有色信息早报

铝： 1. South 32公布2024财年一季度（截至2023年9月30日的当季度）产量数据显示，期内公司氧化铝产量同比增长3%至1290千吨，前一财年同期为1257千吨。其中Worsley氧化铝厂贡献产量972千吨，主要是期内Worsley氧化铝厂完成计划的设备维修；巴西氧化铝厂贡献产量318千吨，主要是期内巴西氧化铝厂自港口设施临时中断中恢复。预计2024财年上述二家氧化铝厂氧化铝产量分别达到4000千吨、1400千吨。2024财年一季度，South 32原铝产量同比增长3%至288千吨，前一财年同期为279千吨，其中巴西铝厂贡献原铝产量24千吨；Hillside铝厂贡献产量180千吨；Mozal铝厂贡献产量84千吨。预计2024财年上述三家铝厂铝产量分别达到100、720、365千吨。 2.海关数据显示，9月，我国出口铝材43.3万吨，环比下降0.8%，同比下降7.7%。其中，铝板带出口21.9万吨，环比下降3.2%；铝挤压材出口10.3万吨，环比下降1.6%；铝箔出口10.8万吨，环比增长5.4%。1-9月，我国铝材累计出口392.9万吨，同比下降18.3%，降幅比1-8月收窄1.2个百分点。其中，铝板带、铝箔出口206.6万吨、99.0万吨，同比分别下降27.4%、12.8%；铝挤压材出口84.1万吨，同比增长5.5%。9月，我国铝合金车轮出口环比增长1.1%，同比增长9.3%，达到8.3万吨。美国、日本、墨西哥是主要进口国，三国合计占比66.8%。1-9月，我国累计出口铝合金车轮达到70.7万吨，同比增长5.2%。9月份，我国铝制品出口量达到25.2万吨，较上月下降2.1%，而同比增长12.9%。1-9月，累计出口铝制品210.1万吨，同比增长3.7%。 铜： 1、2023年第三季度，Teck综合铜产量为7.2万吨，环比增长11.8%，同比增长8%。Teck 2023年前三个季度铜产量为19.3万吨，同比减少5.9%。受8月下旬Valley矿坑局部岩土工程事件影响，2023年Teck的铜产量指导下调至32-36.5万吨。 2、Freeport McMoRan的印尼分公司正在建设Manyar冶炼厂，由于疫情面临延误，该冶炼厂预计将于2024年5月开始运营，但需要时间才能达到满负荷。如果Freeport Indonesia在其冶炼厂达到满负荷运营之前不被允许出口精矿，那么该公司将需要在2024年将Grasberg矿石产量减少40%。印尼政府将从今年6月起推迟实施一项禁令，允许自由港等公司完成冶炼厂建设，此后印尼将从2024年5月起停止铜精矿出口。Grasberg铜矿2023年第三季度产量为19.78万吨，同比增长14.73%。Manyar冶炼厂每年处理170万吨铜精矿，产出60万吨阴极铜。. 锌： 1、根据最新的海关数据显示，2023年9月精炼锌进口5.31万吨，环比增加2.38万吨，环比增加81.52%，同比增长1083.99%，1~9月累计进口25.74万吨，累计同比上涨339.13%，1~9月合计精炼锌出口0.53万吨，即2023年9月净进口5.29万吨。 2、根据最新海关数据显示，2023年9月进口锌精矿为43.2万（实物吨），环比0.92%，同比增加10.61%，累计2023年锌精矿进口量为353.2万吨（实物吨），累计同比增加22.78%。 3、据SMM统计，冷轧/镀锌方面，本周冷轧/镀锌检修影响量为0.0万吨，环比上周持平，下周冷轧/镀锌检修影响量为0.57万吨，环比本周增加0.57万吨。 镍： 1、10月20日，博利登（Boliden）发布2023年第三季度生产报告，镍产量14181金属吨，环比增加115.22%，同比增加35.51%；镍精矿产量2658金属吨，镍锍产量11523金属吨。其中，镍锍产量明显高于上一季度和去年同期，无计划检修、原材料镍品位较高以及生产工艺更加稳定等因素都起到了积极作用。 2、10月23日，镍生产商南32（South32）发布2023年第三季度生产报告，CerroMatoso项目镍铁产量0.83万金属吨，环比减少18.63%，同比减少13.54%。截至三季度为止，南32在2023年累计生产镍铁2.87万金属吨。由于工厂受到维护和第三方天然气供应临时减少的影响，CerroMatoso的项目镍铁产量在2023年三季度环比下降了18.63%至0.83万金属吨。2024财年（2023年7月至2024年6月）的指导产量保持不变，仍为4.05万金属吨，预计2023年剩余时间的工厂产能和镍品位将有所提高。三季度的销售额下降了18%，反映出产品供应量下降。市场行情与23财年基本保持不变，三季度南32镍铁产品市场价格对LME镍指数-33%（即67折）。 锡： 1.海关数据显示，截至2023年9月末，我国进口锡精矿实物量总计17.9万吨，同比上涨2.1%；折金属总量4.8万吨，同比下降4.0%。我国共进口精锡1.98万吨，同比上涨4.0%；出口精锡9175吨，同比上涨16.9%，净进口量10674吨。具体数据统计看，2023年9月我国进口精锡2924吨，环比上涨23.9%，同比上涨1.5%，其中来自印尼的进口锡锭2326吨，占进口总量79.6%；出口精锡726吨，环比下滑12.6%，同比下滑38%。10月，佤邦锡精矿出口仍将有进入，预计保持9月水平；内外锡价价差看依然具备进口套利空间，精锡进口仍将呈增长态势。 审核人：孙匡文 免责声明： 本报告由新湖期货股份有限公司（以下简称新湖期货，投资咨询业务许可证号32090000）提供，无意针对或打算违反任何地区、国家、城市或其他法律管辖区域内的法律法规。除非另有说明，所有本报告的版权属于新湖期货。未经新湖期货事先书面授权许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发布。如引用、刊发，须注明出处为新湖期货股份有限公司，且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。本报告的信息均来源于公开资料和/或调研资料，所载的全部内容及观点公正，但不保证其内容的准确性和完整性。投资者不应单纯依靠本报告而取代个人的独立判断。本报告所载内容反映的是新湖期货在最初发表本报告日期当日的判断，新湖期货可发出其他与本报告所载内容不一致或有不同结论的报告，但新湖期货没 有义务和责任去及时更新本报告涉及的内容并通知更新情况。新湖期货不对因投资者使用本报告而导致的损失负任何责任。新湖期货不需要采取任何行动以确保本报告涉及的内容适合于投资者，新湖期货建议投资者独自进行投资判断。本报告并不构成投资、法律、会计、税务建议或担保任何内容适合投资者，本报告不构成给予投资者投资咨询建议。