大连热电：2025年半年度报告全文

公司代码：600719 大连热电股份有限公司2025年半年度报告 重要提示 一、本公司董事会及董事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、本半年度报告未经审计。 四、公司负责人田鲁炜、主管会计工作负责人孙红梅及会计机构负责人（会计主管人员）孙红梅声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 报告期内未有经董事会审议的利润分配预案及公积金转增股本预案。 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告中所涉及的发展战略、经营计划等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实际承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性否 十、重大风险提示 公司已在本报告中详细描述公司存在的行业风险、政策风险等，敬请投资者予以关注。详见本半年度报告第三节“管理层讨论与分析”等有关章节中关于公司面临风险的描述。 十一、其他 √适用□不适用 公司原董事长田鲁炜先生因工作变动原因已辞职，公司新任董事长的选举尚需经过相应的法定程序。在此期间，田鲁炜先生将继续履行公司法定代表人职责直至公司完成新任法定代表人工商变更登记之日止。 目录 第一节释义..........................................................................................................................................4第二节公司简介和主要财务指标......................................................................................................4第三节管理层讨论与分析..................................................................................................................6第四节公司治理、环境和社会........................................................................................................12第五节重要事项................................................................................................................................14第六节股份变动及股东情况............................................................................................................19第七节债券相关情况........................................................................................................................22第八节财务报告................................................................................................................................23 第一节释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 五、公司股票简况 六、其他有关资料 □适用√不适用 七、公司主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 公司主要会计数据和财务指标的说明□适用√不适用 八、境内外会计准则下会计数据差异 □适用√不适用 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十、存在股权激励、员工持股计划的公司可选择披露扣除股份支付影响后的净利润 □适用√不适用 十一、其他 □适用√不适用 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 公司所处热电联产、集中供热公共事业行业。热电联产作为高效节能、低碳环保的能源利用方式，在节能减排、能源安全、电网稳定及社会效益等方面优势显著，仍是国家鼓励发展的重点领域。根据《产业结构调整指导目录（2019年本）》及相关政策，热电联产符合“双碳”战略下的能源转型方向。公司作为大连地区集中供热骨干企业，主要服务主城区民生供暖，未来将围绕清洁低碳、安全高效的供热体系目标，持续优化能源结构，提升清洁能源供热占比，深化供热体制改革，以适应国家清洁供暖政策和“碳达峰、碳中和”要求。 公司主营业务为热电联产、集中供热。主要产品有电力和热力两大类，共有电力、工业蒸汽、高温水和供暖四个品种。 公司经营模式：公司业务模式主要有两种，一是通过燃煤锅炉燃烧煤炭原料生产热水对外供热。二是采用热电联产方式供暖，通过公司所属电厂生产电力、蒸汽、高温水，通过电网、热力管网输送对外供电、供热。供暖价格由政府物价部门确定，工业蒸汽、高温水价格由双方协商确定，电价随电力市场交易变化。生产主要原料是煤炭，依靠外部采购获得。 