iResearch艾瑞鲁大师中国两轮电动车行业日皮书2022.4 iResearch Inc. iResearch摘要艾瑞造车销量占比23.4%，2022年大量城市《新国标》过渡期结束，两轮电动车换购又将市场现状：2021年中国两轮电动车器计销量达成4100万辆，锂离子电池两轮电动目迎来一轮小高峰；此外，在节能减排、碳达峰、绿色出行等政策指引及产业链上下游发展助推下，两轮电动车市场依旧拥有较大的增长潜力，产品及品牌特征证：传统品牌主要覆盖中低价格段性能车型，新势力品牌主要发力中高价段智能车型。在轻量化、锂电化、智能化趋势下，传统品牌以提升品牌价值为主要战路，发力高端智能锂电车，新势力品牌主要以抢占市场份额为主，扩张渠道，未来两轮电动车的品牌的竞争新局面或将以围绕中、高价格段的智能车型展开。用户洞察：2021年用户研究发现，用户对“智能化”的关注度明显上升，智能化成为用户继电池续航、动力性能后的一大重要购车考虑因素。九号、小牛等是高价车主的主要对比品牌。此外，传统品牌形象同质，集中在专业、服务好、口碑好等方面；九号、小牛品牌形象主要表现在智能化水平高、档次高、创新等方面，更能满足当前用户“个性化”购车需求，发展趋势：在高质量发展的时代背量驱动及消费升级需求推动下，两轮电动车产品向高品质、智能化、个性化发展。电池续航、性能进一步提升，车型设计更加符合Y细分用户骑行场景需要；智能化技术应用水平提升，使用体验升级。在智能化发展趋势下，两轮电动车的市场竞争将逐渐导向产品智能化竞争以及基于智能两轮电动车的服务生态的竞争。C2022.4 iResearch Incwwwiresearch.com.cn2 iResearch艾i中国两轮电动车市场与产业现状中国两轮电动车产品与品牌特征2两轮电动车用户洞察3两轮电动车发展趋势 iResearch《新国标》政策执行现状艾瑞多地过渡期已至，2022将成新车换购小高峰2022年是《新国标》政策实施的第三年，多城市过渡期临时牌照失效或即将失效，两轮电动车迎来新一轮换购利好小高峰。2018年1月16日工信部发布（电动自行车安全技术规范》（GB17761-2018）要求自2019年4月15起强制实施，对2019年4月15日前购买不符合《新国标》的两轮电动车实行3-5年过渡期管理，其中，北京、上海、天津，及广东省、浙江省江苏省、福建省、广西省、江西省等多地明确规定，过渡期内未上牌或过渡期满后登记为临时牌的两轮电动车禁止上路行驶。同时，在民情需要、有序清退原则下，小部分城市采取了过渡期延长或限制骑行区域的方式对超标车进行管理，在此种情形下，该城市的换购增长可能不明显。2022年部分过渡期截止的城市城市过渡期限 过渡期起 过渡期止政策政策及内容天津市延长1年2022.05.08《天津市公安局关于延期实行超标二轮电延长过津期1年（自2021年5月9日至2022年5月8日）可动自行车禁行规定的通告》上路行驶，期满后禁止上路行驶深圳市延长1年2022.08.01（深圳市电动自行车管理规定（试行）》2021年8月1日前已备案的超标电动车有效期统一至2022年8月1日浙江省延长1年2022.12.31《浙江省电动自行车管理条例》备案非标电动自行车自2023年1月1日起不得上道路行驶郑州市延长2年2023.12.31《关于延长黄牌电动自行车过渡期的通告(征求意见稿)》黄牌电动自行车过渡期延长至2023年12月31日中山市3年2019.04.15 2022.04.15《关于加强电动自行车管理的通告》过渡期结束后，建标车辆仍上路行驶的依法进行查处梅州市3年2019.04.15 2022.04.15（梅州市公安局关于实施电动自行车注册登记的通告过渡期后，违标电动自行车上路行驶依规处理益阳市3年2019.06.06 2022.06.15《益阳市公安局关于超标规电动车过渡期管理办法》过津期满后所有超标违规车不得上道路行驶陕西省3年2019.07.012022.06.30《关于加强陕西省电动自行车管理的通告》过渡期满，临时号牌作度，不得再上路行驶荆州市3年过渡期临时号牌有效期3年，期满后禁止上道路行驶重庆市3年2019.10.15 