认识作者让-马克·奥拉尼耶首席执行官 – 欧洲克里斯蒂默曼斯高级董事总经理，铅 - 供应链和运营迈克尔·布鲁克纳高级董事总经理 - 欧洲增长与战略主管Jean-Marc Olagnier 是埃森哲欧洲的首席执行官，负责欧洲所有行业和服务的管理监督。他还是埃森哲全球管理委员会的成员。在 2020 年 3 月被任命为现职之前，Jean-Marc 自 2011 年起担任埃森哲资源集团的集团首席执行官，服务于能源、公用事业、化学品、林业产品、金属和采矿业。2006 年至 2011 年间，Jean-Marc 担任埃森哲资源集团在欧洲、非洲、中东和拉丁美洲的董事总经理。在担任此职务之前，他是埃森哲在法国和比荷卢国家的常务董事。Kris Timmermans 领导埃森哲的供应链和运营部门，并且是公司全球管理委员会的成员，他还代表首席财务官/企业价值以及客户和渠道部门。Kris 为供应链设定了明确的使命：帮助客户重新构想他们的供应网络，使其更具相关性、弹性以及对社会和环境负责。他指导一个多学科团队利用数据和技术的变革力量来推动以客户为中心的商业模式。Kris 在该行业拥有 27 年的经验，是向数字驱动的“智能”供应链发展的先驱。自 1994 年加入埃森哲以来，他为多个行业的客户领导供应链和企业范围的转型，包括消费品、汽车、化学品、制药、工业设备和生命科学。Michael 领导欧洲的增长与战略，监督埃森哲战略的各个方面，包括制定和实施战略和投资，包括几项重大收购。他还在埃森哲全球领导委员会和欧洲管理委员会任职。Michael 在埃森哲工作超过 22 年，担任过许多重要职务，包括健康与生命科学主管、战略与管理咨询主管、产品行业区域损益表以及埃森哲数字业务的全球增长与战略主管。2 内容中断：干扰源风险：风险价值和预计复苏再造：如何为永久不确定的新时代重塑供应链3 由于大流行，公司已经在与供应链中断作斗争-€112.7十亿-0.9国内生产总值请参阅方法部分。2021.1 欧元区供应链中断造成的经济损失4 乌克兰战争加剧了这些挑战有几个因素正在加剧对供应的冲击：•能源价格和通货膨胀•原材料短缺和物流故障•人才短缺根据战争的持续时间和严重程度，2022-2023 年间欧元区供应链中断的成本可能达到：2420 亿欧元（占 GDP 的 2%）在持续的战争情景中，或持久战情景中的 9200 亿欧元（占 GDP 的 7.7%）。2请参考方法论部分。5 中断：供应链冲击和中断的累积6 供应链冲击物流故障•运输瓶颈加剧了投入短缺，导致成本飙升。•中国港口的持续封锁和乌克兰的战争进一步加剧了这一问题。•由于港口关闭，乌克兰90%的小麦出口已停止。乌克兰占全球小麦出口的近 10%。小麦价格创下历史新高，2022 年第一季度比上一季度上涨 30%。 3能源安全•鉴于经济复苏，能源市场在战前就已经供不应求。•乌克兰战争导致石油和天然气价格进一步飙升：布伦特原油价格可能在 2022.6 年达到每桶 115 美元的峰值•供应商正在关闭一些业务，因为能源成本太高，这造成了另一波输入供应冲击。物资供应不足•需求回升和最初的预防性囤积导致通货膨胀和供应链不堪重负。•关键矿物和食品供应商的集中正在加剧挑战。•例如，俄罗斯是钯、铂和钻石的最大供应商之一，4 而乌克兰是氖气、农产品和金属矿石的重要供应商。 5人才市场紧张•劳动力和技能短缺困扰着大多数行业。•战争在交通等目标技能领域造成了进一步的紧张。•全球 14.5% 的海员劳动力来自俄罗斯和乌克兰。 77 物流故障港口、船舶和集装箱对贸易至关重要。大约 90% 的贸易货物通过海运运输。 8大流行扰乱了物流网络，战争使一切变得复杂。结果？•海运中的更多定价和可用性问题•更大的港口拥堵•更长的空中交通路线和中转时间•公路和铁路运输延误 8费率上涨和严重的港口拥堵由于运往俄罗斯的集装箱滞留在欧洲和中国上海港的封锁，全球港口拥堵仍接近 2022 年 4 月的峰值水平，导致延误和到达可靠性低。9集装箱短缺和港口严重拥堵导致运费上涨近10倍与 2020 年 6 月相比。10班轮订购了超过 500 艘新的集装箱船，但它们要到 2023 年或 2024.11 才能上线 物资供应不足通讯.公司越来越担心缺乏中间投入和关键部件。这些的供应是集中：在最依赖外国的产品中，欧盟进口价值的一半以上（52%）来自中国。 12•自然，供应短缺会对汽车等行业产生巨大影响。•在德国，由于缺乏初级产品投入，2022 年前四个月的汽车产量与 2019 年相比下降了 32%。 