解锁全球价值链中的上游优势

解锁全球价值链上游的效益 阿赫玛德·拜哈基，阮氏秋琴，陈宏凯，欧怡婷 关键信息 上游价值的不同行业。例如，在越南，纺织和计算机行业的优势使其成为经济中最上游的行业之一。 上游位置反映了行业或经济在供应链中的位置。如果生产者专注于生产中间产品，则他们更上游。如果他们的大部分产出直接流向最终用户，则他们上游程度较低（或更下游）。 • 分析亚太经济合作组织（APEC）成员国的贸易数据，揭示一些经济体出口相对上游产品，例如采矿产品。其他经济体报告较高的进口上游度，这表明其出口或生产更多下游导向。 • 参与全球生产网络为上游供应商和下游用户都带来了优势。在亚洲，无论是先进经济体还是新兴经济体，都已在全球价值链（GVCs）中向上游转移，这意味着它们现在为其他经济体提供中间投入。 探索上游和下游位置的利益和挑战，有助于深入了解企业战略。例如，上游企业可能面临较少的竞争，但必须优化资源效率。下游企业可接触多元化的客户群，但需应对供应不稳定和上游技术能力不足带来的约束。 上游关联度与下游传导强度密切相关。在国际贸易背景下，一个经济体用于出口的商品在其贸易伙伴作为中间品使用的部分比重越大，上游化程度越高。 政府政策在塑造价值链中上游和下游业务动态方面发挥着重要作用。特别是，政府政策可以聚焦于供应链中的杠杆点，即在复杂系统中，微小变化能导致重大影响的关键区域。 • 利用国内投入产出表的数据，我们探讨了亚太经合组织经济体中产业的上游性。一般来说，一个经济体的初级产业（如采矿业）上游性更强，而其服务业则属于上游性最弱的部分。 在某些情况下，一个经济体独特的经济结构有助于导致相对差异。 引言 在当今互联的世界中，全球价值链（GVCs）的动态正在迅速演变。技术的出现与运输成本的降低共同推动了向更加分散的供应链的转变，企业将特定的生产阶段外包给国际合作伙伴，以优化成本和效率。 参与全球生产网络为上游供应商和下游用户都带来了优势。在亚洲，无论是先进经济体还是新兴市场经济体，都已在全球价值链（GVCs）中向上游转移，这意味着它们现在为其他经济体提供中间投入（而不是加工来自更上游经济体的投入）。1生产向上游位置的过渡与GVC（全球价值链）增值中捕获的部分不断增加相关，尤其是在与增强的生产知识和能力相结合的情况下。2 可以被视为上游程度较低（或下游程度较高），如果它们的绝大部分产品直接销售给最终用户。3 一个更精确的定义将上中游地位解释为生产部门和最终消费用途之间的距离。4在一个上游程度更高的行业中，生产活动远离最终产品。一个例子就是为其他下游行业（们）进一步加工而生产的原材料行业。相比之下，上游程度较低的行业发展代表的是最终装配的最后几个阶段。例如包括劳动密集型制造过程。5 理解在上游或下游视角下企业定位，需要导航生产网络的复杂性。企业必须基于行业背景、资源和目标进行战略定位。 本政策简报旨在探讨亚太经合组织（APEC）成员国各产业上游化的程度，分析不同上游化水平可能带来的利益和挑战，并提供政策启示。 上游性是通过一个量表进行测量的，其中最低值为1，代表产品在未经任何中间加工的情况下直接消费的情况。理论上，如果产品在到达最终消费者之前经过了多个生产阶段，该指数的范围可以高达无穷大。以印度尼西亚为例，一个行业的上游性测量范围从最小的1（家庭作为雇主的经营活动）到最高的3.69（采矿支持服务活动）。6 下一节深入探讨了上游性的概念，并随后基于国内投入产出数据分析了几个亚太经合组织成员国的产业定位。简报将接着阐述位于上游和下游位置的一些利益和挑战。展望未来，政策制定者可以通过激励可持续实践、解决供应链韧性和促进合作伙伴关系来发挥关键作用。 矿业等行业或部门，主要生产原材料，使用较少的中间投入，但提供许多中间产出，被视为上游产业，并启动供应链。金属生产和加工业，严重依赖中间投入并产生大量中间产出，被视为相对的 定义与上游性的相关性和重要性 上游性反映了行业或生产者在供应链中的位置。