宏观金融日报

股指期货 今日上证指数下跌1.91%收2957.85点，深证成指下跌2.4%，创业板指下跌2.51%。沪深两市主力资金净流出853.07亿元，成交金额1.3万亿元。北向资金净流入27.47亿元。从盘面来看，转基因和玉米等板块涨幅靠前，电子纸、数据安全、EDR概念、电子身份证、人脸识别、人工智能等板块跌幅靠前。全市超5000只股票下跌。 美元指数震荡上行，美债收益率有所反弹。离岸人民币位于7.20一线窄幅震荡。巴以冲突，俄乌冲突等等地缘问题引发原油、黄金等国际化资产价格波动，继而引发国际资本流动及通胀变化。 央行发布最新一年期和五年期贷款市场报价利率（LPR），其中一年期维持不变，五年期调降25bp,超出市场预期，有利于中长期融资及房地产市场恢复。随后多家银行开始降低存款利息。 国家统计局发布2023年经济数据，全年国内生产总值1260582亿元，按不变价格计算，比上年增长5.2%。12月CPI和PPI数据发布，受寒潮天气及节前消费需求增加等因素影响，CPI环比由降转涨，同比降幅收窄；扣除食品和能源价格的核心CPI同比上涨0.6%，涨幅保持稳定。受国际油价继续下行、部分工业品需求不足等因素影响，全国PPI环比下降，同比降幅收窄。 中央政治局召开会议，分析研究明年经济工作，提出明年要坚持稳中求进、以进促稳、先立后破，强化宏观政策逆周期和跨周期调节，继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策，并且要求积极的财政政策要适度加力、提质增效，稳健的货币政策要灵活适度、精准有效。 中国人民银行等八部门联合印发《关于强化金融支持举措助力民营经济发展壮大的通知》，从信贷投入、融资发债渠道支持、扩大外汇便利、提高服务水平等方面出台政策支持民营经济发展。 财政部向社会公开征求《全国社会保障基金境内投资管理办法（征求意见稿）》意见，在综合考虑风险收益特征的情况下，进一步提高了全国社保基金投资灵活度，有利于持续支持资本市场发展。 继续密切关注地缘风险、美联储等外生冲击；关注房地产等政策的效果。 国债期货 一．行情回顾 今日，2年期国债期货主力合约TS2406报收于101.556,跌幅0.03%，最高101.568，最低101.520，成交量30887手，持仓量56256手，日增仓1214手；5年期国债期货主力合约TF2406报收于103.115，涨幅0.11%，最高103.130，最低103.000，成交量36504手，持仓量10.4万手，日增仓585手；10年期国债期货主力合约T2406报收于104.030,涨幅0.17%，最高104.040，最低103.815，成交量53962手，持仓量16.7万手，日增仓3658手；30年期国债期货主力合约TL2406报收于106.91，涨幅0.29%，最高106.91，最低106.28，成交量32084手，持仓量50103手，日减仓173手。 跨月效应博弈央行公开市场操作，资金面均衡偏松，今日shibor多数下跌。隔夜shibor报1.7056%，下跌11.34个基点；7天shibor报1.8178%，下跌8.62个基点；14天shibor报2.0333%，下跌4.57个基点；1月shibor报2.1033%，下跌0.37个基点；3月shibor报2.1989%，下跌0.51个基点。资金面边际转松叠加股债跷跷板效应，今日期债全线收涨。 二．重要经济资讯 1.央行今日进行了3240亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.80%，与此前持平。因今日有490亿元7天期逆回购到期，实现净投放2750亿元。 免责声明/Declaration 本报告中的信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生变更。我们已力求报告内容的客观和公正，但文中的观点和建议仅供参考客户应审慎考量本身需求。我公司及其雇员对使用本报告及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。本报告版权归弘业期货所有，未经书面许可，任何机构和个人不得翻版、复制和发布；如引 用、刊发需注明出处为弘业期货，且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。 Copyright2008HollyFuturesCo.Corp. HollyDailyInformationismadeavailableasacomplimentaryservicebyHollyFuturesCo.NofurtherredistributionispermittedwithoutwrittenpermissionfromHollyFuturesCo.HollyDailyInformationisintendedtoprovidefactualinformation,butitsaccuracycannotbeguaranteed.Theviewsexpressed in any article are solely those of the respectiveindividualscited.