欣旺达机构调研纪要

调研日期: 2025-10-16 欣旺达电子股份有限公司成立于1997年,专注于锂电池电芯及模组研发、设计、生产及销售,于2011年登陆深交所创业板。公司发展成为全球锂离子电池领域的领军企业,形成了6大产业群,致力于为社会提供更多新能源一体化解决方案。公司在立足深圳、服务全球的发展愿景下,已在多个地区建立生产基地,并已在美国、以色列等地区设立技术中心和客户服务中心。欣旺达以其创新研发、高品质和全球领先的电池技术成为政府、行业及客户认可的企业,荣获多个国内外奖项,并被评为国家技术创新示范企业。欣旺达于2008年开始布局电动汽车电池业务,形成了全产业链一体化的事业蓝图,并在多个领域提供综合能源服务模式。欣旺达还致力于打造新能源产业生态平台,让新能源更好地为人类服务,努力实现一个千亿级企业的未来之梦。 一、参观公司义乌园区、兰溪园区 公司领导带领投资者参观公司义乌园区、兰溪园区。 二、公司介绍 1、公司领导介绍公司基本情况 答:公司是全球锂电池科技创新领军企业,致力于提供绿色及高效的新能源一体化解决方案。公司深耕锂电池行业近三十年,主要从事锂电池研发、设计、制造和销售,覆盖包括消费类电池、动力类电池及储能系统在内的丰富产品矩阵,拥有市场领先地位、优质的客户群体以及雄厚的研发实力。 2、公司领导介绍动力固态电池技术发展情况 答:固态电池是兼具高能量密度与高安全性的下一代电池技术,是解决续航和安全焦虑的重要方案,固态电池适用于新的应用领域,如低空飞行器和机器人,可以带来新的增长机会。行业内固态电池技术方案不统一,多种固态电池技术路线并存,各种路线各有优劣势,目前硫化物与聚合物复合是当前主流攻关方向。公司综合考虑技术成熟度及产业化难度等,确立对应的开发路线,相关技术分别开发,分步导入。公司目前公司第一代半固态电池已经完成开发,能量密度>300Wh/kg;第二代半固态电池的电芯样品已经开始进行中试试验;第三代全固态电池已完成400Wh/kg 产品方案和工艺验证。 三、投资者问题主要答复 1、公司消费电芯自供率情况? 答:2024 年公司消费类电芯自供率接近40%,手机自供率比笔电自供率高,公司将持续开拓客户,逐步提高客户份额及自供率。 2、公司 2025 年动力电池出货量情况预计如何? 答:2025 年上半年公司动力电池出货量合计 16.08GWh,同比增长93.04%。公司预计全年来看出货量情况良好。主要原因为现有客户的出货量增加以及新定点客户的逐步放量,且储能电芯出货量增长。 3、欣旺达动力与理想成立合资公司的目的? 答:理想是公司动力电池业务的重要客户,公司子公司欣旺达动力科技股份有限公司与理想成立合资公司,有利于进一步加深双方业务合作。 4、公司港股 IPO 融资募集资金投向主要是哪些? 答:公司港股IPO 融资募集资金主要投向包括以下几个方面:(1)扩展海外新生产基地建设以及销售及服务网络;(2)用于研发,进一步 提升我们的技术能力;(3)用于公司运营的数字化及智能化升级;(4)用于投资或收购上下游业务;(5)用于营运资金及其他一般公司用途。 5、目前公司港股上市项目进度? 答:公司已于 2025 年 7 月 30 日向香港联交所递交 A1 招股书。公司本次发行并上市尚需满足多项条件(包括但不限于取得中国证券监督管理委员会的备案、香港证监会、香港联交所及其他有关监管机构的批准、核准或备案),并需综合考虑市场情况以及其他因素方可实施,尚存在不确定性。公司将根据相关事项进展情况,严格按照法律法规的规定与要求,及时履行信息披露义务。 6、公司消费电池固态电池进度如何? 答:公司已成功验证半固态技术在消费类电池领域的量产可行性。该产品已广泛应用于手机、笔记本电脑、可穿戴设备、移动电源、无人 机等消费电子领域。公司持续优化材料体系和制造工艺,不断提升产品一致性与良率,为大规模市场应用奠定坚实基础。同时,公司也在全固态技术方面做好战略布局与技术储备,目前公司全固态电池正在开发中。 7、公司研发投入较高的原因以及产出效益如何? 答:公司聚焦客户需求,积极布局、开发新体系新技术,同时,公司重视海外新客户及新应用场景开拓,投入战略资源及研发能力建设,为业务新增长点提供有力保障。除此之外,公司也在持续研发未来先进电池产品,例如磷酸锰铁锂电池、全固态电池等,满足终端客户的多元化需求。公司后续会加大费用的管控力度,持续关注研发转量产的情况。 接待过程中,公司接待人员与投资者进行了充分的交流与沟通,严格按照有关制度规定,没有出现未公开重大信息泄露等情况,同时已按深圳证券交易所要求签署调研《承诺书》。