兰州黄河：2024年年度报告

2024年年度报告 2025-2 2024年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人郭丽丽、主管会计工作负责人谭敏及会计机构负责人（会计主管人员）谭敏声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述因存在不确定性，不代表公司盈利预测，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异，敬请投资者注意投资风险。 公司在本报告“第三节管理层讨论与分析”之“十一、公司未来发展的展望”部分详细阐述了可能面对的重大风险及应对措施，敬请投资者查阅。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义......................................................................................................2第二节公司简介和主要财务指标..................................................................................................6第三节管理层讨论与分析..............................................................................................................10第四节公司治理...............................................................................................................................24第五节环境和社会责任..................................................................................................................42第六节重要事项...............................................................................................................................48第七节股份变动及股东情况..........................................................................................................64第八节优先股相关情况..................................................................................................................70第九节债券相关情况......................................................................................................................70第十节财务报告...............................................................................................................................71 备查文件目录 一、载有负责人、主管会计工作的负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表； 二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件； 三、报告期内在指定媒体公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、注册变更情况 五、其他有关资料 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是否 公司最近一个会计年度经审计利润总额、净利润、扣除非经常性损益后的净利润三者孰低为负值 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 九、非经常性损益项目及金额 适用□不适用 单位：元 □适用不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益 □适用不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 根据国家统计局数据，2024年1-12月规模以上企业（年主营业务收入达2000万元以上）累计啤酒产量3521.3万千升，相较于上一年同比下降0.6%。目前，我国啤酒行业整体产量处于下行阶段，竞争格局相对稳定。由于新的消费场景拓展、消费者观念变化等原因，啤酒行业的需求结构发生了明显变化，为行业的发展和市场升级注入了新动能。 随着新一代消费者对啤酒品质和口感的要求不断提高，消费需求由社交需求向情绪需求拓展，推动了行业向中高端转型。