晶丰明源：上海晶丰明源半导体股份有限公司2024年年度报告

公司简称：晶丰明源 上海晶丰明源半导体股份有限公司2024年年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司上市时未盈利且尚未实现盈利 □是√否 三、重大风险提示 公司已在本报告中详细描述了可能存在的相关风险，敬请查阅本报告“第三节管理层讨论与分析”之“四、风险因素”中关于公司可能面临的各种风险及应对措施的相关描述。 四、公司全体董事出席董事会会议。 五、立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 六、公司负责人胡黎强、主管会计工作负责人徐雯及会计机构负责人（会计主管人员）徐雯声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 七、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经公司2025年3月10日召开的第三届董事会第二十二次会议审议，公司2024年度利润分配预案具体为：拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本扣减回购专用证券账户中的股份数后的股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币5元（含税）。根据截至本报告披露日公司总股本扣减回购专户中的股份数后的股本86,912,890股测算，预计派发现金红利总额为人民币43,456,445.00元（含税），实际派发金额将以实施2024年度权益分派股权登记日登记的股数为基础进行计算。 公司本年度不进行资本公积转增股本，不送红股。 上述方案尚需提交公司年度股东大会审议。 八、是否存在公司治理特殊安排等重要事项 □适用√不适用 九、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告所涉及公司未来发展计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请广大投资者注意投资风险。 十、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 十一、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否 十二、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否 十三、其他□适用√不适用 目录 第一节释义.....................................................................................................................................5第二节公司简介和主要财务指标.................................................................................................8第三节管理层讨论与分析...........................................................................................................14第四节公司治理...........................................................................................................................45第五节环境、社会责任和其他公司治理...................................................................................63第六节重要事项...........................................................................................................................69第七节股份变动及股东情况.....................................................................................................116第八节优先股相关情况.............................................................................................................125第九节债券相关情况.................................................................................................................126第十节财务报告.........................................................................................................................127 第一节释义 (一)释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司基本情况 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、公司股票/存托凭证简况 一、公司股票简况 二、公司存托凭证简况 □适用√不适用 五、其他相关资料 六、近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 (二)主要财务指标 注：2024年6月，公司因实施2023年年度权益分配，总股本由62,939,380股增加至87,826,470股。上表中的基本每股收益、稀释每股收益和扣除非经常性损益后的基本每股收益，根据调整后的股本进行列示。 