股指期货日报：股指地量走弱 短线有反弹机会

请务必阅读最后重要事项 第0页 u 股指地量走弱 短线有反弹机会 总结与操作建议： 除了中央经济工作会议着重强调的大农业相关板块表现抢眼，其余板块均弱势，尤其是上周反弹急先锋的创业板再度回落，对市场情绪产生了较大的冲击，两市量能再度萎缩。国债市场和大宗商品市场也均出现较大幅度下跌，不同市场之间的资金面和情绪面利空相互传导叠加。 工业品的顶部形态确认反映了宏观逻辑发生了一定的转变，市场对于后市PPI向CPI传导有较强预期，工业面的后续改善争议较大，但对于成本上涨向下游传导和未来稳增长优先于保汇率的预期使得农产品以及消费品获得一定的支撑。 期指成交均大幅萎缩，均创造了近两个月的低点。结合走势来看，沪深300和上证50触及60日均线支撑，中证500向下动能消耗殆尽。地量的成交或显示多空双方对于目前位置的认可，短线或有技术性反弹。但中期资金面利空的威胁仍然存在，基本面的争议仍在逐渐发酵，中期下行概率较大。 评级：震荡 股指期货日报 Stock Index Future Daily Report 作者： 宏观与金融组 相阳 CIIA 执业编号：F3009863 联系方式：010-68578169 / xiangyang@foundersc.com 成文时间：2020年11月9日星期一 更多精彩内容请关注方正中期官方微信 请务必阅读最后重要事项 第1页 1、 行情回顾 开盘价 最高价 最低价 收盘价 结算价 涨跌幅 涨跌幅(结) 振幅 成交量 持仓量 持仓量变化 沪深300 3342.34 3344.86 3325.00 3328.98 -0.51 0.59 8164067800 IF当月 3308.00 3313.60 3290.20 3299.00 3297.60 -0.51 -0.51 0.70 7423.00 27302 27302.00 IF次月 3290.00 3290.00 3273.40 3278.80 3277.60 -1.12 -1.12 0.50 95.00 95 -26698.00 IF当季 3269.20 3269.20 3247.60 3254.00 3254.80 -0.57 -0.57 0.66 720.00 9245 56.00 IF下季 3217.40 3220.80 3188.40 3194.20 3193.40 -0.75 -0.75 1.01 199.00 1498 3.00 开盘价 最高价 最低价 收盘价 结算价 涨跌幅 涨跌幅(结) 振幅 成交量 持仓量 持仓量变化 上证50 2299.71 2303.69 2288.30 2291.38 -0.47 0.67 2416229700 IH当月 2291.60 2293.80 2275.40 2281.40 2282.20 -0.70 -0.93 0.80 3879 16694 16694 IH次月 2282.20 2284.80 2269.40 2269.80 2272.40 -1.20 -1.09 0.67 73 72 -15967 IH当季 2284.60 2284.60 2259.20 2264.60 2265.00 -0.73 -0.71 1.12 475 5492 102 IH下季 2250.00 2258.20 2238.00 2240.00 2241.80 -0.81 -0.74 0.90 83 1243 37 开盘价 最高价 最低价 收盘价 结算价 涨跌幅 涨跌幅(结) 振幅 成交量 持仓量 持仓量变化 中证500 6319.86 6330.38 6297.37 6320.73 0.03 0.52 6257915800 IC当月 6204.00 6209.40 6153.20 6198.00 6196.40 -0.03 -1.83 0.89 6142 18963 18963 IC次月 6131.20 6131.20 6071.60 6114.00 6108.80 -1.39 -1.47 0.96 167 167 -18354 IC当季 6012.60 6024.40 5969.60 6010.20 6011.80 -0.07 -0.04 0.91 502 8123 -137 IC下季 5773.00 5779.60 5739.80 5765.20 5769.20 -0.25 -0.18 0.69 203 3827 45 请务必阅读最后重要事项 第2页 0.86230.65180.3196-0.1426-0.2723-0.6134-0.82540.2268-0.08020.1109-0.08610.02190.6230-0.77130.1169-0.35080.4242-0.6092-0.7274-0.1510-0.1595-0.8739-0.6098-0.0378-0.5273-0.5056-0.1968-0.2158农林牧渔采掘化工钢铁有色金属电子家用电器食品饮料纺织服装轻工制造医药生物公用事业交通运输房地产商业贸易休闲服务综合建筑材料建筑装饰电气设备国防军工计算机传媒通信银行非银金融汽车机械设备各行业涨跌表现 数据来源：Wind、方正中期研究院 2、 基差走势 -50.000.0050.00100.00150.00200.00IF基差走势近月远月当季下季 -20.000.0020.0040.0060.0080.00100.00IH基差走势近月远月当季下季 请务必阅读最后重要事项 第3页 -100.000.00100.00200.00300.00400.00500.00600.00IC基差走势近月远月当季下季 数据来源：Wind、方正中期研究院 3、 成交持仓情况 05000100001500020000250003000.00003100.00003200.00003300.00003400.00003500.0000IF成交IF总成交（右轴）沪深300 35000360003700038000390004000041000420003200.00003300.00003400.00003500.00003600.0000IF持仓IF总持仓沪深300 020004000600080001000012000140002200.00002250.00002300.00002350.00002400.00002450.00002500.0000IH成交IH总成交（右轴）上证50 20000210002200023000240002500026000270002200.00002250.00002300.00002350.00002400.00002450.00002500.0000IH持仓IH总持仓上证50 请务必阅读最后重要事项 第4页 050001000015000200006000.00006100.00006200.00006300.00006400.00006500.00006600.00006700.00006800.0000IC成交IC总成交（右轴）中证500 28000290003000031000320003300034000350006000.00006100.00006200.00006300.00006400.00006500.00006600.00006700.00006800.0000IC持仓IC总持仓中证500 数据来源：Wind、方正中期研究院 4、 成交持仓情况 0.00%20.00%40.00%60.00%80.00%100.00%120.00%140.00%0100,000200,000300,000400,000500,000600,000700,000800,000900,0001,000,000A50交投分析成交量持仓量投机 数据来源：Wind、方正中期研究院 请务必阅读最后重要事项 第5页 重要事项: 本报告中的信息均源于公开资料，仅作参考之用。方正中期研究院力求准确可靠，但对于信息的准确性及完备性不作任何保证，不管在何种情况下，本报告不构成个人投资建议，也没有考虑到个别客户特殊的投资目的、财务状况或需要，不能当作购买或出售报告中所提及的商品的依据。本报告未经方正中期研究院许可，不得转给其他人员，且任何引用、转载以及向第三方传播的行为均可能承担法律责任，方正中期期货有限公司不承担因根据本报告操作而导致的损失，敬请投资者注意可能存在的交易风险。本报告版权归方正中期所有。 行情预测说明： 涨：当周收盘价>上周收盘价； 跌：当周收盘价<上周收盘价； 震荡：（当周收盘价-上周收盘价）/上周收盘价的绝对值在0.5%以内； 联系方式： 方正中期期货研究院 地址：北京市朝阳区东三环北路38号院1号楼泰康金融大厦22层 电话：010-85881117 传真：010-64636998 方正金融，正在你身边。