三钢闽光机构调研纪要

调研日期: 2024-05-13 福建三钢闽光股份有限公司成立于2001年12月26日,是福建省钢铁龙头企业,拥有三明本部、泉州闽光、罗源闽光等主要生产基地,具备年产钢能力1200万吨。公司主要生产“闽光”牌建筑用材、金属制品材、中厚板材、机械制造用圆钢、合金带钢、H型钢六大系列钢铁产品。公司“闽光”商标是福建省著名商标,2009年8月“闽光”牌螺纹钢、线材获得上海期货交易所批准,注册成为“上期所”钢材交割品牌。2022年,公司连续四年获得深交所信息披露工作考核A类评级,并在《财富》中国500强排行榜中位列220位。面对钢铁行业形势的严峻挑战,公司坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导,优化生产运营,加快产能置换,推进绿色化、数字化转型,保持稳顺发展。 1.公司超低排放改造工程最新进展情况是怎么样?预计还需投入多少资金?完成这个工程的时间?后续运行成本是多少? 答:根据国家和福建省的相关政策要求,结合公司产能置换项目实施进度,公司计划2024年内完成三明本部、罗源闽光的超低排放改造工作,2025年内完成泉州闽光的超低排放改造工作,并将根据环保设备实际运行状况,及时申报项目验收。2020-2023四个年度,公司在环保方面累计已投入建设改造资金42.86亿元。2024年,公司除结合产能置换实施超低排放配套项目改造外,还将继续实施炼钢厂二炼钢连铸除尘系统建设、烧结厂料场车间六个料棚安装智能抑尘设施、炼铁料场及煤场安装智能联动抑尘设施、炼钢厂精炼炉软吹烟尘治理、中板厂精轧机超低排放除尘系统,罗源闽光动力厂高炉煤气精脱硫改造等环保专项项目建设,当年安排的环保专项项目建设资金为5900万元(不含配套改造项目)。环保设施既有单独建设的运行系统,也有按照“三同时”要求与工艺装备结合建设的一体化设施。无论何种生产状态下,都必须以环保设施长期稳定、安全、达标排放运行为前提。环保运行成本难以单独拆分计算,公司目前是将环保运行成本包含在生产工序成本中,尚未列入单独的成本科目中。采用先进环保工艺,加大环保投入,做好超低排放改造是企业的社会责任所 在,也是企业生存发展的底线。环保运行成本的差异首先在于监管是否公平,是否统一执法标准,在此基础上,不同环保工艺技术路线选择会使运行成本有所差别。 2.产能置换项目中,那些还没有拆除的设备中或者工艺流程的残值还有多少?预计会造成多少资产减值。 答:在公司当前正在实施的产能置换项目中,新项目投产前需拆除并报废的主要工艺装备包括:三明本部5#高炉及其部分配套设施、泉州闽光1#、2#、3#高炉及2座转炉、罗源闽光1座转炉等。上述设施拆除并报废时将产生报废损失,具体金额以相应报废时点的资产财务账面净值及所回收残值价值综合计算,公司将根据财务会计准则及相关审批决策程序,履行相应的信息披露义务。 3.今年公司落实了股权激励方案,作为股东,我也投票支持,但是我并未看到管理层有做出有任何有效的措施,一季度又实现持续的亏损,作 为管理层,愧对股东,不知道后续有啥安排? 答:您好,公司计划采取的措施有以下三点:一、施行经营责任制考核。依托三钢智能运营系统,实行以成本和利润为考核中心的组织绩效考核评价体系,推进极致效率、极致成本、极致效益。铁前系统重点降成本,确保在2023年的基础上,吨铁成本再降60元/吨以上;钢后工序重点增效,着力推进品种结构的调整,确保吨材增效50元/吨以上,同时确保吨材成本再降10元/吨以上;原采公司要抢抓商机,确保原燃材料采购成本降低3亿元以上;设采公司着力压缩设备、辅材、备件采购资金,确保采购控额8.6亿元以内;销售公司重点抓好产品价格维护,力争在预算的基础上提高钢材售价20元/吨,实现增效2.5亿元。二、着力降低人工成本。开展劳务用工梳理优化,推进部分劳务用工回归,在2023年的基础上,2024年劳务费用上半年降低20%,下半年降低30%,力争吨钢人工成本三明本部280元/吨,泉州闽光、罗源闽光180元/吨以内。