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 √适用□不适用 1、报告期内，公司实现销售收入15.04亿元，较上年同比上升15.38%；实现归属于上市公司股东的净利润-0.33亿元；本期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-0.09亿元；本期经营活动产生的现金流量净额为2.86亿元。 2、报告期内，公司共产生股份支付费用0.43亿元，剔除股份支付影响，本报告期内实现归属于上市公司股东的净利润为0.09亿元；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为0.04亿元。 3、截至2024年12月31日，公司总资产21.47亿元，比上年同期末下降9.51%；归属于上市公司股东的净资产12.59亿元，比上年同期末下降8.82%。 4、上述主要会计数据及财务指标主要变动原因具体如下： 销售收入增加，毛利率同步提升，报告期内，AC/DC电源芯片收入相较于去年同比上升39.64%，目前已进入市场拓展阶段，公司第二增长曲线增幅明显；电机控制驱动芯片收入相较于去年同比上升95.67%，依托于电动出行等业务的快速发展，公司进一步增强在电机控制驱动芯片领域的技术及产品能力，实现高速增长。报告期内，公司产品综合毛利率37.12%，较上年同比上升11.45个百分点，主要系公司积极契合市场需求，产品结构及性能不断优化，同时通过工艺迭代、加强供应链管理等方式持续降本增效，使得整体毛利率较上年增长显著。 5、公司经营活动产生的现金流量净额持续向好，报告期内，公司产生经营性活动现金流量净额2.86亿元，主要系本报告期内，公司营业收入增加使得收到货款增幅明显，且通过抵扣供应商预付款及回收产能保证金等方式，加速前期预付款的消耗，另外报告期内公司享受增值税加计抵减政策，支付的税金降幅明显。 6、报告期内，公司研发费用为4.00亿元，相较于去年同比上升36.04%。主要系公司2023年存在未达到限制性股票激励计划业绩考核指标冲回股份支付费用的情况，剔除股份支付影响，报告期内研发费用较上年同期增加0.25亿元，主要因公司持续加大研发投入所致。 7、报告期内，实现归属于母公司所有者的净利润-0.33亿元，较上年同比减亏0.58亿元；实现归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润-0.09亿元，较上年同比减亏1.37亿元。主要系公司在毛利率上升的基础上，提升整体营运能力，资产减值损失较上年同比减少0.10亿元，同时受公司享有增值税加计抵减政策及取得的政府补助影响，报告期内产生其他收益0.45亿元,从而使得基本每股收益、稀释每股收益、扣除非经常性损益后的基本每股收益、加权平均净资产收益率、扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率同步上升。 七、境内外会计准则下会计数据差异 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (三)境内外会计准则差异的说明： □适用√不适用 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 注：其他符合非经常性损益定义的损益项目主要为：①报告期内归属于联营企业部分对应的非经常性损益120.73万元；②海南晶哲瑞份额转让形成的一次性确认股份支付-2,628.76万元以及因个人原因自愿放弃全部获授的限制性股票加速行权-241.91万元所致。 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十、非企业会计准则财务指标情况 □适用√不适用 十一、采用公允价值计量的项目 √适用□不适用 十二、因国家秘密、商业秘密等原因的信息暂缓、豁免情况说明 √适用□不适用公司对本报告中涉及核心技术人员薪酬的相关信息履行了豁免披露的程序。 第三节管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 2024年，公司在稳固LED照明驱动芯片这一基石业务的同时，积极拓展AC/DC电源芯片及电机控制驱动芯片业务，并推动高性能计算电源芯片进入规模量产阶段。通过优化产品结构、加强供应链管理、提升工艺技术等方式，公司整体营业收入持续增长，毛利率显著提升，经营数据有显著改善。 2024年度，公司实现销售收入15.04亿元，同比增长15.38%；实现归属于上市公司股东的净利润-0.33亿元，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-0.09亿元；剔除股份支付费用影响，报告期内公司实现归属于上市公司股东的净利润0.09亿元，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润0.04亿元。 为拓展产品布局、提升市场竞争力，公司正筹划通过发行股份、可转换公司债券及支付现金的方式收购易冲科技100%股权。交易完成后，晶丰明源与易冲科技将在产品端高度互补，在客户端共享资源、协同开拓市场，推动公司高质量发展。 (一)持续推进业务发展，优化营收结构 公司目前拥有四条产品线：LED照明驱动芯片、AC/DC电源芯片、电机控制驱动芯片及高性能计算电源芯片。2024年，公司持续优化产品结构，AC/DC电源芯片及电机控制驱动芯片销售收入占比显著提升；高性能计算电源芯片已进入规模量产阶段。具体经营业绩如下： 1、LED照明驱动芯片：产品结构优化，毛利率持续修复 2024年，LED照明驱动芯片业务实现销售收入8.69亿元，较上年同期下降7.82%，主要受通用LED产品竞争激烈、销量增长不及单价降幅的影响所致。公司通过扩大智能LED照明产品的市场布局，在可控硅调光业务及高性能灯具电源业务上保持领先地位，同时实现北美0-10V调光大功率照明产品、DALI调光业务的显著增长，通过供应链整合与工艺技术迭代，产品单位成本下降27.22%，产品结构优化和成本大幅下降，毛利率显著提升。 2、AC/DC电源芯片：产品持续创新，业务稳步增长 报告期内，AC/DC电源芯片产品销售收入2.73