莫肯特尔银行 2025年季度报告

商业银行公司 根据《交易所法案》第12(b)节注册的证券： 请在以下选项旁打勾，以表明注册人（1）是否在过去的12个月内（或注册人需要提交此类报告的较短期间）根据1934年证券交易法第13节或第15(d)节提交了所有必须提交的报告，以及（2）在过去90天内是否受到此类提交要求的约束。 ☑️ ☐ 请在方框内勾选，表明在过去的12个月（或注册人被要求提交此类文件的时间段）内，注册人是否已按照S-T法规第405条的规定，提交了所有必须提交的互动数据文件。 ☑️ ☐ 请在括号内用勾选标记标明登记人是否为大型加速报告公司、加速报告公司、非加速报告公司、小型报告公司或新兴增长公司。参见《交易法》第12b-2规则中关于“大型加速报告公司”、“加速报告公司”、“小型报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 大型加速申报 ☐ 非加速申报☐ 新兴成长型企业 ☐ 加速申报员 ☑较小的报告公司 ☐ 如果一个新兴增长公司，请用勾选标记表明，注册人是否已选择不使用根据《交易所法案》第13(a)条提供的延长过渡期来遵守任何新或修订的财务会计准则。 是 ☐ 否 ☐ 是的 ☐ 不是 ☒请在括号内勾选，以表明登记人是否为空壳公司（根据《交易所法案》第12b-2条定义）。 截至2025年4月30日，流通在外的普通股为1亿6235万2080股。 1234684459616262626262626364页码第一部分财务信息条目 1财务报表合并资产负债表（未经审计）——2025年3月31日和2024年12月31日综合收益表（未经审计）- 截止2025年3月31日和2024年3月31日的三个月合并综合收益（亏损）表（未经审计）——截至2025年3月31日的三个月3月31日，2024年合并股东权益变动表（未经审计）——截至2025年3月31日的三个月3月31日，2024年合并现金流量表（未经审计）——截至2025年3月31日和2024年3月31日的三个月注释：合并财务报表（未经审计）第二项：管理层关于财务状况及经营成果的讨论与分析第3项：关于市场风险的定量和定性披露项目4.控制和程序第二部分其他信息项1. 法律诉讼项目1A. 风险因素项目2. 未注册的股权证券销售及收益使用项目3.高级证券违约第4项：矿山安全披露项目5。其他信息项目6. 展品签名 mercantile bank corporation Consolidated Statement of Cash Flows (Non-audited) 商业银行公司合并财务报表附注（未经审计） 1. 重大会计政策 陈述基础：截至2025年3月31日的三个月未经审计的财务报表包括 Mercantile Bank Corporation 及其合并子公司的合并经营成果。这些子公司包括 Mercantile Community Partners, LLC（“MCP”）和 Mercantile Bank（“我行”）及其子公司，包括 Mercantile Insurance Center, Inc.。这些合并财务报表是根据《10-Q表格说明》和《S-K规则第303(b)项》的要求编制的，并不包括美国公认会计原则（“GAAP”）对美国财务状况和经营成果完整陈述所要求的所有披露。根据管理层的意见，这些信息反映了所有必要的调整（仅限于正常重复性调整），以便使财务报表不会误导，并对所涉期间的经营成果进行公平陈述。截至2025年3月31日的业绩不应被视为全年的业绩指标。如需更多信息，请参阅我们截至2024年12月31日的年度报告中的合并财务报表和附注。 我们设立了五个独立的企业信托，这些信托是为了发行优先股证券而成立的。作为对从发行优先股证券中获得收益的回报，向信托发行了次级债券。这些信托没有合并，相反，我们将在信托发行的次级债券作为一项负债进行报告。 