2022.10.14《关于加强电动自行车管理的通告》过渡期满后仍上路通行的将严格依法处罚山东省3年2019.11.20 2022.12.21《关于加强电动自行车交通安全管理的实施意见》过渡期满后，不得上道路行驶来源：各地政用网站，艾瑞咨调自主研究及给制，C2022.4 iResearch Inc.wwwiresearch.ccm.cn4 iResearch《新国标》政策影响分析艾优化产品核心参数，多层面推动行业高质量发展2018年发布的《新国标》明确了两轮电动车的划分依据，并对两轮电动车的核心参数进行了设置与限定，此外，从整车安全、机械安全、电气安全等方面进行了修改与优化，增加了对防火阻燃、无线电骚扰特性、防篡改方面的要求，其影响力主要表现在：1）产品层面：新国标指标要求有效的提升电动车的安全性能，2）企业层面：《新国标》对产品性能的要求提高了企业研发水平，促使企业同上发展，势质企业被迫淘汰。3）消费层面：新国标为居民选购两轮电动车提供了指导解免买到伪务产品。4）社会层面：通过交管部门对车辆进行登记管理，进一步明确与维护两轮电动车在公共交通系统中的责任与权益，有助于城市出行交通生态管理。《新国标》政策内容及影响内容及要求政策影响导向结果产品管理认证生产层面市场发展电动自行车由工业产品生产许企业生产合规性提升，杜绝企业超标生产先借品牌、研发、生产、资金可证暨理转为CCC认证管理从源头杜绝不合规、安全性低的产品产生等优劳获得更大市场份额电动轻便擎托车和电动摩托车需要具备电序生产资质消费层面腰部品牌在竞争中坚守保持或快速调整战略差异化竟争获得上升机会防息改要求对非法拆解、改装和维修充电器、锂离子电池等行为形成了有利管控尾端品牌在供应链与生产线改革、研发强制技术标准为消费者选车、购车提供了依据，为消费技术提升中艰难求生或被清出设定了产品核心参数：最高车速，者用车安全提供了保障发技术、市场营销手段等获得以创新性的品牌定位、产品研整车重量、电动机功率、电池电创新品牌压、外形尺寸、防火阻燃等关键社会层面市场认可，抢占一席指标；一人一车一证一码实现了车辆从生产，使完曹了整车安全、机械安全、电用、退出（回收）的全方位、全流程管理产品发展气安全、防火阻燃、防幕改等技术标准体系明确了电动自行车在公共交通系统中的权责利益产品向更安全、更高品质、个性化发展来源：艾瑞咨询自主研究及给制，C2022.4 iResearch Inc.wwwiresearch.com.cn5 iResearch两轮电动车市场销量艾2021年中国两轮电动车销售4100万辆2021年中国两轮电动车累计销量达4100万辆，同比下降了13.9%，受部分地区《新国标》过渡期推行节奏减缓等因素影响，两轮电动车销量增幅不及预期。在节能减排、碳达峰等政策要求，庞大的人口与多样化绿色出行需求，及时配送与共享电单车增长促进等因素影响下，两轮电动车市场依旧日拥有较大的增长潜力。2012-2022年中国两轮电动车销量及预测29.3%14.3%4.3%5.6%9.8%+-4.4%-7.6%-1.3%-2.9%4760%6'450034503600344031803220368041003140305020122013201420152016201720182019202020212022e销量（万辆）+增速(%)来源：专家访读，艾瑞咨调自主研究及给制C2022.4 iResearch Inc.wwwiresearch.com.cn6 iResearch两轮电动车市场锂电渗透率艾锂电两轮电动车销量占比持续提升，行业锂电化道阻且长2021年，我国锂电两轮电动车销量完成达960万辆，锂电销量占比23.4%。