Armlogi Holding：2025年年度报告

如果是一家新兴成长公司，请勾选此处以表示注册公司在根据《证券交易法》第13(a)条采用任何新的或修订的财务会计标准的延长过渡期方面已作出选择不予适用。 ☐ 1120241234521303031Form 10 - QArmlogi 控股公司截至 2024 年 12 月 31 日的季度Contents第一部分财务信息Item 1财务报表截至 2024 年 12 月 31 日 (未经审计) 和 6 月 30 日的简明合并资产负债表 ，简明合并经营报表和全面收益 (亏损)截至 2024 年 12 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日的三个月和六个月(未经审计)三、六股东权益变动表简明合并报表截至 2024 年 12 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日的月份(未经审计)截至 12 月 31 日止六个月的简明合并现金流量表 ，2024 年和 2023 年(未经审计)简明合并财务报表附注(未经审计)Item 2管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析Item 3关于市场风险的定量和定性披露Item 4控制和程序第二部分其他信息 ARMLOGI 控股公司。 第一部分 - 财务信息 流动资产现金5,118,8157,888,711应收账款和其他应收款净额31, 204, 112 25, 465, 044 其他流动资产1,905,4571,624,611预付费用879,768 1,129,435应收贷款3,812,2931,877,131流动资产总额42, 920, 445 37, 984, 932 非流动资产限制性现金2,259,9322,061,673应收长期贷款—2,908,636财产和设备净额11, 796, 130 11, 010, 407 无形资产 ， 净额75,05192,708使用权资产 - 经营租赁105,512,506 111,955,448 ARMLOGI HOLDING CORP. 缩减合并损益表和综合收益表（截至2024年12月31日及2023年12月31日的三个和六个报告期，单位：美元，除非另有说明） Armlogi 控股公司。冷凝合并财务报表附注 (未经审计) 1. 组织和主要活动 阿姆罗吉控股公司及其合并子公司（以下简称“公司”）是一家第三方物流提供商，主要在美国地区提供多模式运输和物流服务。 公司的主要运输服务涉及为其客户安排运输大型货物的托运，这些货物通常大于整合承运商（如FedEx和UPS）主要处理的小包裹。公司利用先进的信息技术系统安排和监控所有方面的物料流动活动。此外，公司还提供其他增值服务，包括仓储服务、材料管理与分拣服务以及海关代理服务，以补充其核心运输服务。 2. 重要会计政策摘要 陈述的基础 未审计的合并财务报表根据美国通用会计原则（GAAP）编制，适用于中期财务信息，并遵循证券交易委员会（SEC）的Form 10-Q表格和《17 CFR第210部分8》的规定。某些根据GAAP编制的财务报表中通常包括的信息或附注披露已被简化或省略，符合SEC有关中期财务报告的规定。因此，这些报表并未包含完整财务状况、经营成果或现金流量所需的所有信息和附注。未审计的合并财务报表应与我们截至2024年6月30日年度的Form 10-K表中包含的已审计合并财务报表一并阅读。 在公司管理层的意见中，未审计的截至2024年12月31日合并财务报表包括所有必要的调整，这些调整仅是常规且重复的性质，以公平反映公司的财务状况以及截至2024年12月31日六个月期间的经营成果和现金流量。截至2024年12月31日的三个和六个个月的经营结果未必能预示截至2025年6月30日的财政年度的业绩。 合并原则 未审计的 condensed 合并财务报表包括本公司及其子公司的财务报表。