新时达：2024年年度报告

2024年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人纪翌、主管会计工作负责人李福刚及会计机构负责人（会计主管人员）黄婷声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 本公司可能面临的风险，详见本报告“第三节管理层讨论与分析”之“十一、公司未来发展的展望”中对公司面临的主要风险的描述，敬请查阅。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义........................................................................................................................................2第二节公司简介和主要财务指标...................................................................................................................................7第三节管理层讨论与分析................................................................................................................................................11第四节公司治理.....................................................................................................................................................................45第五节环境和社会责任.....................................................................................................................................................70第六节重要事项.....................................................................................................................................................................71第七节股份变动及股东情况...........................................................................................................................................97第八节优先股相关情况.................................................................................................................................................104第九节债券相关情况......................................................................................................................................................105第十节财务报告.................................................................................................................................................................106 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。 （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 （三）报告期内在公司指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 （四）以上备查文件的备置地点：公司董事会办公室。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、注册变更情况 五、其他有关资料 □适用不适用公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问□适用不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是否 公司最近一个会计年度经审计利润总额、净利润、扣除非经常性损益后的净利润三者孰低为负值是□否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 □是否 九、非经常性损益项目及金额 适用□不适用 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 □适用不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 （一）电梯行业 公司的电梯控制产品及系统业务所属行业为电梯行业。 根据电梯生命周期划分，电梯行业的下游应用市场包括新梯市场、维保及更新替换形成的电梯后市场。 新梯市场：地产承压，结构改变。 新梯主要应用领域包括房地产、基建、旧楼加装和出口。 近年来，各行业固定资产投资意愿较为平缓，根据国家统计局发布的数据显示，2013-2023年全社会固定资产投资年均增长率为6.08%，而2022年全社会固定资产投资同比增长4.9%，2023年全社会固定资产投资同比增长2.8%，均位于平均水平之下，其中房地产开发投资持续下滑，2024年同比下降10.6%。房地产作为新装电梯的主要应用领域，使得电梯需求常与房地产行业周期同振，且与开工面积、竣工面积呈正相关性，据国家统计局数据显示，2024年国内房屋新开工面积下降23.0%，房屋竣工面积下降27.7%，导致国内电梯企业出货量普遍下滑，2024年全国电梯、自动扶梯及升降机产量为149.2万台，同比下降4.2%。但随着我国城镇化进程加快、老旧小区改造、城镇人口增加以及轨道交通等城镇基础设施建设力度加大，我国电梯行业新增市场的下游需求结构正在发生改变，核心驱动力从地产逐步转向基建+加装+出口。 2024年，政府陆续出台了《推动建筑和市政基础设施设备更新工作实施方案》《关于加力支持大规模设备更新和消费品以旧换新的若干措施》等政策文件，统筹安排3,000亿元左右超长期特别国债资金，大力支持大规模设备更新和消费品以旧换新，稳步推进既有住宅电梯更新改造及加装。 外需方面，根据中国海关总署数据统计，2024年我国载客电梯出口数量为102,083台，同比增长20.7%。随着全球城市化进程的推进以及基础设施建设需求加大，东南亚、非洲等新兴市场对于电梯的需求正持续增长。 电梯后市场：存量周期，更新改造。 中国电梯行业的发展经过起步阶段、外资品牌垄断阶段，行至2005-2008年恰逢房地产扩张周期的开始，凭借不断摸索外资品牌技术在本土的积累，逐步进入民族品牌崛起阶段。一般电梯的使用寿命为15-20年，彼时新装电梯目前已逐步进入更换周期，电梯市场逐步进入存量市场。 （二）机器人行业 公司的工业机器人产品及系统业务所属行业为机器人行业。 宏观上，存在结构性机会，呼唤全自主可控。 2024年制造业企业扩张预期下降，光伏、动力锂电仍处于“去库存”阶段，汽车整车整体投资下滑。但同时也存在结构性需求，汽车零部件及汽车电子受出口拉动、技术迭代等因素仍有持续需求，电子行业呈现出周期性复苏趋势，带动产业链投资，一般工业行业受《推动消费品以旧换新行动方案》等政策影响也有所回暖。同时受地缘政治影响，市场不仅要求“进口替代”，时代更加迫切地呼唤全自主可控类产品。 中观上，市场增速放缓，技术大时代来临。 经历了2020-2022年机器人行业的高速增长期后，2023-2024年机器人行业再次进入调整期，迈入了存量市场争夺与细分增量市场卡位并存的新阶段。睿工业数据显示，2024年中国工业机器人市场销量超29.4万台，同比微增3.9%。 机器人技术正加速与人工智能、机器学习、物联网等前沿技术融合，推动机器人智能化水平的提升是当前各大机器人厂家研发投入的重点。人工智能大模型、预测性维护等新技术与工业机器人结合，可以有效提高机器人的自主决策能力和维护效率，降低机器人使用难度，扩大机器人的应用范围。 微观上，从排位赛到淘汰赛，为客户提供更大价值。 2024年国产替代和“内卷”是行业主题。一方面，国产头部厂商凭借定制化机型及方案开发、快速的市场响应、规模化生产优势等快速扩张，渗透到汽车整车、汽车电子、航空航天等高端应用，据睿工业数据显示，2024年内资机器人的市场占有率达到52.3%，首次超过外资品牌，市场竞争格局迎来重塑，国产替代势头强劲；另一方面，随着新能源行业对机器人需求出现断崖式下降，各机器人厂商为保持业务增长趋势，在一般工业领域展开激烈的价格竞争，进口品牌为了维持市场份额，也纷纷采取降价措施。所以，虽然工业机器人在制造业领域的渗透率在提升，但整体价格持续下行。未来能够更精准定义客户价值并满足客户需求的厂家才能跨越此轮周期。 （三）半导体行业 公司的半导体机器人产品所属行业为半导体行业。 半导体行业，中国拥有超过全球增速的独立周期。 全球半导体市场发展挑战与机遇并存。2024年6月SEMI在其《世界晶圆厂预测报告》World FabForecast中宣布，为了跟上芯片需求持续增长的步伐，全球半导体制造产能预计将在2024年增长6%，并在2025年实现7%的增长。中国芯片制造商预计将保持两位数的产能增长，在2024年增长15%至885万（wpm）后，2025年将增长14%至1,010万（wpm）。 半导体设备行业，国产替代初见成效。 SEMI报告称，从全球半导体设备市场来看，2024年全球设备支出预计达到创纪录的1,128亿美元，中国大陆半导体设备支出预计超过400亿美元，未来三年将持续增长。中国已连续五年为全球半导体设备最大市场，中国设备市场占全球市场的比重也呈现整体上升的趋势。 半导体进口设备份额占比在2020年到2022年期间，不断下降，但是下降趋势在2023年发生反弹，在一定程度上与2023年10月出口管制新规有关，从而引发相关企业对半导体设备的提前采购，该情况一直持续到2024年。从进