风机专家交流20241201

摘要 •2024年中国风电装机容量预计将超过115吉瓦，其中陆上风电超过100吉瓦，海上风电超过12吉瓦，主要受国家五年计划收官和首批大基地考核节点影响。•风电竞争力增强，主要原因是度电成本和造价趋近光伏，出力特性改善，以及近年来气象条件稳定。•风电成本持续下降，新疆部分地区度电成本已降至0.15元/千瓦时，沙特等地区更低，远低于光伏。大型基地项目造价约3,300-3,400元/千瓦，低于光伏。•风电整机价格上涨，陆上风电平均价格上涨至1,550元/千瓦，海上风电价格涨至4,000元左右，深远海开发受政策影响，进展缓慢。•海外市场对中国风电企业盈利能力带来积极影响，沙特、阿联酋等地区具有吸引力，但售后服务合同毛利率仅为10%-20%。•2024年大兆瓦风机零部件价格上涨，特别是大兆瓦主锻造主轴和叶片，但涨幅预计不超过15%。10兆瓦级陆上风电机组占比预计接近3%。•双馈风机市场份额有望提升至30%以上，但价格走势受招标规则影响，存在不确定性。海上风电项目仍以国外品牌为主，国内供应商占比有限。 Q&A 您对明年国内风电装机容量的预期如何？ 我们对明年的预期较为乐观。今年海上风电并不景气，陆上风电前10个月的装机量略低，但从11月开始，年度交通节奏加快。预计今年陆上风电保守估计在80吉瓦以上，海上风电并网量在8.5至9吉瓦之间，从吊装量来看应该在9.5至10吉瓦。整体来看，今年海陆风电总装机容量保守估计在90至95吉瓦之间。明年是五年计划的收官年，也是第一批大基地考核节点，我们预计陆上风电保守估计超过100吉瓦，海上风电保守估计为12吉瓦，乐观情况下可能超过15吉瓦。因此，总体来看，明年的海陆风电总装机容量应不低于115吉瓦。 为什么近年来光伏指标下降，而风电指标明显提高？ 风电作为保障外送的压舱石，在实现2030年碳中和目标中承担了重要任务。光伏由于弹性和分散性问题，很难纳入国家统一行为中。尽管光伏绝对量有所增长，但其占比却在下降，并且推进过程中出现了一些负面问题。而相比之下，风电竞争力逐渐增强，包括度电成本和造价趋近于光伏。此外，随着智能控制、调峰及 整个电网安全性控制技术的发展，风电竞争力逐渐增强，其出力特性也变得更加平缓可控，对下游负荷端更友好。 风电竞争力增强背后的原因是什么？ 主要有以下几点：首先是经济性问题，包括度电成本和造价都趋近于光伏；其次是出力特性的改善，通过智能控制、调峰以及储能技术的发展，使得原本昼夜差异较大的出力曲线变得更加平缓可控；最后是自然条件变化，这两年的气象条件使得全球范围内的气压流动更为稳定，从而使得西北和内蒙古草原及戈壁地带的日间与夜间的出力差异减小。这些因素共同作用，使得当前的风电竞争优势愈发明显。 风电竞争优势提升后，对未来市场有何影响？ 随着竞争优势提升，我们预计未来几年国内外市场对中国企业盈利能力将产生积极影响。例如，即便2026年国内陆上风资源减少，但海外市场需求强劲，一个企业出口1GW相当于国内销售2GW。因此，即使国内市场有所下滑，中国企业仍能通过拓展海外市场保持盈利能力。同时，大基地项目推进、属地化消纳以及市场化项目比例增加，也将进一步推动整体行业发展。 风电度电成本和造价水平如何变化？ 目前风电的度电成本在新疆部分地区已降至0.15元/千瓦时，而在沙特和阿联酋等国外地区，度电成本已接近0.06-0.08元/千瓦时，远低于光伏发电。即使在新疆，0.15元/千瓦时的度电成本也能与光伏竞争。这些地区的大型基地项目，如哈密、蒙西、酒泉等地，造价水平趋近于3,300-3,400元/千瓦。