歌尔股份：2024年年度报告

2024年年度报告 2025年03月 2024年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人姜滨、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）李永志声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中涉及的未来发展陈述，属于计划性事项，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。敬请投资者注意投资风险。 公司存在市场风险、经营风险、管理风险。敬请广大投资者注意投资风险。详细内容见本报告之“第三节、管理层讨论与分析之十一、公司未来发展的展望”部分。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以实施权益分派股权登记日登记的总股本扣除公司回购专用证券账户中的回购股份为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.50元（含税），送红股0股，不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义..................................................................................2第二节公司简介和主要财务指标..............................................................................7第三节管理层讨论与分析........................................................................................11第四节公司治理........................................................................................................36第五节环境和社会责任............................................................................................59第六节重要事项........................................................................................................62第七节股份变动及股东情况....................................................................................71第八节优先股相关情况............................................................................................79第九节债券相关情况................................................................................................80第十节财务报告........................................................................................................81 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表；（二）载有公司负责人签名的2024年年度报告及其摘要原件；（三）载有中喜会计师事务所（特殊普通合伙）盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件；（四）报告期内在中国证监会指定媒体上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、注册变更情况 五、其他有关资料 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 九、非经常性损益项目及金额 适用□不适用 主要为大额存单等产品投资收益。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项 目的情况说明 □适用不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 报告期内，公司的主营业务包括精密零组件业务、智能声学整机业务和智能硬件业务，主营业务所属的行业为计算机、通信和其他电子设备制造业。公司聚焦于消费电子和汽车电子等行业领域，主要产品包括声学、光学、微电子、结构件等精密零组件，以及VR虚拟现实、MR混合现实、AR增强现实、智能无线耳机、智能可穿戴、智能家用电子游戏机及配件、智能家居等智能硬件产品。公司主要服务于全球科技和消费电子行业领先客户，为客户提供精密零组件和智能硬件的垂直整合产品解决方案，以及相关设计研发和生产制造服务。 伴随着消费电子行业逐步进入后移动时代，在全球智能手机产品销量增长乏力的情况下，虚拟/增强现实、智能无线耳机、智能可穿戴、智能家居为代表的新兴智能硬件产品成为消费电子行业的新兴增长点，但近几年受全球宏观经济波动、终端消费需求不足、硬件科技创新乏力等因素的影响，部分新兴智能硬件产品成长速度有所放缓，全球科技和消费电子行业主要厂商纷纷积极探索新的科技突破和行业发展机会。 