天元股份：2024年年度报告

2024年年度报告 【2025年4月】 2024年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人周孝伟、主管会计工作负责人陈小花及会计机构负责人（会计主管人员）陈凤华声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告中涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对未来年度的盈利预测及对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 公司在本报告第三节“管理层讨论与分析”之“十一、公司未来发展的展望”部分，描述了公司发展战略、经营计划以及未来经营中可能面临的风险，敬请广大投资者注意查阅。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司未来实施分配方案时股权登记日的可参与利润分配的股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利2元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义..........................................................2第二节公司简介和主要财务指标........................................................6第三节管理层讨论与分析...............................................................10第四节公司治理........................................................................47第五节环境和社会责任.................................................................70第六节重要事项........................................................................72第七节股份变动及股东情况............................................................89第八节优先股相关情况.................................................................97第九节债券相关情况...................................................................97第十节财务报告........................................................................98 备查文件目录 一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。 二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 三、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 四、其他备查文件。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、注册变更情况 五、其他有关资料 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是否 公司最近一个会计年度经审计利润总额、净利润、扣除非经常性损益后的净利润三者孰低为负值□是否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 九、非经常性损益项目及金额 适用□不适用 其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况： □适用不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 □适用不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 （一）行业分类与基本情况 公司专注于快递电商包装印刷产品的研发、设计、生产、销售和服务。根据中国证监会《上市公司行业统计分类与代码》（2024年修订），公司属于“C制造业”门类下的“23印 刷 和 记 录 媒 介 复 制 业 ” ； 根 据 国 家 统 计 局 《 国 民 经 济 行 业 分 类 》 国 家 标 准（GB/T4754-2017），公司属于“C2319包装装潢及其他印刷”。报告期内，公司下游主要为快递物流、电子商务行业，细分领域为快递电商包装印刷，从材质构成上可分为纸包装印刷和塑料包装印刷。 （二）包装行业及快递电商包装印刷行业的发展状况 包装行业是我国国民经济的重要基础产业之一，在商品流通、生产与消费环节承担关键支撑作用。经过多年发展，已形成涵盖原材料供应、设备制造、产品生产及应用的完整产业链。根据中国包装联合会数据，我国自2009年起已成为全球第二大包装工业国，快递电商包装印刷作为其细分领域，伴随电子商务和快递物流的快速发展，整体呈现增长趋势。