在《新国标》政策、消费者需求升级、产品技术提升、绿色出行环保要求等因素促进下，锂电两轮电动车产品销量占比得到快速提升，但在我国3.2亿保有量且70%至80%为铅酸车的基础上，以及锂电池成本、锂电安全技术研发门槛高于铅酸电池等行业前提下，我国的两轮电动车锂电化过程依然道阻且长。2016-2022年中国两轮锂电车销量占比及预测27.3%23.4%20.6%12.7%14.7%7.5%5.4%2016201720182019202020212022e■锂电车占比（%）来源：艾瑞咨询自主研究及给制，C2022.4 iResearch Inc.wwiresearch.com.cn iResearch两轮电动车车型销售与价格情况艾瑞豪华车型销售份额回涨，长期有望量价齐升从车型销售情况看，《新国标》后简易款车型的销量增长更快，车型占比扩大，主要原因有简易款基本不受上牌困扰、车型价位更低，用户决策成本更低，更能满足用户在新政策下达后边观望边过渡的消费需求，在《新国标》执行的第三年消费者的政策观望情绪减退，加之先行城市的示范作用，消费者重心回归对外观、性能、骑行舒适度等本质的需要，符合新国标》的豪华款车型销量增长提速，市场份额回升并有望持续获得高增长。在产品价格方面，《新国标》加剧品牌市场份额竞争战，各大品牌为夺得更高市场份额扩大产品营销力度，提高促销车型占比等，致使产品均价有所下滑。从长期来看，在《新国标》的提质与清出影响下，两轮电动车有望带来量价齐升。车型销量增长示意图部分品牌低价格段产品销量变化情况政策发布后，观望情绪主导了以可上牌、低价格优先雅迪型产品均价较2019年的简易款、豪华款产品均价分别下根据雅迪公司财报数据，雅迪2020年筒易款、豪华款车的消费，简易款车型销量首先起势降了9%和8%左右根据爱玛2021年上市招股书，爱玛2020年1099元以下爱玛简易款电动自行车销量占比达49.6%，金额占比达36.6%，两项数据在2019年的占比仅为8.8%和6.5%根据/小牛公司财报数据，2500元-3500元价格段车型G0小牛F0、C0销量在2020年的销量12.0万辆，占总销量的换购情绪稳定后，消费者对外观、性能、载重等需求15.6%，2021年GO，F0，C0的销量实现29.6万辆，占因素的考虑权重回升，豪华款车型销量增长明显总销量的22.3%，低价格股车型车销量占比扩大产品均价呈下降表现来源：专家动读，艾项咨游自主研究及给制来源：公司财报，专家动读，艾璃咨淘自主研究及绘制。C2022.4 iResearch Inc.www.iresearch.com.cnC2022.4 iResearch Incwww.iresearch.com.cn8 iResearch两轮电动车销售渠道情况艾线上销售增长迅速，线下销售仍是根基在新冠疫情的影响下，两轮电动车线上销量呈现爆发式增长，品牌加速线上渠道布局。总体来看，两轮电动车线上营销与销售仍处于发展的起步阶段，线下渠道仍是品牌发展的根基。两轮电动车线上营销与销售发展缓慢的主要原因有：1）年龄较大的消费者群体更习惯于线下门店消费；2）大件商品物流运输终端网络覆盖有限，且需要上门组装服务，物流成本与服务成本较高；3）线上消费售后维修、退换货不方便；4）《新国标》后两轮电动车部分车型上牌呈现“一地一策”的现状，给消费者线上购车增加了难度。两轮电动车线上交易占比两轮电动车线上、线下销售渠道优势对比优势劣势2020年10%可以联动媒体、社交平台、短视频平台等进行全域营销等渠道服务能力弱，不足以满足消线上形成导流+销售的营销闭环费者购车前看车、对比等需求可以建立品牌用户资产售后服务不方便2021年13%是品牌实力、产品、价值、服只能进行小范围营销，消费者覆线下务的裁体，消费者信任度高盖、参与度有限售前、售后服务方便营销方式、技术手段落后，转化力无法保证来源：专家访读，艾增咨调自主研究及给制。C2022.4 iResearch Inc.wwwiresearch.com.cn9 iResearch两轮电动车产业发展现状艾瑞产业上游促进产品提质，产业下游促进两