报告期内公司新增重要非主营业务的说明□适用√不适用 二、经营情况的讨论与分析 2025年上半年，公司紧紧围绕减亏扭亏脱困核心目标，深入贯彻落实董事会及股东会各项决策部署，把握有利天气条件，加强运行精细管理，优化生产运行方式，积极消化工商业销售低迷影响、克服政府供暖服务考评压力，较好地控制好供暖能耗，产销质量大幅提升。 报告期完成售电量9,938万千瓦时，同比增加1,458万千瓦时；完成售汽量0.4万吨，同比减少1.6万吨；高温水销售量63.2万吉焦，同比减少44万吉焦；期末收费面积1,847万㎡，同比增加5.2万㎡。售电量增加原因一是在严格以热定电生产的前提下，优化机炉组织方式、调增热电联产产量比例，二是电厂加强运行方式调整，厂用电率大幅下降造成。蒸汽、高温水销量下降的原因主要是气温偏高，热需求下降，工商业销售减少。 报告期实现主营收入37,752万元，同比减少2,586万元；实现主营业务利润7,034万元，同比增加4,455万元；实现利润总额-4,075万元，同比减亏67万元。利润总额亏损的主要原因是剩余东海拆迁补偿款资产减值准备计提比例由6%提高至20%，减值准备同比增加3,845万元,扣除该影响因素后，合并利润总额-230万元，较去年同期增加3,912万元。 重点工作情况: （一）安全环保方面 2025年上半年，公司严格贯彻安全生产工作要求，安全环保形势总体平稳，未发生停供、环保、火灾及人身伤害事故。通过开展春季安全大检查，对北海电厂、庄河环海实施全覆盖督查，累计发现问题隐患76项，下发监察通知书7份，有效夯实了安全管理基础。各单位在责任体系构建、消防管理完善及文明生产整治等方面成效显著，但在制度执行、责任落实及隐患整改等方面仍需持续强化。 （二）生产管理方面 1、优化生产调度管理。严格执行“以热定电”方针，持续推进数字化调度体系建设，实现精细化生产管理，厂网协同效率显著提升。 2、加强设备检维修管理。强化设备维护，严控修理成本，通过自主检修、修旧利废、库存利用等措施降本增。北海电厂按计划推进#1-#4炉及#1-#3机检修，整体进度符合预期。 3、严控煤质全流程管理。公司构建煤炭质量闭环管理体系，严格执行入厂-入炉全流程检测标准，通过飞灰可燃物分析实时优化燃烧工况。 （三）供热管理方面 1、持续完善工商业用户管理机制，实施工商业用户预收账款管理，建立冬供期预付费制度，显著提升经营性现金流质量，防范应收账款坏账风险。 2、强化区域市场拓展，重点攻坚域内增量及周边区域拆炉并网市场开发。 3、推进智慧化运营体系建设，构建三级计划调度管理体系，依托智慧供热平台实现精准调控。以用户室温为核心指标，通过换热站智能控制与热源优化调度协同管理，有效提升生产指标管控水平，持续释放汽改水项目经济效益。 （四）物资采购管理方面 推进采购管理数字化转型，深度对接市国资委阳光采购平台，全面重构采购管理体系。通过建立供应商动态评估机制、优化采购计划协同编制流程、实施平台化智能采购，实现采购全流程电子化闭环管理，显著提升采购效率与物资保障能力。 （五）财务管理方面 1、组织落实运营资金筹措，合理使用贷款额度，确保经营性资金周转和公司的信用安全，保证生产检修季刚性资金需求。 2、实施财务费用精细化管控。通过建立银企战略合作机制、动态跟踪货币政策走向，及时获取优惠利率窗口。 报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项 □适用√不适用 三、报告期内核心竞争力分析 √适用□不适用 采用的生产方式为热电联产（CombinedHeatandPower,CHP）是一种高效能源利用技术，能够同时产生电力和热能，具有显著的节能和环保优势。 1.产业政策优势。热电联产是城市清洁供热发展的主流方向，在区域供热方面比分散燃煤锅炉具有显著的节能、环保优势。政府激励、法规保障，确保热电联产项目的实施。公司在持续对既有热电联产系统进行提质增效和环保减排改造的同时，积极推进主城区管网汽改水和新热源建设，随着大连市区燃煤锅炉整治规划的推进，拆炉并网发展前景广阔。 2.市场资源优势。采用的生产方式在节能减排、经济效益、能源安全、电网稳定性、环境效益等方面有显著优势，是推动可持续能源发展的重要技术。公司作为大连市城市中心区核心供热企业，服务对象集中分布于主城区核心商圈及大型生活区，市场资源丰富，热需求相对充足稳定；独占东港商务区供热市场资源，新建房地产项目发展稳定。 3.热源热网优势。持续推进绿色转型发展，所属北海热电厂既有热电联产系统已达到超低排放标准，扩建热源项目已建成投产，热源储备丰富、生产高效；大连市中心区汽改水项目持续推进，整体管网安全性明显提高，负荷输送能力和效率显著提高，能够有效降低管网能耗、充分满足用户需求和未来市场发展需要。 4.行业运营优势。公司长期从事的热电联产、集中供热业务，在生产经营发展过程中积累了丰富的行业运营及管控经验，在技术培育、节能减排、热网调控、供热服务等方面有相对优势。 四、报告期内主要经营情况 (一)主营业务分析 1、财务报表相关科目变动分析表 营业收入变动原因说明：主要是热力收入减少影响；营业成本变动原因说明：主要是煤炭价格下降和耗煤减少导致煤炭成本减少影响；销售费用变动原因说明：主要是销售人员人工成本增加影响；管理费用变动原因说明：主要是内控造价审计费用增加影响；财务费用变动原因说明：主要是资本化利息减少影响；研发费用变动原因说明：无 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要是淡季储煤付煤款影响；投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要是支付工程款减少影响；筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要是新取得的贷款减少影响；