票全线反弹。交易商在上周五的反弹中增加了约16亿美元的多头头寸，推动我们回到峰值多头伽马状态。标普500指数短期看涨期权波动率回落至个位数，6月到期的标普500期权波动率也开始走低。恐慌指数在上周跳升至9以上后，目前徘徊在7.50左右，这进一步证明波动率市场正在放松。随着前端波动率曲面重置至上周末之前的水平，我们的交易台倾向于持有短期看涨期权。我们看到了对更长期标普500上行期权以及滚动“Magnificent 7”上行期权的兴趣。标普500指数的每日跨式期权波动率正回归至40-50个基点的区间，仿佛周四和周五的混乱从未发生过。明日的跨式期权波动率报约47个基点。