所有本公司与其子公司之间的交易和余额已在合并时相互抵消。 估计数的使用 根据美国通用会计原则（U.S. GAAP）编制财务报表及相关披露要求管理层对资产和负债的报告金额、以及截至财务报表日期的潜在资产和负债的披露和报告期内收入及费用的报告金额作出估计和假设。截至2024年12月31日和2023年12月31日三个和六个报告期间的未审计合并财务报表中没有关键性的会计估计影响。 Armlogi 控股公司。冷凝合并财务报表附注 (未经审计) 2. 重要会计政策摘要 (续) Cash 现金包括手头的零星现金和存放在银行的现金，这两种现金都非常流动性强，原始到期日均为三个月或更短，并且在提取或使用上没有限制。 限制性现金 受限现金代表了以东-west银行作为担保，用于公司某些租赁协议的三项备用信用证的限制现金。这些信用证的条款分别从2023年8月1日、2023年11月7日和2024年12月27日开始生效。信用证每年可续签直至终止。 公司的金融工具主要可能使公司面临显著的信用风险集中，主要包括现金、受限现金、应收账款、贷款应收账款及其他流动资产。截至2024年12月31日和2024年6月30日，公司几乎所有的现金和受限现金均存放在美国的EastWest Bank，管理层认为这些资金具有较高的信用质量。 应收账款和其他应收款 公司的应收账款在开具发票时记录，并代表第三方客户欠款金额。扣除预计的信用损失后的公司应收账款的账面价值代表其估计的净可变现价值。公司根据历史信息并调整当前条件和未来预期的经济表现，采用损失率方法评估应收账款和其他应收款项的预计信用损失。 财产和设备 固定资产和设备按成本记录，扣除累计折旧和减值后。固定资产和设备的折旧采用直线法计算，考虑了预计使用寿命和估计的残值。这些资产预计每年的折旧率一般如下： 维修和保养支出在发生时计入当期费用。处置损益是指净销售所得与相关资产账面价值之间的差额，并在未审计的合并利润表和综合收益表（净损失）中确认。 长期资产 长期资产（如不动产和设备）以及确定使用寿命的无形资产、使用权资产（包括经营租赁和融资租赁）在出现事件或情况变化时均需进行减值测试，以判断其账面价值是否可收回。如果需要对长期资产或资产组进行可能的减值测试，公司会比较该资产或资产组的预计未来现金流量（不考虑折现）与其账面价值。若长期资产或资产组的账面价值无法通过未折现现金流量回收，则确认相应的减值损失，直至其账面价值低于公允价值。长期资产的公允价值通过多种方法确定，例如应用概率加权的预期现值计算方法来估算未来现金流量，并采用市场参与者会使用的假设条件，或通过第三方独立评估师或估值专家进行评估。截至2024年12月31日的三个月及六个月期间和2023年同期，公司未记录任何长期资产减值损失。 无形资产包括软件和安全系统，采用直线法在五年至七年期间进行摊销。 ARMLOGI 控股公司。简明合并财务报表附注 (未经审计) 收入确认 公司提供一站式物流服务。公司的收入主要来自运输服务，包括货物安排服务。公司通过向直接承运商购买运输服务并将其重新销售给客户来获取其运输服务收入。 一般来说，每笔运输交易或服务订单都构成与客户的一项单独合同。一旦存在双方同意的交易价格的客户协议，即会产生一项履约义务。交易价格通常固定，并不取决于任何其他事件的发生与否。公司的运输交易安排将货物运至客户目的地。向客户提供运输服务，包括某些辅助服务（如装卸、货运保险和清关），代表一项单一的履约义务，因为这些承诺在合同背景下并不独立。这项履约义务是在一段时间内逐步满足的，在货物从起点运送到目的地期间，随着控制权的转移而确认收入。公司根据出发日期和交付日期来确定在途期间确认收入的时间段。在报告日确定的在途期间以及运输的完成比例将影响收入确认的时间。公司已确定，在运输期间确认收入提供了合理估计，因为它反映了公司在与客户的合同中履行义务的过程。合同负债的变化主要是由于客户订单的预付款时间不同，以及在报告期内确认为收入的预付款相互抵消所致。