直观地，如果一个经济体专注于中间产品的生产，那么它被认为更上游。相比之下，部门 各国应专注于其比较优势的领域，并享受规模和范围经济。13 上游，位于复杂供应链网络的中间位置。7 另一方面，建筑行业使用大量中间投入并主要生产最终产品。位于供应链的末端，它被认为上游活动较少。这一点在教育领域同样适用。8 然而，并非所有供应链都是相同的，处于全球价值链（GVC）顶端或非常末端的企业根据供应链的性质可能会获取最多的价值。在以生产者驱动的GVC中，领先企业位于上游，控制产品设计以及大部分组装。相比之下，在以买方驱动的GVC中，零售商和品牌商品营销者对生产过程拥有控制权，这可以完全外包。14 这些产业和部门之间存在相互联系。铁矿石采矿部门为金属生产和加工行业提供原材料。反过来，建筑行业利用金属生产和加工的产品，如钢梁，为建筑和桥梁的结构支撑提供支持。教育部门也依赖建筑行业来建设学校和图书馆，这对于提供其服务至关重要。 上游行业可能会出现更高的名义产出波动性，而上游出口特征更明显的经济体展现出更高的出口波动性。15一个以全球价值链（GVC）上游为主要产业的经济体，易受下游经济体引发的供需冲击的影响。16这是因为消费者需求的小幅波动会导致上游生产商订单数量的剧烈波动——即所谓的“牛鞭效应”。17 上游程度与向前联系强度密切相关。在国际贸易背景下，向前联系代表了经济体工业产出中被其贸易伙伴用作中间投入的部分。9相反，当一国为国内出口生产而进口中间投入品时，就会出现向后联系。10具有强大前向联系的经济体更有可能在上游全球价值链中。11并且被认为是关键经济体，鉴于其作为其他部门的供应商具有高度连通性，被视为适当的刺激经济的目标。12 2020年，新加坡出现了一个牛鞭效应的例子。在那年的3月和4月，鸡蛋常常在线上线下超市的货架上消失。这种稀缺性促使分销商增加他们的库存。然而，仅仅几个月后，在6月，分销商发现自己因为供应链漫长且复杂，不得不丢弃超过25万枚鸡蛋，原因是供过于求的情况。18 这个从短缺到过剩的剧烈转变，突显了供应链对中断的脆弱性。尽管蛋类短缺并非必然是由疫情引起的，但疫情的影响放大了其影响。 上游因素对增长贡献 总的来说，参与全球生产网络对中间品的上游供应商和外国投入品的后端用户都有益，因为它允许 在疫情期间，无法获得生产所需原材料的公司因供应链中断而导致业务活动放缓。常见的现象包括订单积压和交货延迟。 13区域 国际货币基金组织，《从全球价值链中获益》，收录于经济展望，亚洲及太平洋地区——稳定并超越其他地区（华盛顿，DC：国际货币基金组织，2015年），https://doi.org/10.5089/9781498339841.08614H.T. Banh, P. Wingender, 和 C.A. Gueye，\"全球价值链与生产力：来自爱沙尼亚的微观证据\"，工作论文 WP/20/117，国际货币基金组织，2020年。15M. Olabisi, 《输入-输出联系和产业波动性》经济学87, No. 347 (2020): 713–46, https://doi.org/10.1111/ecca.1232716K. Suganuma，《全球价值链中的上游性：制造业与服务业》，讨论论文2016-E-2，日本银行货币与经济研究所（IMES），东京，2016，https://www.imes.boj.or.jp/research/papers/english/16-E-02.pdf17王X和迪士尼S.M., “牛鞭效应：进展、趋势欧洲运筹学杂志并且方向，“2016年第3期第250号：691–701，https://doi.org/10.1016/j.ejor.2015.07.02218琼斯朗莱布拉斯（JLL），“太多的鸡蛋：供应链震荡源于COVID-19”，2020年7月10日，https://www.jll.com.sg/en/trends-and-insights/investor/too-many-eggs-covid-19-turns-focus-on-the-bullwhip-eff 另一方面，位于供应链更高位置的公司的受到外部供应冲击的可能性较小，允许其以正常速度维持生产。