武进不锈：江苏武进不锈股份有限公司2024年年度报告

公司代码：603878债券代码：113671 江苏武进不锈股份有限公司2024年年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、公司负责人沈卫强、主管会计工作负责人徐岗及会计机构负责人（会计主管人员）徐岗声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2024年12月31日，母公司报表中期末未分配利润为1,053,753,955.72元。 公司2024年度以实施权益分派股权登记日登记的总股本扣减公司回购专用证券账户中股份为基数分配利润。公司拟向全体股东每股派发现金红利0.09元（含税）。截至2024年12月31日，公司总股本561,069,041股，扣减公司回购专用证券账户股份4,950,000股，即556,119,041股为基数，以此计算合计拟派发现金红利50,050,713.69元（含税）。剩余未分配利润结转至以后年度分配。此外，不进行其他形式分配。 在实施权益分派的股权登记日前公司总股本发生变动的，拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额，并将另行公告具体调整情况。 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否 十、重大风险提示 公司已在本报告中描述可能存在的风险，敬请查阅第三节管理层讨论与分析中“可能面对的风险”部分。敬请投资者注意投资风险。 十一、其他 □适用√不适用 目录 第一节释义......................................................................................................................................5第二节公司简介和主要财务指标..................................................................................................5第三节管理层讨论与分析..............................................................................................................9第四节公司治理............................................................................................................................26第五节环境与社会责任................................................................................................................42第六节重要事项............................................................................................................................47第七节股份变动及股东情况........................................................................................................61第八节优先股相关情况................................................................................................................66第九节债券相关情况....................................................................................................................67第十节财务报告............................................................................................................................71 第一节释义 一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、基本情况简介 四、信息披露及备置地点 五、公司股票简况 六、其他相关资料 七、近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 (二)主要财务指标 八、境内外会计准则下会计数据差异 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (三)境内外会计准则差异的说明： □适用√不适用 十、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十一、采用公允价值计量的项目 十二、其他 □适用√不适用 一、经营情况讨论与分析 2024年，国际形势复杂动荡，不稳定、不确定因素增多。