我们预计在十二个月内完成所有履约义务，并选择不对合同期限为一年或更短的合同中的剩余履约义务提供披露信息。 该公司还为其客户提供仓储服务。这些仓储服务合同包括两项履约义务：（i）库存管理和订单履行以及（ii）存储服务。公司对于库存管理和订单履行的履约义务在特定时间点满足，因为服务通常根据处理和处理的商品数量定价。客户在公司提供此类特定服务时即消费这些利益。这类服务的执行通常在不到一天的时间内完成。而对于存储服务的履约义务则在一段时间内逐步满足，因为存储服务基于一定期间，且客户在服务执行过程中同时接收并消费所提供的服务。交易价格基于与客户签订的合同中规定的考虑因素，并包含固定和可变考虑因素。通常，合同中的固定考虑因素部分代表了为满足履约义务而产生的设施和设备费用的补偿，并按直线法在合同期限内确认收入。可变考虑因素部分由每单位时间补偿成本和材料使用定价组成，并根据提供服务和使用的材料成本加上利润率确定，基于活动量水平进行确认。 其他服务主要包括单独作为一项单项履约义务销售的海关代理服务。公司在服务完成时确认此项履约义务的收入。代客户向海关代理缴纳并由客户承担的关税和税费不计入收入。 该公司在其运输服务中使用独立承包商和第三方承运人。公司评估谁控制运输服务以确定其履行义务是向客户转移服务还是安排由另一方提供服务。公司确定其作为运输服务履行义务的主要方，因为该公司控制着为指定服务定价、管理整个运输过程的所有方面，并承担交付和收取货物的风险。此类运输服务收入在未审计的 condensed 合并利润表和综合收益表（净损失）中按总额呈现。 Armlogi 控股公司。冷凝合并财务报表附注 (未经审计) 2. 重要会计政策摘要 (续) 收入确认(续) 按主要服务项目分列的公司收入汇总如下 ： 合同责任 合同负债代表从客户收到但尚未确认为收入的付款。这些合同负债在每个报告年度末按客户分别汇总，并以净额形式报告。我们将这些客户预付款分类为短期合同负债，因为我们预期将在正常的经营周期内（通常是一年）履行这些义务。截至2024年12月31日和2023年12月31日的前六个月，从期初合同负债转至收入的金额分别为245,716美元和423,932美元。 实用的权宜之计 公司选择不披露截至报告期末未满足的履约义务所分配的交易价格合计金额，因为公司与运输客户签订的合同预期有效期不超过一年。 对于合同中仓储服务的履约义务，收入是在公司有权向客户开具发票的金额中确认的，因为该金额直接对应于公司到目前为止已完成性能所创造的价值。 该公司还应用了允许将与运输服务相关的销售佣金在其发生时确认为费用的实用 Expedient，因为此类成本的摊销期间少于一年。这些费用包含在未审计的 condensed 合并利润表和综合收益表中。 Leases 公司会在租赁开始时确定一项安排是否为租赁。根据ASC 842的规定，租赁被分类为经营租赁或融资租赁。 Armlogi 控股公司。冷凝合并财务报表附注 (未经审计) 2. 重要会计政策摘要 (cont.) 租赁(续) i) 经营租赁 经营租赁在合并资产负债表中被确认为使用权资产（“ROU”资产）和租赁负债（在流动负债和非流动负债中），前提是初始租期超过12个月。对于初始租期为12个月或更短的租赁，公司将在租赁期内采用直线法确认这些租赁付款。 ROU资产代表在租赁期内使用底层资产的权利，而租赁负债则代表因租赁而产生的付款义务。经营租赁的ROU资产和负债在租赁开始日根据租赁付款的现值进行确认。由于公司大多数租赁合同中未提供隐含利率，管理层在确定租赁付款现值时使用了租赁开始日可获得的信息所确定的增量借款利率。当隐含利率可以明确确定时，管理层将使用该隐含利率。租赁付款的租赁费用按直线法在租赁期间内确认，并计入一般行政费用、销售成本和其他费用中。 ii) 融资租赁 融资租赁的使用权资产（ROU资产）包括在未审计的 condensed consolidated balance sheets 中的 ROU和当前租赁负债中，其他非流动租赁负债也