以下从行业整体与快递电商细分领域展开分析： 1、包装行业整体发展 市场规模方面，行业咨询机构中研普华产业研究院《2024-2029年中国包装行业发展趋势及竞争策略研究报告》显示，2023年全球包装市场规模已达1.17万亿美元，预计到2028年将增长至1.42万亿美元，年均复合增长率为3.9%。行业组织中国包装联合会统计数据显示，中国包装行业规模以上企业2023年累计营业收入达11,539.06亿元，利润总额601.97亿元，同比增速提升23.47%。行业咨询机构前瞻产业研究院预测，2029年中国包装行业销售收入将接近1.5万亿元。包装行业市场规模预计保持增长。 据行业组织中国包装联合会统计数据显示，2023年中国包装行业规模以上企业10,632家，较上年增加772家，市场竞争主体持续增多。公司所属行业为包装行业的细分领域——包装印刷行业，行业研究机构探迹大数据研究院与源达信息证券研究所联合数据显示，2023年中国包装印刷行业规模以上企业数量达10,441家，较2019年以来的企业数量增速持续提升，2023年同比增速达12.5%，中国包装印刷行业相对分散，头部企业市场份额较低，2022年行业CR3（前三名企业密集度）约为3.8%，CR10（前十名企业密集度）约为9.7%，远低于欧美发达国家。以上数据一定程度上反映了中国包装印刷行业入局者逐渐增多，但整体市场集中度依然较低，呈现出“大行业、小企业”的格局，市场竞争日益激烈，集中度分散的特点尤为明显。 行业政策方面，行业组织中国包装联合会印发的《中国包装工业发展规划（2021-2025年）》提出，全力推进“制造强国”建设，增强自主创新能力和先进制造水平。国家政策推动包装产业“两化融合”，加速产业链重塑，促进产业基础高级化和现代化。同时，助推包装行业聚焦绿色发展、先进工艺、系统集成、智能制造等关键领域，开展自主创新和协同创新。 2、快递电商包装印刷细分领域的发展状况 快递包装是快件寄递时，用于保护内件物品、方便储运的封装用品、填充物和辅助物的总称。快递电商包装印刷行业是包装行业的细分领域，受益于电子商务和快递物流的快速发展，市场需求持续增长。据咨询机构Fortune Business Insights数据显示，2023年全球电子商务包装市场规模为497.4亿美元，预计到2032年将达1,041.9亿美元，年均复合增长率8.73%。同时行业咨询机构Ti Insight预测，2024年全球快递和小包裹市场规模将同比增长9.2%，达5,659亿欧元。上述数据表明全球快递电商包装印刷市场仍处于增长阶段。 国内方面，根据国家统计局发布的《2024年国民经济和社会发展统计公报》，2024年中国电子商务交易额达到46.4万亿元人民币（同比+3.9%），其中，网上零售额为15.2万亿元人民币（同比+7.2%）。国家邮政局数据显示，2024年邮政行业寄递业务量完成1,930亿件（同比+19%），邮政行业业务收入（不包括邮政储蓄银行直接营业收入）完成1.7万亿元（同比+10.7%）；其中快递业务量（不包含邮政集团包裹业务）累计完成1,745亿件（同比+21%），快递业务收入累计完成1.4万亿元（同比+13.8%）电子商务和快递物流的稳定增长直接带动了包装印刷产品需求，国内快递电商包装印刷行业有望随市场扩张进一步增长。 （三）绿色包装成为行业发展方向 2021年10月，中共中央、国务院印发《关于完整准确全面贯彻新发展理念做好碳达峰碳中和工作的意见》和《2030年前碳达峰行动方案》，明确降碳措施和要求。随着《关于进一步加强塑料污染治理的意见》《关于加快推进快递包装绿色转型的意见》《邮件快件绿色包装规范》等多项环保政策的发布实施，传统一次性、不可降解塑料制品的替代需求不断增加。 公司近年来持续加大对新材料、新产品和绿色环保技术的研发投入，为客户提供安全便捷、绿色环保的包装印刷产品和服务。公司可生物降解包装袋、包装箱、电子运单、快递封套、植物类填充物包装等产品已获得国家邮政局发展研究中心的绿色产品认证。报告期内公司优化了如环保牛皮纸快递袋等“以纸替塑”的绿色包装产品，优化GRS（全球回收标准）类包装产品系列化，推出了见坑系列快递袋、环保牛皮蜂窝状快递袋等绿色包装产品。 (四）公司行业地位 公司自成立以来，始终专注于快递电商包装印刷产品的研发、设计、生产、销售及服务。近年来，随着市场需求的多元化和技术水平的提升，公司业务逐步拓展至综合包装解决方案服务商，致力于为客户提供一站式包装服务，满足多元化的包装需求。 面对当前包装印刷行业集中度低、竞争加剧的现状，公司未来将通过以下举措提升竞争力：强化“一站式”集成供应体系，优化供应链效率；推进智能化工艺升级，提高生产效率和产品质量；加大绿色环保技术研发投入，并探索智能循环包装领域。这些措施将有效增强市场竞争力，满足环保政策要求，进一步巩固公司的可持续发展基础。 二、报告期内公司从事的主要业务 （一）主要业务、主要产品及其用途、经营模式 1、主要业务 公司是国内领先的快递电商包装印刷整体解决方案提供商，专注于快递电商包装印刷产品的研发、设计、生产、销售和服务。经过多年发展，公司已经形成了涵盖包装方案优化、工艺设计、生产制作、分区配送在内的业务体系，为快递物流和电子商务行业客户提供全流程服务。公司作为该领域国内极少数具备全品类综合服务能力的企业之一，业务范围已覆盖全国主要地区，海外市场业务也在稳步发展中。 2、主要产品及其用途 公司主要有电子标签、塑胶包装、快递封套、缓冲包装等系列产品，主要服务于快递物流和电子商务等领域的客户，帮助客户降低运输成本和时间，防止承运物品的延误、损毁或丢失，有效提升客户的服务质量和运营效率。 （1）主要为气泡袋（卷）、气柱袋、葫芦膜（袋）、气枕填充物等产品。 3、经营模式 （1）生产模式 包装印刷品具有数量较大、单价较低、品种繁多、个性化程度高等特点。公司各产品事业部与子公司生产基地根据业务部门已签订的合同、获取的订单、样品以及库存情况制定生产计