而最新科研数据显示，相较于光伏2元多的造价水平，风电的单位造价显著降低。此外，这些区域风电有效小时数普遍是光伏的2.5到3倍，因此风电度电成本低于光伏已成定局。 风机及其他设备在整体造价中的占比如何？ 在3,300-3,400元/千瓦的总造价中，风机占比约55%，基础施工及土建（包括升压站）占30%左右，其余15%为变压器及配套设备（如主变、送出线路、电缆等）。具体而言，目前主流7.5-8兆瓦级别风机单价约为1,000-1,200元/千瓦，而10兆瓦级别尚未大规模供货。 海外市场上哪些地区具有吸引力？ 沙特、阿联酋以及伊朗部分地区和北非埃及，这些地方的有效小时数高于新疆，并且施工难度较低。尽管当地风机价格和建安成本略高于国内，但由于地形平坦、施工条件优越，总体上仍具备竞争优势。此外，中亚一些国家虽然风况良好，但 因项目规模效应不足，总体造价略高于国内，但仍低于欧美澳市场。 国内陆上和海上风机价格变化趋势如何？ 最新招标数据显示，内陆300兆瓦以上项目平均价格为1,550元/千瓦，有个别项目达到1,900-2000元/千瓦。相较之前1,200元左右的价格有明显上涨。今年以来招标规模远超预期，包括陆上突破125吉瓦，全年的招标预计可达135吉瓦。海上方面，上半年价格3,200-3,500元之间，目前涨至4,000元左右。深远海开发涉及复杂审批流程，包括军事传道和外交因素，目前行业期待明确政策出台以推动发展。 对深远海开发有何预期？ 目前产业界对深远海开发持观望态度，等待明确政策出台以指导操作流程。深远海开发涉及更复杂的审批程序，包括军事传道、外交关系等，需要更高级别主管部门协调。目前行业一致呼声是希望看到一个明确且可操作性的政策框架，以便推动深远海资源利用。 对于海上风电项目的进展，尤其是深远海风电的发展，是否有明确的时间节点和预期？行业内对此持何种态度？ 目前对于深远海风电项目的进展，行业内并没有明确的时间节点。虽然2023年5月能源局副市长曾表示该项目已经开始征求意见，但至今一年三个月过去了，仍未见到正式发布的意见稿。业内对这种情况普遍感到失望和不确定性较高。 国内陆上风电资源是否存在不足的问题？未来装机情况如何？ 确实存在资源逐渐减少的问题。优质项目越来越少，因此前期规划设计难度也在增加。目前国内可开发资源还不到30%。尽管如此，从选址规划和技术提升角度来看，中国仍有60%-70%的潜力可以开发。 海外市场中，不同地区陆上风机价格差异如何？ 拉美地区是除欧美澳之外价格较高的区域，目前每千瓦大约在2,400-2,500元人民币之间。东南亚地区，如越南和菲律宾，价格略低一些，大约在2000-2,200元人民币之间。中亚地区由于运输成本高，每千瓦价格大约在2,300元左右。 海外市场中风机售后服务合同的定价及其利润情况如何？ 海外市场10年的长协服务费每千瓦为350-400元人民币，20年的长协服务费为600元人民币。这些合同中的主要成本来自人工，占比60%-70%。尽管海外人工 成本较高，但整体毛利润水平仅为10%-20%，略高于国内水平。 风机售后服务合同中的主要成本构成是什么？这些合同对企业盈利贡献如何？ 售后服务合同中的主要成本是人工，占比60%以上。在国内，这部分业务基本不盈利，而在海外，由于人工成本更高，这些合同能带来一定利润，但总体毛利率仅为10%-20%，具体因国家不同而有所差异。例如，中亚和东南亚略高，而欧美国家则更高一些。 长期协议的签订时间是从何时开始计算？质保期在不同地区的情况如何？ 长期协议的签订时间通常从正式交付后的第一年开始计算，即完成最终交接并过了质保期后正式移交。