19 例如，它出口精炼石油产品和汽车车辆。21同时，其部门仍然高度依赖进口的原料和中间投入。22 在过去二十年里，发达经济体大多向下移动。与此同时，许多新兴经济体，包括中国，已向上游移动。20对于中国来说，向价值链上游移动意味着提升其生产能力，以减少对进口中间产品的依赖。然而，印度却通过关键产业的转变而向价值链下游移动，高科技产品主导其全球价值链出口。 亚太经合组织经济体上游地位 为了考察亚太经合组织经济体中行业的上游地位，我们采用了Antràs等人提出的方法。23我们从经合组织投入产出表（2021年版）中提取了数据，这些数据涵盖了总共45个行业。 图2. APEC经济体中最上游的行业（2018年） 2223R. Mazumdar and M. Khurana, “Global Value Chain Integration:提升印度的出口——《出口进口银行工作论文》第92号印度，孟买，2019年，https://www.eximbankindia.in/Assets/Dynamic/PDF/Publication-Resources/Research Papers/121file.pdf安特拉斯等，《衡量上游性》。 分析证实，亚太经合组织区域大多数最上游行业属于初级产业，例如采矿和提取活动（见图2；参见附录，表A1）。这一发现与以下观点相符：资本密集型行业，如涉及原材料加工的行业，往往位于最终需求或终端客户较远的位置。24确实，有观点认为，上游性（upstreamness）与制造业中的物质资本密集度呈正相关，与技能密集度呈负相关。25中国是原材料塑料薄膜和塑料盖的最大出口国，这解释了塑料行业与其他行业相比相对上游的价值。26 该行业的上游程度也取决于国内经济结构的性质。例如，在越南，纺织业是经济中最上游的行业，其次是橡胶和计算机产品。这是因为越南作为世界上最大的纺织品出口国之一，吸引了大量在上游行业，如纺织和染料，的工厂投资。27 在最少上中游部门的方面，2018年，大多数APEC经济体在公共行政和国防、强制社会安全、教育、人类健康和社会工作活动、艺术、娱乐和休闲、住宿和食品服务活动等其他部门非常下游。 AUS=澳大利亚; BD=文莱达鲁撒兰; CDA=加拿大; CHL=智利; PRC=中国; HKC=中国香港; INA=印度尼西亚; JPN=日本; ROK=韩国; MAS=马来西亚; MEX=墨西哥; NZ=新西兰; PE=秘鲁; PHL=菲律宾; RUS=俄罗斯; SGP=新加坡; CT=中国台湾; THA=泰国; US=美国; VN=越南 注意：数据涵盖20个亚太经合组织经济体。不包括“家庭作为雇主的活动；家庭为自身使用而进行的未区分的商品和服务生产活动”。有关所选亚太经合组织经济体上游性值的示例，请参阅附录，表A2。来源：作者根据经合组织投入产出表数据库（2021年）的计算。 光学设备行业。越南的地位可能反映了该经济作为电子产品全球价值链（GVCs）零部件和组件供应商的角色，国内电子行业是其主要的出口创收者。33 服务业；和建筑业（图3，另见附录，表A2）。 服务业出现在这里，因为它们通常比其他行业具有更少的 生产阶段，并且这些服务是直接提供给客户，并位于最终需求或最终客户附近。28同样，建筑行业通常具有地域性，且与国内最终需求非常接近。29 美国在计算机供应链中的位置更加下游。电子产品领域的领先跨国公司，如苹果公司，通常专注于市场营销、品牌建设、研究、设计和新产品开发。34大部分这些活动涉及无形资产，例如专利、商标、版权和品牌名称，这些资产能够产生价值。35因此，这些跨国公司的大量出口可能不会被官