三、收紧各项费用开支。各部门、单位要着力压缩费用开支,争取政策优惠,力争节约非生产性开支、获得奖补和政策性减税降费7,000万元。谢谢! 4.公司24年-25年每年要投入60多亿进行改造,请问资金来源是怎么解决的? 答:您好,计划资金来源主要是银行项目贷款60%-70%,其余为自有资金。谢谢! 5.公司的H型钢毛利率为什么比螺纹线材还低?有什么降本增效的方法吗? 答:您好,主要是因为产能置换还未全部完成,目前工序产能不匹配;预计8月份炼钢项目完成投产后,铁、钢、材产能可以充分发挥,从铁到材的工序成本将会下降。谢谢! 6.鉴于公司近一年的业绩波动和市场竞争态势,三钢闽光对投资者的回报策略有何调整?公司未来几年的战略规划是什么? 答:您好,2024年,公司主要投资仍是产能置换项目建设、超低排放项目改造、产品结构升级改造、智能制造项目建设等方向,计划安排资金62.92亿元。“十四五”是公司实施大型化、现代化、绿化色、智能化及产品结构调整的重点期间和关键时间,公司正按照既定的战略方向逐步开展上述工作,目前大部分工程已完成或已进入冲刺阶段。通过上述项目建设,完成工艺装备和产品的升级换代,构建新的生产平衡和管控模式,形成新的成本竞争优势,争取重回行业盈利能力的前列。4月25日,公司董事会已审议了《2023年度利润分配预案》《未来三年(2024-2026年度)股东分红回报规划》。鉴于公司2023年度出现亏损,且公司重点项目建设仍需较大资金投入,2023年度不进行现金分红,也不进行资本公积金转增股本和其他形式的分配。公司《未来三年(2024-2026年度)股东分红回报规划》明确:在公司具备该年度或半年度实现的可供分配的净利润为正数等条件时,每年现金红利总额不少于当年实现的可供分配利润的20%。2016年度至2022年度,公司累计实现归属于上市公司股东的净利润238.52亿元,累计现金分红94.23亿元 ,以集中竞价方式回购金额1.52亿元,分红比例为40.14%(含回购金额)。2024年,公司将努力把握正确的发展方向,全力以赴抓好生产经营、转型升级项目和信息化系统建设等工作,力争实现扭亏为盈,积极回报投资者。谢谢! 7.公司在年报中提到的销售费用、管理费用和财务费用都有所上升,请问公司如何优化这些成本以提高盈利能力? 答:您好,公司2023年销售费用同比下降1.28%,管理费用同比下降0.88%,财务费用同比上升35.40%。2024年公司将结合生产经营实际情况,统筹资金调度,优化资产结构,拓展筹资渠道,不断降低融资成本;同时,合理安排资金使用,加快资金周转,提高资金使用效率,确保生产经营和基建技改的资金需要。谢谢! 8.根据现有情况本公司账目盈亏平衡预计何时得到改善? 答:您好,2024年公司将坚持立足福建及周边市场,做强做优钢铁业务,进一步挖掘内部潜力,坚持不懈地推进全流程降成本;坚持创新驱动,激活企业发展内生动力,促使公司向钢铁制造服务型企业转型。同时,公司将继续坚持走低成本差异化战略,通过精细化管理、技术创新和商业模式创新,发挥品牌优势,主导区域市场,努力把公司打造成为全行业最具竞争力的一流企业。谢谢! 9.公司的市值已经严重低于净资产,比同行的新钢股份也低了很多,请问有维护市值的措施吗? 答:您好,公司将努力做好生产经营工作,提高经营业绩水平,积极回报投资者。谢谢! 10.在股价严重低于净资产的情况下,回购股票是否能成为管理层的选项之一? 答:您好,公司已于2020年8月27日召开第七届董事会第六次会议,会议审议通过了《关于回购部分社会公众股份方案的议案》,回购的股份用于实施股权激励。截止2023年12月31日,公司累计回购股份22,500,011股,占公司总股本的0.9178%。公司以已回购的22,500,011股股票向325名激励对象授予限制性股票,限制性股票授予价格2.55元/股。