业务分部：我们通过单一业务分部开展运营，该分部通过银行产品和投资证券获取利息和非利息收入。我们所有的收入都与我们在美国的业务运营相关。分部资产代表我们在合并资产负债表上的总资产，分部净收入代表我们在合并利润表上的净收入。 每股收益：基本每股收益基于报告期内加权平均普通股和参与证券的发行在外数量。摊薄每股收益考虑了根据我们的基于股票的薪酬计划可能发行的额外普通股的稀释效应，并使用库存股法确定。我们的未实现限制性股份，无论是否已支付或已产生分红权利（即参与证券），均包括在基本和摊薄每股收益计算中的发行在外股份数量中。在发生净亏损的情况下，我们的未实现限制性股份将不包括在基本和摊薄每股收益的计算中。 约27.8万股未行权限制股被纳入了截至2025年3月31日止三个月的基本和摊薄每股收益的计算。约32.7万股未行权限制股被纳入了截至2024年3月31日止三个月的基本和摊薄每股收益的计算。 债务证券：当管理层有积极意图和能力持有至到期时，分类为持有至到期的债务证券按摊余成本计量。可供出售的债务证券包括债券，由于利率变化、提前偿还风险、收益率、替代投资的可获得性或流动性需求等因素，可能在到期前出售。分类为可供出售的债务证券按其公允价值报告。对于处于未实现损失状态的可供出售债务证券，我们首先评估我们是否打算出售，或者是否更有可能在我们收回摊余成本之前被迫出售该证券。如果满足关于出售意图或要求的任何一项标准，债务证券的摊余成本基础通过建立准备金的方式减记至公允价值。对于不符合上述标准的可供出售债务证券，我们评估任何公允价值下降是否由于信用损失因素。在做出此评估时，我们考虑评级机构对证券评级的任何变化以及与证券发行人特别相关的负面条件等因素。如果评估表明存在信用损失，则从该证券预期收到的现金流现值与证券的摊余成本基础进行比较。如果预期收到的现金流现值低于摊余成本基础，则存在信用损失，并记录信用损失准备金，该准备金受公允价值低于摊余成本基础的金额限制。任何未通过准备金记录的减值损失在其他综合收益（损失）中确认。 允许的变化被记录为信贷损失的准备金（或冲销）。当确认可供出售的债务证券的可回收性或满足关于意图或出售要求的任一标准时，损失将冲减允许。截至2025年3月31日和2024年12月31日，可供出售债务证券组合中没有相关的允许。 利息收入包括购买溢价摊销和折价增值。如果适用，债务证券的溢价按初始赎回日摊销，或按到期日摊销，采用固定收益率法。债务证券的折价按固定收益率法在到期日增值。抵押贷款支持证券的溢价和折价根据预期的提前偿还采用固定收益率法摊销或增值。销售收益和损失在交易日期记录，并使用具体识别法确定。 印第安纳波利斯联邦住房贷款银行（“FHLBI”）的股票按成本计价，归类为受限证券，并按面值最终回收情况进行定期评估以判断是否存在减值。 1. 重要的会计政策（续） 贷款：我们有意向且有能力在可预见的未来或至到期或偿还前持有的贷款，在扣除递延贷款费用和成本后的本金余额中进行报告。应收利息基于未偿还本金余额计提。贷款原始费用，扣除某些直接原始费用后，递延并在利息收入中使用无预付款预期的等收益率法进行确认。截至2025年3月31日和2024年12月31日，净未摊销递延贷款成本分别为230万美元和220万美元。 商业贷款和抵押贷款的利息收入在贷款逾期90天后终止，除非贷款得到了妥善保障且正在催收过程中。消费贷款和信用卡贷款通常在逾期120天后就被视为坏账。逾期状态依据贷款合同条款确定。在所有情况下，如果本金和利息的回收被认为可疑，贷款都可能被提前转入不计算利息收入账户或被视为坏账。 应收利息包含在合并资产负债表的其他资产中。对于已计提但未收到的非计提贷款利息，将冲减利息收入。此类贷款收到的利息按现金基础或成本回收法核算，直到符合转回计提的条件。当所有到期本金和利息金额都得到清偿，且未来的付款有合理保障时，贷款将恢复为计提状态。 持有以待出售的贷款：为出售而创设并计划在二级市场出售的抵押贷款按较低的成本总和或公允价值计量，具体由投资者的未偿还承诺确定。