在此背景下，我国坚持稳中求进工作总基调，着力推动高质量发展，经济运行总体平稳，全年国内生产总值比上年增长5.0%。根据国家统计局公布的数据，全年全部工业增加值405442亿元，比上年增长5.7%。规模以上工业增加值增长5.8%。1-12月份，全国规模以上工业企业实现利润总额74310.5亿元，比上年下降3.3%，其中，黑色金属冶炼和压延加工业比去年下降54.6%。2024年，是钢铁行业深度调整的一年，市场供需格局弱化、行业经济效益下滑，行业运行持续呈现高产量、高成本、高出口、低需求、低价格、低效益的“三高三低”局面。 2024年，受公司主要下游行业石油化工行业下行严重的影响，公司主营业务收入和毛利率同比均有所下滑，市场竞争加剧，价格竞争以及在订单总量减少的情况下成本分摊更多，毛利率随着下降。在严峻的市场形势下，公司将持续推进精益化管理，在开发国内新应用市场的同时推进外贸业务，确保公司生产经营稳定运行。 二、报告期内公司所处行业情况 （一）所处行业概述 公司所处行业为工业用不锈钢管行业。根据国家统计局制定的《国民经济行业分类与代码》以及中国证监会发布的《上市公司行业分类指引》，公司行业归于“黑色金属冶炼及压延加工业”中的“钢压延加工业”，在《上市公司行业分类指引》中属于C31。 工业用不锈钢管归属于不锈钢行业中的不锈钢管材，在不锈钢行业中，除不锈钢管材外，还有不锈钢原料以及板材、型材、带材和不锈钢用具等各类制品子行业，而在不锈钢管材应用中还包括民用和工业用两大类别。从产业链来看，不锈钢管材行业上游为不锈钢冶炼、辅材制造和不锈钢原材料经销行业，下游是工业或民用用户市场，以及废钢回收行业，产业链结构如下图所示： （二）行业发展概况 1、工业用不锈钢管行业的上游是不锈钢冶炼及不锈钢型材行业，我国不锈钢冶炼行业近年来 发展趋于稳定。2024年，中国不锈钢粗钢产量为3944.11万吨，同比增加276.52万吨，增幅7.54%（图3-1）。其中，Cr-Ni钢（300系）2029.14万吨，同比增加177.20万吨，增幅9.57%，所占比例上升了0.95个百分点，占比51.45%；中国不锈钢表观消费量3249.19万吨，同比增加140.97万吨，增幅4.54%（图3-2）。2024年，中国不锈钢进口总量为187.77万吨，同比减少19.32万吨，降幅9.33%。2024年，中国不锈钢出口总量为504.42万吨，同比增加90.69万吨，增幅21.92%。 注：经中国特钢企业协会不锈钢分会最终核实后，2022年中国不锈钢粗钢产量、表观消费量数据修正如下：2022年不锈钢粗钢产量3257.53万吨，不锈钢表观消费量2811.25万吨。 图3-3:2019-2024年中国不锈钢进口量及出口量 以上数据来源：中国特钢企业协会不锈钢分会 2、工业用不锈钢管用途广泛，应用于相关国计民生的各个行业中，下游行业包括了石油、化工、天然气、电力设备制造、机械制造等各类行业。这些下游行业对工业用不锈钢行业的主要影响体现在需求变化。 报告期内，公司产品的主要客户分布在石油化工、天然气、电力设备制造、机械设备制造等行业，主要产品的行业分布情况如下： 三、报告期内公司从事的业务情况 报告期内，公司的主要业务、主要产品及其用途、经营模式未发生重大变化。 (一）主要业务、主要产品及其用途 公司主营业务为工业用不锈钢管及管件的研发、生产与销售。公司的主要产品包括工业用不锈钢无缝管、工业用不锈钢焊接管、钢制管件和法兰等。工业用不锈钢管应用领域十分广泛，国内外工业用不锈钢管制造企业一般选择部分工业应用领域作为市场开拓重点，本公司产品主要应用于石油、化工、天然气、电力设备制造以及机械设备制造等行业。 （二）经营模式 公司采取“以销定产”的订单式经营生产方式，根据客户需求多品种、多规格、小批量的特点，围绕订单进行生产，并以原材料成本为基础确定销售价格。 1.采购模式 公司采购的主要原材料为不锈钢圆钢和不锈钢板材，根据销售订单和生产计划，公司采取持续分批量的形式向国内外合格供应商进行采购，并与多家具有规模优势和经济实力的供应商建立了长期稳定的合作关系。公司原材料主要采购于国内，公司设立了专门的采购部门负责不锈钢圆钢、板材等原材料的采购工作，采购部门持续对原材料的市场价格进行跟踪，并根据生产和销售部门的订单情况制定合理的采购计划，在确保生产用料满足的同时，降低公司采购成本。 2.生产模式 公司采取“以销定产”的订单管理方式，以销售合同为基础带动生产流程。生产部门在收到由销售部门和技术部门联合依据销售订单设计的产品技术细节后，按照交货期、产品类型、产品规格等进行归并处理，提出原材料的计划需求量和批次生产计划，提交管理部门审定后，按照批次生产计划进行滚动生产，并与质量管理部门一起对生产全过程进行控制，同时根据订单情况对生产计划进行及时调整，确保生产流程高效运转。 3.销售模式 公司的工业用不锈钢管产品均采取直接销售的方式进行销售。公司与采购方签订销售合同，采购方以买断方式购买公司产品。 四、报告期内核心竞争力分析 √适用□不适用 技术创新 公司拥有完整的科技创新体系和一流的科技人才队伍，拥有国家企业技术中心和CNAS国家认可实验室，并与北京科技大学、东南大学、上海材料所、北京钢铁研究总院等行业知名科研机构、高等院校以及上游供应商、下游客户进行紧密产学研合作，在电站锅炉、石化、海工、煤化工、LNG、