场景多元化、品质高端化、产品差异化、品牌价值化的发展趋势，使得行业呈现“量平价增”的态势。未来，行业增长将更多地依托中高端化进程中的价值提升，重点聚焦细分品类创新以及消费场景的拓展延伸，消费结构性升级仍蕴含着较大的发展空间。 二、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中食品及酒制造相关业的披露要求 公司是一家区域性品牌啤酒生产企业。报告期内，主要从事“黄河”“青海湖”双品牌系列啤酒和“黄河”系列麦芽等产品的生产和销售，经营模式为从产品研发、原辅材料采购，到啤酒酿造和麦芽制造，最后到产成品销售。啤酒和麦芽的产销占到全部主营业务90%以上。公司将啤酒产品大体分为中高档、中档、主流和饮料类产品，中高档产品主要为丝路精酿、纯生、青海湖青稞白啤等，中档产品主要为黄河王、青海湖精酿青稞等，主流产品为黄河印象等，饮料主要为姜啤、果味啤等。公司产品主要在甘肃、青海等西北市场销售，主要竞争对手为雪花、青岛等品牌啤酒。 2024年是对啤酒行业是充满挑战的一年，青岛啤酒、华润雪花、燕京啤酒、重庆啤酒等品牌继续发挥着主导作用，头部企业凭借规模效益和强大的渠道控制能力，占据了有利地位，市场集中度不断提升。随着消费者需求从单一同质化向多元化、个性化转变，涌现出了一批进军啤酒市场的新兴企业和品牌，使得市场竞争愈发激烈。 公司立足于西北地区，属地市场饱和，原有消费场景消费疲软，消费者消费能力和消费意愿有所下降，新兴消费需求仍处于培育过程中，公司品牌美誉度、品牌年轻化、营销投入和渠道实力等较竞争对手还有一定差距，导致公司全年产、销量未达预期，主营业务出现较大亏损。 主要销售模式 公司啤酒及饮料产品业务的销售模式主要为经销模式，麦芽产品业务的销售模式主要为直销模式。截至本报告期末，公司属地市场大型商超基本实现全覆盖，大部分经销商直供终端消费。公司还开设了线上销售渠道，主要销售双品牌中高档、中档产品。 经销模式 适用□不适用 1.公司啤酒及饮料按销售模式分类的具体情况如下： 单位：元 4.报告期内，公司在甘、青两省属地市场的经销商数量增加99家，减少6家，合计净增加93家，由期初的485家增加至期末的578家，其他市场经销商80家。截至本报告期末，公司共有经销商658家。 5.公司对经销商主要采取现款现货的结算方式。报告期内，公司对前5大经销客户的销售总额为19,381,892.15元，销售占比为9.21%，期末应收账款总金额为1,170,960.00元。 6.报告期内公司毛利率较上年同期下降6.09%，其主要为公司销量占主流普通类产品因市场竞争激烈，公司为了抢占市场采取了低价促销政策导致该类产品的毛利率为负值。 门店销售终端占比超过10%□适用不适用线上直销销售适用□不适用 1.报告期内，公司通过抖音等线上平台销售公司产品，线上直销情况如下： 单位：元 单位：元 单位：元 □适用不适用主要外购原材料价格同比变动超过30%□适用不适用主要生产模式 公司产品主要为自产，按照“以销定产”的原则来组织生产，根据销售计划制定生产计划，再根据市场实际销售情况，调整、落实生产计划，在控制库存的同时确保产品的市场供应。 委托加工生产□适用不适用营业成本的主要构成项目 单位：元 产量与库存量 报告期内，啤酒及饮料业务产量与上年同期基本持平，销量较上年同期略有下滑；产成品期末产成品库存量与上年同期基本持平；饮料类产品库存量较上年同期下降49.99%主要为销量较上年同期有所下滑；库存半成品较上年同期增长较大，主要为酿造发酵工艺投入原料增加。 2.截至2024年12月31日，公司设计产量约30万千升/年，报告期实际产量6.46万千升，产能比较富余，报告期末无在建扩充产能的情况。 三、核心竞争力分析 公司主营业务属于技术成熟的传统行业。多年来，公司致力于依托良好的产品品质和较强的创新能力来提升“黄河”与“青海湖”双品牌的品牌影响力，通过加大营销投入与策略创新，不断巩固与拓展销售渠道。 报告期内，公司核心竞争力未发生重大变化。 四、主营业务分析 1、概述 报告期内，公司始终坚持围绕年初制定的目标，开展各项经营活动，主要工作如下： （1）建设高效销售渠道，构建多元化销售网络 直面消费者，加大促销力度。紧跟市场动态，直面消费者，理解消费者需求，针对不同产品、市场和消费场景，灵活制定多种促销方式和销售策略，提高产品自点率、开瓶率，增强用户粘性与口碑传播； 加强渠道建设，实行多元化市场覆盖策略。在继续扶持现有渠道的基础上，积极寻找有实力的合作伙伴，共同开拓省内空白市场与省外市场，不断提升产品在属地市场的覆盖率。推动线上线下渠道融合，持续深化与各大电商平台的合作，优化各平台旗舰店；加强与新媒体合作，充分利用各类主播与自媒体带货等新兴渠道，不断提升产品的知名度与美誉度；完成官方商城程序更新工作，提升顾客便利性。 （2）优化产销协同，提高经营效率 根据市场需求与天气变化，继续优化产销协同。在夏季高温时段，及时上市鲜扎啤、丝路精酿等清爽型产品，满足消费者解暑消渴需求；冬季则推出姜饮等暖身产品。同时，根据动销预测，及时调整丝路原浆、橙乐等产品的生产与上市时间。通过精准的产销协同，应季产品销售额占总销售额的比重达到40%左右，有效满足了各类消费者的不同需求，也减少了生产过程中的浪费。 （3）降本增效，调整产品结构 发展代工业务，提高产能利用率。加大易拉罐产品占比，降低生产成本。调整产品结构，推动产品向差异化、特色化、中高端化转型。 （4）加强品牌建设，推动文旅融合 强化与文旅部门合作