华西股份：2024年半年度报告

2024年半年度报告 2024年8月 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人吴协恩、主管会计工作负责人李满良及会计机构负责人(会计主管人员)吴雅清声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本次半年报的董事会会议。 本报告涉及的未来计划等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 本报告中描述了公司可能面临的风险，敬请投资者阅读本报告第三节“管理层讨论与分析”中相应的内容。 公司经本次董事会审议通过的利润分配方案为：以未来实施利润分配方案时股权登记日的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.20元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义..................................................2第二节公司简介和主要财务指标................................................6第三节管理层讨论与分析......................................................9第四节公司治理.............................................................23第五节环境和社会责任........................................................25第六节重要事项.............................................................29第七节股份变动及股东情况....................................................36第八节优先股相关情况........................................................40第九节债券相关情况..........................................................41第十节财务报告.............................................................42 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计主管人员签名并盖章的财务报表。 （二）报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 （三）载有公司法定代表人签名并盖章的半年度报告。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司简介 二、联系人和联系方式 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期是否变化 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □适用不适用 公司披露半年度报告的证券交易所网站和媒体名称及网址，公司半年度报告备置地在报告期无变化，具体可参见2023年年报。 3、其他有关资料 其他有关资料在报告期是否变更情况□适用不适用 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 适用□不适用 单位：元 其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况： □适用不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务 （一）公司主要业务情况 公司主要从事涤纶化纤的研发、生产和销售，石化仓储物流服务。 1、涤纶化纤业务 公司化纤产品主要为涤纶短纤维，主要包括水刺专用涤纶短纤维、半消光涤纶短纤维、有光涤纶短纤维、荧光增白涤纶短纤维等。水刺专用涤纶短纤维主要应用于水刺、针刺等设备，最终产品被广泛应用到卫材、医疗和擦拭，汽车、过滤、皮革和工程基建等领域。半消光涤纶短纤维、有光涤纶短纤维、荧光增白涤纶短纤维等主要用于纺织行业，单独纺纱或与棉、粘胶纤维、麻、毛、维纶等混纺，所得纱线用于服饰纺织、家装面料等。 （1）采购模式 公司涤纶化纤业务所需大宗原材料主要为精对苯二甲酸（PTA）和乙二醇（MEG）。PTA供应商的选择范围相对较小，供应商相对稳定。公司对原材料的采购通常是和生产厂家直接协商，选择有竞争力的供应商建立长期稳定的合作关系。PTA主要以合同货和现货相结合的方式采购，MEG主要以现货方式采购。 （2）生产模式 化纤厂生产车间主要有7个，其中聚酯车间3个，纺丝车间4个。目前已形成年产各类涤纶短纤维40万吨的生产能力，生产设备工艺全套引进德国吉玛公司、德国纽玛格公司、日本东洋纺的生产装置及工艺流程。聚酯生产中心采用DCS集散型控制系统，使聚酯生产实现了由计算机控制的自动化生产。短丝生产中心采用了PCS集散型电脑控制，可生产各种规格纺织类、非织造类涤纶短纤维。 涤纶短纤维的生产流程如下：备料（PTA+MEG）→打浆→酯化→缩聚→熔体输送→熔体过滤器→纺丝→卷绕→横动→集束→牵伸→叠丝→蒸汽预热箱→卷曲→定型→切断机→检验（自检）→打包→成品检验→成品入库。 （3）销售模式 化纤厂的销售市场主要分为两大类，一类是针对传统纺织行业的客户市场，一类是针对非织造行业的客户市场。化纤厂的销售政策主要以市场为导向，同时兼顾出口政策的调整及汇率变化，适时调整销售策略，追求可持续效益。在两大类市场的基础上，结合现有市场客户群及潜在客户群进行市场细分，针对不同类别的客户采取不同的营销策略。化纤厂现有10条涤纶短纤维生产线，可以根据客户需求生产差异化产品。 化纤厂的销售模式主要分为现货销售和长期合作销售。现货销售是一单一结，长期合作销售是和稳定的客户以月初报价、按月均价结算销售。化纤厂以直销为主，直销客户占比80%-90%。 化纤厂销售部主要分为内销、外贸和后台三个业务团队。内销负责国内市场的销售，外贸负责国外市场的开拓和销售，后台负责产品订单接收和内勤管理。化纤厂注重销售人员的培养，销售队伍稳定。销售部每年会统计客户满意度并综合分析，提出相应的改进措施，以持续提高客户满意度。 涤纶短纤为郑州商品交易所挂牌上市品种，公司通过合理利用期货金融工具，对企业库存进行保值操作，灵活调节产品库存、盘活资金，对预防市场突发情况，稳定企业经营发挥了积极作用。 公司同时兼顾国内、国外市场，根据市场变化和消费导向适时调整销售策略，注重打造企业品牌，已连续多年获得“江苏省重点培育和发展的国际知名品牌”。 2、石化仓储业务 公司的石化仓储业务主要由全资子公司华西码头开展。华西码头位于苏、锡、常化工企业中心区，紧邻长江、连接京杭大运河，顺长江而上可直达长江中上游主要城市，地理位置优越，是长三角石化物流基地的重要国际港口口岸。华西码头仓储总容量达30万立方米，可接卸苯类、醇类、酸类等五十多种化工品。 公司石化物流仓储业务主要为客户提供液态化工品的码头装卸、仓储、驳运中转、管道运输等服务。客户将其采购的化工品存储在公司的储罐中，公司为其提供仓储物流服务并收取服务费。 （1）码头情况及罐区情况 ①码头情况 华西码头自有一座5万吨级液体化工品专用码头一座。码头配有2个2万吨级外轮泊位（兼靠5万吨级），外档可停靠1条5万吨级外轮，或者同时停靠2个2万吨级外轮作业，另外拥有2个3,000吨级内轮泊位和2个500吨级内轮泊位。 ②罐区情况 华西码头现有8个储罐区，共有储罐89个，其中保税区储罐有7个，总罐容30.48万立方米。报告期内，公司储罐数量和罐容未发生改变。储罐存储品种主要包括丙酮、苯乙烯、苯酚、甲苯、对二甲苯、油品等。 （2）业务流程 华西码头仓储业务分为装卸、仓储两部分，装卸业务指利用自有码头，为客户提供货物的装卸服务，收取装卸费；仓储业务指货物通过连接码头的专用管道输送至储罐，为客户提供货物仓储服务，收取仓储费。为使客户顺利办理通关手续，公司可为客户提供代办手续，同时收取一定的代理费。 （3）定价模式和结算方式 华西码头的定价模式：①向客户收取首期保底基本费用，该基本收费按照储存30天的标准计价；超过30天后的时间按日标准收取仓储费。②长期客户以年度为单位签订长期合同，每月收取固定仓储费用。华西码头根据对市场的敏锐把握，基于自身的行业优势地位，采取了对公司较为有利的定价模式。 华西码头按月计算应收客户仓储服务费，客户最迟必须在提货前支付完毕所有的费用。华西码头回款情况良好，账期较短，盈利质量较高，确保了公司的稳健经营。 （4）营销模式 建立多渠道的市场信息网络，全面了解重点区域市场和客户情况、竞争对手的信息，采取多种手段推介公司信息，提高公司知名度和影响力。 完善客户信息管理制度和售后服务，华西码头精耕市场，对客户群和市场进行了深入地细分。根据客户性质划分为不同销售类型，有的放矢地开发新客户。重视对老客户的维护工作，根据客户不同的需求，采取不同的销售策略和服务项目，以最大限度地满足客户需求。 建立和实施灵活的定价模式，本着长期合作，利益共享，共同承担风险的原则，进一步稳定老客户，不断开发新客户。 （二）所属行业的发展情况 2024年1-6月，国内涤纶短纤维行业虽扩能有限，但内需增量有限叠加出口不畅，3-4月涤纶短纤维行业去库存进程略慢，导致行业加工费持续在低位运行。上半年行业加工费均值816.63元/吨，环比下滑12.01%，同比下滑15.48%。直至6月初，受下游集中补库存等因素影响，涤纶短纤维现货流动性逐步收紧，行业加工费和基差逐步向上修复。 2024年下半年，涤纶短纤维供需结构或有望改善，保利润成为企业共识，行业现金流或逐渐修复。此外，下半年预计行业供应压力或整体减轻，随着国内经济环境的不断改善，涤纶短纤维行业效益有望增强。 （以上数据来源于隆众资讯涤纶短纤2024年中报告） （三）公司报告期主要经营情况 2024年半年度公司共实现营业收入155,474.13万元，较上年同期增加了16.56%；实现营业利润8,600.56万元，较上年同期增加了41.84%；实现归属于母公司股东的净利润7,937.47万元，较上年同期增加了78.86%；经营活动产生的现金流量净额为1,544.81万元，较上年同期增加了194.07%；每股收益0.09元，较上年同期增加了80%；实现加权平均净资产收益率1.54%，较上年同期增加了0.67个百分点。2024年半年度归属于母公司股东的净利润较上年同期增加的主要原因是：本期权益法核算的长期股权投资收益同比增加。 1、涤纶化纤业务 报告期内，国内涤纶短纤维市场表现不佳，行业加工费持续低迷，行业整体利润持续亏损。此外，由于出口依赖程度较高，地缘政治紧张和海运费上涨等进一步加剧了行业的困难。报告期内，公司通过积极调整库存，加强节能降耗等提升盈利能力，降低亏损。主要开展工作如下： （1）降本节支方面 公司利用春节期间开展了检修工作，对工艺空调风机、循环水泵电机、燃气炉、蒸汽控制系统等进行改造完善，