如有，净未实现亏损作为估值准备并计入损益。截至2025年3月31日和2024年12月31日，我们确定持有的待出售抵押贷款的公允价值分别为1550万美元和1600万美元。 抵押贷款在销售时通常保留服务权。抵押贷款销售的收益和损失基于售价与相关贷款的账面价值之间的差额，售价包括利率承诺覆盖位置的收益或损失，而相关贷款的账面价值因服务权的分配成本而减少。在贷款关闭前，与借款人之间的利率承诺的市场风险通过被称为待公布抵押证券的远期承诺来减轻。这些抵押银行业务未指定为对冲，并按公允价值持有。抵押银行业务衍生品的净收益或损失，金额通常微不足道，包括在贷款销售收益中，并作为抵押银行业务收入的一部分进行记录。 1. 重要的会计政策（续） 信用损失准备（“准备”）：准备是一个估值账户，从贷款的摊销成本基础中扣除，以呈现预期从贷款中收回的净额。准备通过信用损失拨备增加，并通过已核销金额的净回收减少。当我们认为贷款余额的无法收回性得到确认时，将贷款核销对准备。在存在类似风险特征的情况下，准备以集体池为基础衡量；当贷款表现出独特的风险特征，使其与其他贷款段内的贷款区分开来时，以个别为基础衡量。关于贷款段，将在第3号注释“贷款和信用损失准备”中进一步讨论。 “剩余寿命方法”被应用于几乎所有贷款组合。这种方法采用未经折扣的现金流，基于当前的贷款余额和还款条款，估算未来摊销后的成本基础。然后，根据剩余合同寿命（经摊销、提前还款和违约调整后）对每个工具层级的未来贷款余额应用历史损失率，以确定一个基准终身损失。通过一系列宏观经济预测输入，如国内生产总值、失业率、利率、信用利差、股市波动和房地产价格指数，调整基准终身损失，以量化当前和预测的经济条件对预期贷款表现的影响。 合理的、可支持的经济预测必须纳入确定预期信用损失的计算。预测期指的是从当前期结束到我们可以合理预测并支持预计将影响我们贷款组合业绩的实体和环境因素的时点。理想情况下，经济预测期应涵盖所有贷款的合同条款；然而，在后期产生被认为合理且可支持预测的能力可能会变得更加困难或可能无法实现。合同条款通常不包括可能的延期、续签和修改。 在预测期结束后，我们根据对每个经济预测与当时经济状况的关系以及任何正在发展的贷款损失活动和由此产生的历史数据进行持续评估，恢复使用历史贷款数据。我们没有义务开发和使用自己的经济预测模型，而是选择利用第三方提供商提供的经济预测，这些提供商至少每季度对美国整个经济进行分析和预测。 在每个报告期内，我们还会考虑根据历史损失率进行调整的需求，以反映我们预期当前条件以及合理且可支持的经济预测与确定历史损失信息期间存在的条件的差异程度。这些定性的调整可能会增加或减少我们对预期未来信用损失估计。 我们的定性因素包括： o 贷款政策和流程的变化o 贷款组合的性质、规模以及贷款条款的变化o 贷款管理经验、能力和深度的变化，以及其他相关员工的变化o 过期贷款、非应计贷款和不良贷款的规模和严重程度的变化o 贷款审查项目质量的变化o 依赖抵押品价值变化的贷款价值的变化o 信贷集中及其变化的存在和影响o 其他因素如竞争、法律和监管要求的影响o 地区或地方条件与整个国家条件和预测的差异 10 1. 重要的会计政策（续） 对未来信贷损失的估计应反映在评估日期对贷款组合可回收性有影响的所有重要因素的考量。虽然我们的方法既考虑了历史损失率，也考虑了传统的定性因素，但在某些情况或情况下，可能需要考虑额外的定性因素。由于回顾期内贷款损失相对较低，我们已建立了一个历史损失信息因素，并将其纳入了在所展示期间对未来信贷损失估计中包含的定性因素。 我们在2025年第一季度录入了210万美元的信贷损失准备金。信贷损失准备金为主要亏损反映了由于经济预测和贷款增长的变化而增加的分配。 累计应收贷款利息共计1720万美元和1730万美元，分别截至2025年3月31日和2024年12月31日，包括在合并资产负债表的其他资产中。我们选择不对累计应收贷款利息计提准备金，