质保期在不同地区有所差异：亚非拉地区大约为两年，欧美澳加和南美基本上也是两年左右，通常不超过三年；中亚和中东国家的质保期一般为两到三年。然而，近年来由于市场需求变化，中亚地区逐渐延长至五六年的质保期，与国内趋同。这种较短的质保期使得欧美市场能够更快进入售后服务阶段，从而增加售后业务利润。 国内风电零部件价格上涨情况如何？哪些零部件涨价幅度可能更大？ 预计2024年，大兆瓦主锻造主轴的涨价压力会比较大。叶片也会出现分化，大兆瓦陆风九兆瓦以上的锻造主轴面临较大压力，而8兆瓦以下成熟锻造主轴由于产能快速出清和扩建，价格可能加速下降。海风叶片因碳纤维比例要求上升且原材料供应瓶颈，价格仍将坚挺，而100米以下多碳混合叶片因产能过剩，价格将逐步下滑。整体来看，大兆瓦产品涨价确定性较高，其中铸造主轴和叶片紧张程度较高，上涨幅度预计不超过15%。 2024年10兆瓦级陆上风电机组占比及其季度分布情况如何？ 预计2024年10兆瓦级陆上风电机组出货量将接近3%。具体节奏方面，下半年增速会更快，因为目前产能尚未完全打开，多数厂商仍处于小规模试生产阶段。此外，供应链也未完全跟上，因此样本量有限。 大兆瓦铸造主轴和锻件哪个更紧张？如果涨价，其幅度是多少？ 大兆瓦铸造主轴将出现紧张情况，而不是锻件。预计其涨价幅度不会超过15%，去年锁定在不上浮10%的基础上，今年已提升至15%，以确保供销稳定。 风电变流器、变压器特别是海风变压器明年的价格走势如何？ 风机侧变压器主要是相变类型，但双馈风机市场正在扩大，这种趋势使得集成式变压器需求增加。这些集成式变压器与传动链协同工作，使机舱更加轻量化和紧凑化，以避免腐蚀问题。因此，这类定制化产品价格上涨可能性较大。而传统箱式变压器则呈下降趋势。此外，大兆瓦陆上双馈机型也在采用这种集成式设计，但需与主机厂协同定制生产，因此短期内供货压力较大。 集成装置中是否包含变压器和变频器？这些装置通常由哪些公司负责集成？ 集成装置中包括变压、变频和变流器。一般来说，双馈异步电机使用的是变频器，而直驱和同步电机则使用相对复杂的变流装置。通常，这些集成工作由主机厂牵头进行整体布局和方案设计，然后具体实施可能会找阳光电源、禾望电气等公司进行联合开发和代工。 在海上风电项目中，国内供应商的情况如何？目前主要使用哪些品牌的产品？ 目前在海上风电项目中，主要还是以国外品牌为主，如西门子、ABB和施耐德等。尽管我们与特变有一些框架合作，并尝试使用他们的一些产品，但总体上仍处于小规模试验阶段，还未大规模应用。 集成式的塔上装置学名是什么？其供应商毛利率如何？ 这种集成式塔上装置学名为舱内电力电子设备。供应商毛利率因产品类型而异，但总体来看，对于风机箱式变压器这类产品，利润较低且竞争激烈，因此大厂如西门子、ABB等更倾向于做网侧的大型换流站设备或主变设备，而对35千伏级别的箱式变压器兴趣不大。 双馈风机在今年四季度的出货量及其毛利率情况如何？ 今年双馈风机整体出货量不会超过全年总量的20%。虽然前三季度出货量较少，但四季度将集中交付大量订单，尤其是新疆、内蒙古和甘肃地区。这些订单要求在年末前完成供货。相比半直驱和直驱风机，双馈风机毛利率略高2-3个百分点。 明年双馈风机的市场预期如何？价格走势是否会受招标规则改变影响？ 明年双馈风机有望占到30%以上市场份额，但具体情况还需看实际招标落地情况。目前西北地区和内蒙古地区价格虽有所平稳，但由于招标规则改变，仅去掉最低价中标行为并不能完全解决问题。如果投低价标现象普遍存在，将出现新的价格踩踏现象，因此明年的价格走势尚难以预判。