资产证券化市场周报：本周资产证券化市场回顾

固收收益 | 固定收益定期 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明 1 本周资产证券化市场回顾 证券研究报告 2022年10月23日 作者 孙彬彬 分析师 SAC执业证书编号：S1110516090003 sunbinbin@tfzq.com 近期报告 1 《固定收益：大会结束，关注什么？-策 略 专 题 （2022-10-22）》 2022-10-22 2 《固定收益：法本转债，信息技术外包服务提供商-申购建议：积极参与》 2022-10-20 3 《固定收益：固定收益-制药转债梳理——集采新常态下，把握结构性机会》 2022-10-20 资产证券化市场周报（2022-10-23） ⚫ 银行间市场 本周银行间市场7期资产支持票据公开发行，规模78.33亿元；1期资产支持证券公开发行，规模12.00亿元。 下周有3期银行间市场资产支持证券公开发行，公开发行规模152.69亿元。 本周银行间资产支持证券成交204笔，成交金额422.81亿元，基础资产类型包括住房抵押贷款(ABS)、优先有限合伙股份(ABS)、银行/互联网消费贷款(ABS)、信托受益权(ABS)、微小企业贷款(ABS) 、融资租赁债权(ABS)、企业应收账款(ABS)、基础设施收费(ABS)、供应链应付账款(ABS)、个人汽车贷款(ABS)、不良贷款(ABS)、 CMBS/CMBN(ABS)等。 ⚫ 交易所市场 本周深交所有3期资产支持证券挂牌，上交所有22期资产支持证券挂牌。本次挂牌转让产品基础资产包括CMBS/CMBN、保单质押贷款、保理融资、供应链应付账款、购房尾款、基础设施收费、类REITs、企业应收账款、融资租赁债权、微小企业贷款、一般小额贷款债权、银行/互联网消费贷款。 根据上交所和深交所公告，本周有5期资产支持专项计划通过深交所审核，6期项目通过上交所审核，通过审核的ABS拟发行金额为248亿元。 本周深交所企业资产支持证券成交金额35.56亿元，基础资产包括知识产权(ABS)、应收票据(ABS)、银行/互联网消费贷款(ABS)、一般小额贷款债权(ABS)、微小企业贷款(ABS)、融资租赁债权(ABS)、企业应收账款(ABS)、棚改/保障房(ABS)、类REITs(ABS)、供应链应付账款(ABS)、CMBS/CMBN(ABS)等。 风险提示：基础资产现金流风险，信用增级有效性风险。本报告仅为市场情况监控，不构成投资建议。 固定收益|固定收益定期 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明 2 内容目录 1. 银行间市场 ..................................................................................................................................... 3 1.1. 本周市场回顾 ................................................................................................................................... 3 1.2. 下周发行信息 ................................................................................................................................... 3 1.2.1. 发行计划 ................................................................................................................................ 3 1.2.2. 产品信息 ................................................................................................................................ 4 2. 银行间资产支持证券成交统计 ................................................................................................... 5 3. 交易所市场 ................................................................................................................................... 10 3.1. 交易所挂牌信息............................................................................................................................. 10 3.2. 项目进度信息 ................................................................................................................................. 11 3.3. 交易所资产支持证券成交统计 ................................................................................................. 12 图表目录 表1：本周银行间资产支持票据发行信息 .............................................................................................. 3 表2：本周银行间资产支持证券发行信息 .............................................................................................. 3 表3：下周银行间市场发行计划 ................................................................................................................. 4 表4：飞驰建普2022-2产品要素信息 ..................................................................................................... 4 表5：永动2022-3产品要素信息 .............................................................................................................. 4 表6：安逸花2022-4产品要素信息 ......................................................................................................... 5 表7：本周银行间资产支持证券成交统计 .............................................................................................. 5 表8：本周挂牌产品列表 ............................................................................................................................. 10 表9：本周通过交易所审核项目 ............................................................................................................... 12 表10：本周深圳交易所资产支持证券成交统计 ................................................................................. 12 固定收益|固定收益定期 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明 3 1. 银行间市场 1.1. 本周市场回顾 本周银行间市场7期资产支持票据公开发行，规模78.33亿元；1期资产支持证券公开发行，规模12.00亿元。 表1：本周银行间资产支持票据发行信息 债券代码 债券名称 发行日 证券类型 预计期限（年） 评级 利息类型 发行利率（%） 发行金额（万元） 厚度（%） 付息频率 082280825.IB 22凯盛集团2ABN002优先(科创票据) 2022-10-18 到期还本 - - 固定利率 2.15 49,500.00 100.00 - 082280820.IB 22南山开发ABN001优先 2022-10-18 到期还本 - AAA 固定利率 2.56 48,500.00 99.98 - 082280821.IB 22南山开发ABN001次 2022-10-18 到期还本 - - 固定利率 - 10.00 0.02 - zc22101903.IB 22利融天语ABN003优先 2022-10-21 到期还本 - AAA 固定利率 - 32,700.00 - - zc22101904.IB 22利融天语ABN003次 2022-10-21 到期还本 - - 固定利率 - 100.00 - - 082280826.IB 22悦汇ABN003优先 2022-10-20 到期还本 - AAA 固定利率 2.60 135,800.00 99.99 - 082280827.IB 22悦汇ABN003次 2022-10-20 到期还本 - - 固定利率 - 10.00 0.01 - 082280823.IB 22速利银丰ABN002优先 2022-10-18 过手摊还 1.85 AAA 固定利率 2.27 400,000.00 84.50 12 082280824.IB 22速利银丰ABN002次 2022-10-18 过手摊还 1.94 - 固定利率 - 73,371.69 15.50 12 082280822.IB 22晋建3号ABN003优先 2022-10-17 到期还本 - AAA 固定利率 2.75 23,500.00 100.00 - 082280828.IB 22华兴2号ABN001优先 2022-10-19 到期还本 - AA+ 固定利率 2.65 19,800.00 99.95 - 082280829.IB 22华兴2号ABN001次 2022-10-19 到期还本 1.86 - 固定利率 -- 10.00 0.05 - 资料来源：Wind，天风证券研究所 表2：本周银行间资产支持证券发行信息 债券代码 债券名称 基础资产 发行日 预计期限（年） 评级 发行利率（%） 发行金额（万元） 厚度（%） 付息频率 2289286.IB 22吉时代4优先_bc 个人汽车贷款 2022-10-18 1.60 AAA 1.86 105,000.00 87.50 12