目前,股权激励计划事项已履行必要的审批、决策程序,并完成了激励对象股票授予、登记上市工作。谢谢! 11.请问8月份炼钢项目完成后,从铁到材成本可以下降多少?我想知道这个产能置换,剩下哪些项目还没完成,大概还需要投入多少亿?还有分别预计完成时间? 答:您好,2024年公司施行经营责任制考核。依托三钢智能运营系统,实行以成本和利润为考核中心的组织绩效考核评价体系,推进极 致效率、极致成本、极致效益。铁前系统重点降成本,确保在2023年的基础上,吨铁成本再降60元/吨以上;钢后工序重点增效,着力推进品种结构的调整,确保吨材增效50元/吨以上,同时确保吨材成本再降10元/吨以上;原采公司要抢抓商机,确保原燃材料采购成本降低3亿元以上;设采公司着力压缩设备、辅材、备件采购资金,确保采购控额8.6亿元以内;销售公司重点抓好产品价格维护,力争在预算的基础上提高钢材售价20元/吨,实现增效2.5亿元。2024年,公司主要投资仍是产能置换项目建设、超低排放项目改造、产品结构升级改造、智能制造项目建设等方向,计划安排资金62.92亿元。具体详见公司4月26日披露的《福建三钢闽光股份有限公司第八届董事会第十五次会议决议公告》相关内容。谢谢! 12.关于研发费用,有多少比例是用于超低排放?近几年投入的几十亿科研经费到底培养了多少盈利的新产品或者降低了多少生产成本? 答:您好,环保设施既有单独建设的运行系统,也有按照“三同时”要求与工艺装备结合建设的一体化设施。无论何种生产状态下,都必须 以环保设施长期稳定、安全、达标排放运行为前提。环保运行成本难以单独拆分计算,公司目前是将环保运行成本包含在生产工序成本中,尚未列入单独的成本科目中。采用先进环保工艺,加大环保投入,做好超低排放改造是企业的社会责任所在,也是企业生存发展的底线。环保运行成本的差异首先在于监管是否公平,是否统一执法标准,在此基础上,不同环保工艺技术路线选择会使运行成本有所差别。谢谢! 13.吨钢用工成本三明本部今年才力争达到280元,同行业平均值已经低于190元,这样是否可以认为是管理不力?在浪费股东的真金白银? 答:吨钢用工成本与企业规模、企业性质、产品结构、工艺装备特点、所处地域工资水平等因素相关。三钢闽光是福建省属国有控股的钢铁行业上市公司,粗钢产能约1200万吨,主要产品包括建筑钢材、中厚板、优质圆钢、高线制品材、H型钢等,以长材为主,近年来正在实施以大型化、现代化、绿色化、智能化为主要方向的产能置换改造。2024年,公司将开展劳务用工梳理优化方面的工作,推进部分劳 务用工回归,在2023年的基础上,计划2024年劳务费用上半年降低20%,下半年降低30%,力争吨钢人工成本三明本部280元/吨,泉州闽光、罗源闽光180元/吨以内。 14.总经理,你好!作为股东,对于今年我们公司制定的吨钢人工成本三明本部达到280元,罗源,泉州达到180元以下。这个目标是属于钢铁行业的差等生中的差等生,是否可以理解为管理不力,机构,工人数量臃肿,因为我们是国有控股,是对国有资产的不负责? 答:您好,公司本部承担较多的社会责任,且公司职能管理部门和研发中心设在三明本部;而泉州闽光、罗源闽光人员相对较少,用工成本也较低;目前公司仍在进行产能置换,产量未达满负荷水平,导致吨钢人工成本上升。谢谢! 15.独立董事,你好,我想知道你任独立董事以来,对于公司持续亏损,你提供了什么价值?为公司的发展扭亏做了那些贡献?还是就是拿 着股东的钱,签了几个名?啥也没干? 答:您好,2023年度是公司多年盈利后的第一次亏损,并非持续亏损。独立董事的职责和义务主要包括维护公司整体利益、监督潜在重大利益冲突事项、参与董事会决策、提供专业建议、保护中小股东合法权益等,未参与上市公司具体经营管理事务,谢谢。 16.总经理,你好,我们做企业,就是要讲究效率,摆数据,讲收益。我们公司目前在同行业中属于哪个水平?我们可以从几个维度告诉我们,一个是吨钢盈利?吨钢综合能耗?每人每年钢产量?对于三钢的现状,是周期的因素还是管理制度的落后