大语言模型、多模态模型等生成式AI技术在2024年进一步发展，新兴的AI大模型层出不穷，模型能力日新月异，并开始被广泛地应用于科技、艺术、教育、医疗、娱乐等多个领域，推动相关行业的效率提升和智能化转型。AI技术与智能硬件产品的结合，有望开辟新的行业发展空间，为行业厂商带来新一轮的发展契机。一方面，AI技术与智能手机产品的融合不断深化，头部厂商积极研发支持大模型端侧部署、具备多模态能力的AI智能手机产品，智能手机的AI功能逐渐从单一应用向着跨应用协同、跨设备协同和端云协同等方向进化，有望为消费者带来适合多样化场景的、高效便捷的智能化体验，为智能手机这一消费电子行业核心硬件产品带来新的发展动力，并进而带动智能无线耳机、智能可穿戴、智能家居等周边智能硬件产品和相关精密零组件产品的发展。另一方面，AI技术的快速发展为新兴智能硬件产品的发展注入了新的活力。AI技术亟需实现在消费者终端设备侧的搭载，以便持续获取海量自然数据来推动大模型自身进化、建立消费者使用黏性并完成商业模式的创新和闭环。这一需求催生出丰富的新兴智能硬件产品使用场景和产品形态，例如可实时调用AI大模型技术为消费者提供个人智能助理体验的AI智能眼镜和AR增强现实产品，在2024年迅速发展并受到全市场的广泛关注，还带动了相关的光学、微显示、传感器、先进材料和封装等技术的创新发展。此外，生成式AI技术在内容创作领域内展现出巨大潜力，有望显著改善娱乐、游戏等行业的内容创作效率和创作成本，也为VR虚拟现实、游戏主机等内容依赖度较高的智能硬件的未来发展带来了想象空间。 根据知名咨询机构IDC的统计数据，2024年全球智能手机出货量约为12.4亿部，同比增长约6.1%，整体市场有所回暖，并且带动了相关精密零组件市场的回暖，特别是与AI语音交互相关的声学传感器等产品出现了明显的技术升级趋势，产品价值量也有所提升。同样根据IDC的统计数据，2024年全球智能可穿戴产品出货量约为1.9亿部，同比微降约1.3%，整体市场保持平稳；全球TWS智能无线耳机出货量约2.8亿部，同比增长约14%，整体呈现健康成长态势。在消费电子终 端需求温和复苏的背景下，伴随AI技术在终端设备侧的落地和智能交互、健康监测等软硬件技术的持续迭代，上述智能硬件产品有望在未来继续保持稳健成长。 根据IDC的统计数据，2024年全球VR虚拟现实、MR混合现实和AR增强现实设备出货量约为760万台，同比增长约12%。其中VR虚拟现实/MR混合现实产品的市场规模重回增长区间。伴随着生成式AI技术的发展，未来内容创作效率有望显著提升，内容的持续丰富将为VR虚拟现实和MR混合现实产品的长期发展提供有力支持。AR增强现实产品以及衍生的AI智能眼镜产品则是2024年备受市场关注的热点，其中AI智能眼镜产品异军突起，成为消费电子和元宇宙产业中极具潜力的新兴产品。据知名咨询机构Counterpoint Research的统计数据，2024年全球AI智能眼镜出货量同比增长210%，总量首次突破200万台大关。AI智能眼镜在用户数据采集、人机交互等方面具备独特优势，有望成为AI大模型技术在端侧落地的重要载体，吸引了众多知名企业的持续关注和投入，极富市场潜力。与此同时，AR增强现实产品的硬件技术和应用场景虽然仍有待成熟，但在行业头部厂商的积极投入和推动之下，AR增强现实的产品发布节奏和相关的光学、显示、通信、新材料等技术迭代速度也均有所加快，产品成熟度不断提升，未来几年内有望迎来新一轮快速发展。 面对上述AI技术与新兴智能硬件产品融合的新趋势以及消费电子、元宇宙等产业内的新机遇，公司将全力以赴、积极应对，立足于公司的既有优势，积极投入研发并探索新兴产品技术方向，持续巩固核心竞争力，与行业头部客户长期战略合作，积极拓展新兴智能硬件及相关精密零组件业务，推动公司业务的持续、健康发展。 二、报告期内公司从事的主要业务 报告期内，公司致力于服务全球科技和消费电子行业领先客户，为客户提供精密零组件和智能硬件整机的垂直整合产品解决方案，以及相关设计研发和生产制造服务。 公司主营业务包括精密零组件业务、智能声学整机业务和智能硬件业务。其中，精密零组件业务聚焦于声学、光学、微电子、结构件等产品方向，主要产品包括微型扬声器/受话器、扬声器模组、触觉器件（马达）、无线充电器件、天线、VR/MR光学器件及模组、AR光学器件、微纳光学器件、3D结构光模组、AR光机模组、AR HUD模组、MEMS声学传感器、其他MEMS传感器、微系统模组、精密结构件等，上述产品广泛应用于智能手机、平板电脑、智能无线耳机、VR虚拟现实、MR混合现实、AR增强现实、AI智能眼镜、智能可穿戴、智能家居、汽车电子等终端产品中。智能声学整机业务聚焦于与声学、语音交互、人工智能等技术相关的产品方向，主要产品包括智能无线耳机、智能音箱等。智能硬件业务聚焦于与娱乐、健康、家居安防等相关的产品方向，主要产品包括VR虚拟现实产品、MR混合现实产品、AR增强现实产品、智能可穿戴产品、智能家用电子游戏机及配件、智能家居产品等。 公司在声学、光学、微电子、精密制造等领域内具有创新性竞争优势，在精密零组件领域内拥有丰富的自主知识产权，在智能声学整机和智能硬件领域内，公司主要通过“ODM”、“JDM”等模式同行业领先客户合作，积累了丰富的产品项目经验。报告期内，公司同全球科技和消费电子行业领先客户延续了长期良好的合作关系，产品解决方案和服务能力得到客户 认可，在微型扬声器、MEMS声学传感器、VR虚拟现实产品、MR混合现实产品、智能无