山河智能：2020年年度报告全文（更新后）

2020年年度报告 2021年03月 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人付向东、主管会计工作负责人熊道广及会计机构负责人(会计主管人员)唐欢声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以1,087,497,465为基数，向全体股东每10股派发现金红利1元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义...........................................................................................................................................................1第二节公司简介和主要财务指标.......................................................................................................................................................4第三节公司业务概要...........................................................................................................................................................................8第四节经营情况讨论与分析.............................................................................................................................................................14第五节重要事项.................................................................................................................................................................................28第六节股份变动及股东情况.............................................................................................................................................................38第七节优先股相关情况.....................................................................................................................................................................44第八节可转换公司债券相关情况.....................................................................................................................................................45第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况..............................................................................................................................46第十节公司治理.................................................................................................................................................................................53第十一节公司债券相关情况.............................................................................................................................................................59第十二节财务报告.............................................................................................................................................................................60第十三节备查文件目录...................................................................................................................................................................178 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、注册变更情况 五、其他有关资料 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是√否扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值□是√否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 □是√否 九、非经常性损益项目及金额 √适用□不适用 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □适用√不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第5号——上市公司从事工程机械相关业务》的披露要求。 公司秉承“做装备制造领域世界价值的创造者”的使命。聚焦赛道、创新引领，把握新基建战略发展机遇，做好内外双循环。锚定工程机械、航空装备与服务、特种装备三大业务领域，不断推出具有世界影响力的产品，为全球客户提供整体解决方案。公司现为国内地下工程装备龙头企业之一，位居全球工程机械制造企业50强、全球挖掘机企业20强、全球支线飞机租赁企业3强。 （一）公司所处行业特征 1.工程机械 工程机械作为第二产业的重要组成部分，是国民经济建设的重要产业之一，具有高技术壁垒、高资金需求的特点。工程机械行业成熟度高，与国家基础设施建设投资和社会固定资产投资紧密正相关，下游客户主要为基础建设、房地产建设、矿山采掘等行业，具备一定的周期性。当前行业竞争较为激烈，主要呈现以下特点： （1）行业市场集中度持续提升，龙头企业市场地位进一步巩固； （2）外资品牌市场份额逐步下降，国产品牌开始占据市场主导地位； （3）智能化、无人化、节能环保等成为行业未来发展方向。 2.航空装备与服务 山河智能航空装备与服务业务涵盖公共运输航空与通用航空两大市场。 公共运输航空是利用飞机作为运输工具进行客货运输的一种方式，主要是以旅客及货物运输为主。公共运输航空产业具有以下特点： （1）资金与技术密集型行业，进入壁垒较高。 （2）适合远程、快捷运输，客户群体以商务和旅游为主，具有较高的支付能力。 （3）行业具有一定的季节性，受节日、假期和学生寒暑假影响明显。 （4）行业上游飞机制造被誉为人类工业皇冠上的明珠，技术含量极高。 （5）行业下游机场运营对地方经济拉动作用大。 公共运输航空的核心产业为飞机制造，该领域国内企业与国际巨头差距明显，如能突破国外技术封锁，国内外市场空间巨大。与国际航空运输市场相比，我国公共运输航空规模占我国交通运输市场的比重较小，公共运输航空仍有较大的发展空间。 通用航空是指使用民用航空器从事公共航空运输以外的民用航空活动，包括从事工业、农业、林业、渔业和建筑业的作业飞行以及医疗卫生、抢险救灾、气象探测、海洋监测、科学实验、教育训练、文化体育等方面的飞行活动。与公共运输航空相比，通用航空具有作业范围广、作业空域低和作业时效性强等特点。通用航空核心产业包括通用航空器制造、通用航空运营以及基础设施与保障资源等三个方面的总和。通用航空是我国改革开放以来为数不多的没有与国民经济同步发展的产业，随着经济增长和产业升级，通用航空领域蕴含着巨大的商业机会。 3.特种装备 山河智能特种装备业务主要为非民用装备及应急救援装备，根据相关保密规定，豁免详细披露（下同）。 （二）公司经营模式 1.工程机械 报告期内，公司工程机械板块的主要业务、产品和经营模式未发生较大变化。公司集自主研发、生产、销售及服务于一体，向客户提供旋挖钻机、静力液压桩机、液压挖掘机、盾构机、起重机、矿用卡车、凿岩台车、高空作业平台等整机、零部件和增值服务。公司每年根据战略规划制订经营计划和预算目标，分月推进，按预算实施管理。每月根据市场变化和计划完成情况，及时调整公司产销存计划，尽最大可能满足市场和客户需求。 2.航空装备与服务 在公共运输航空市场，公司全资子公司加拿大AVMAX公司是一家为全球航空运营商提供全产业链服务的公司，其经营模式为回收二手飞机进行维修、改装或拆解零部件后再重新投放全球航空市场，其主营业务包括航线飞机的租赁与销售、维修与改装、零部件、航电、工程设计、自有机队飞行等。该公司自成立以来长期专注支线飞机市场，客户主要为北美、拉丁美洲、欧洲及非洲的航空公司，在被本公司并购后，AVMAX飞机机队规模快速扩张，在支线飞机租赁市场继续保持行业前列，同时在干线飞机、货机、客货机的租赁市场也已取得一定市场份额。 在通用航空领域，山河智能于2008年成立参股子公司湖南山河科技股份有限公司介入轻型运动飞机及专业级无人机的制造与销售。根据通航产业发展的趋势，公司又相继设立控股子公司湖南山河航空动力机械有限公司主攻活塞式重油航空发动机，在研产品可媲美奥地利ROTAX同类型发动机；设立控股子公司湖南山河通航有限公司主营体验飞行、观光飞行、商业飞行、运动类飞机私照培训、无人机驾