13 9材料短缺是一个日益严重的问题Z 分数43210-1-22010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022行业建造资源：牛津经济学院/哈弗分析笔记：z 分数是一种数值度量，用于描述一个值与一组值的平均值的关系。我们计算 z 分数以表明所报告的短缺按历史标准上升的程度。 人才市场紧张.最复杂、最持久的供应链破坏者是人才挑战。•世界需要的技能以及人口统计和员工期望正在发生变化。这些巨大转变的综合影响将持续存在。•为了应对紧张的劳动力市场，雇主将需要继续考虑提高工资和改善工作条件，以吸引和留住工人。 10不断变化的工作世界-7.2m预计到 2035.14 年德国的工人1 比 4英国工人正在计划换工作。 15425,000欧洲重型货车司机短缺。 1662%的供应链领导者表示，他们的员工在公司所需的新技能方面没有取得足够的进步。 17 .能源安全由于世界和欧洲经济仍然严重依赖石油和天然气，能源安全难以保护。到 2022.18 年，石油和天然气合计占能源供应总量的近 50%我们如何减少依赖？提高工业和建筑效率，改用绿色电力和低碳运输燃料。几个对比：•2000 万辆电动汽车 (EV) 和 200,000 辆使用可再生柴油的重型卡车相结合，可以替代相当于 1.5 亿桶以上的石油需求。 19•将 15% 的欧洲航空改用可持续航空燃料 (SAF) 可以减少石油需求，这与 ca. 1000 万辆电动汽车用于道路运输。20 11减少对石油能源依赖的潜在行动避免石油和天然气需求（百万桶石油当量 (Mmboe)/年）2000万乘客电动汽车¹90油气体200,000 辆卡车可再生柴油或绿色 H226415% 的欧洲航空可持续航空燃料/合成燃料342 5% 在工业效率欧洲 美国109 5% 在建筑效率欧洲 美国164欧洲 5%燃气发电至可再生能源46030%的欧洲炼油厂需求从灰色到绿氢 542笔记：1 假设一辆汽车每年使用 720 升汽油，6 升/100 公里和 12,000 公里/年。 2 假设一辆 40 吨卡车使用 33.1 升/100 公里行驶 150.000 公里/年。3基于欧洲 2021 年航空燃料需求4假设燃气基荷发电厂被灵活的风能/太阳能/电池储能组合所取代，能够提供类似于基荷发电的稳定供应。5假设今天生产 1 公斤 SMR 制氢气需要 0.03 桶当量天然气 资料来源：埃森哲研究分析，基于欧盟统计局和 IEA 风险：风险价值和预计复苏12 战争影响已经受到疫情影响的经济增长、通货膨胀和消费者信心等主要市场力量将进一步受到战争演变的影响。因此，我们考虑了许多可能出现的情况，这些情况会产生不同程度的经济影响。不幸的是，受控影响情景已经过去。持续的影响是当前的基线。三种可能的情况1.受控影响•作为谈判休战的一部分，制裁不会升级，甚至可能会缩减，从而缓解供应中断。•商品价格回到战前水平。•消费者和企业信心增强；公司和个人回归战前的投资计划和支出。2.持续影响•关键商品的供应中断将持续到 2022 年。一些国家继续面临石油和天然气禁运。•商品供应冲击导致短期价格上涨。•消费者减少了一些非必需品，而企业则专注于提高运营效率。3.长期影响•广泛的俄罗斯石油和天然气禁运导致严重的结构性供应中断。•到 2023 年，大宗商品价格仍处于高位且波动较大。•持续的价格上涨降低了消费者的购买力，导致消费者和企业信心显着下降以及增长放缓。13 市场力量：经济增长欧元区的贸易关系使其容易受到经济放缓的影响按情景预测的欧元区 GDP 增长（同比变化百分比）经济预测者目前的观点是，战争将导致增长大幅减速。 21在“持续”情景下，牛津经济研究院预测欧元区将避免衰退，但相对于 1 月战前 3.9% 的预测，欧元区 2022 年的国内生产总值 (GDP) 将下降 1.1 个百分点。 2243,532,521,51受控影响情景持续影响情景长期影响情景战前预测0,5020222023资料来源：根据牛津经济研究院世界经济展望对三种受控影响情景（截至 2022 年 4 月 25 日的上行）、持续（截至 2022 年 4 月 25 日的基线数据）和长期（下行，2022 年 4 月 25 日）情景的映射 14% GDP 同比实际增长 % CPI 同比增长市场力量：通货膨胀预计欧元区通胀将上升按情景预测的欧元区通胀（同比变化百分比）通胀压力可能导致至9潜在的工资上涨压力一些国家的通货膨胀和8行业。7在目前的情况下，牛津6经济学预测通胀将上升 5.9 个百分点20225和 1.2 个百分点在42023.233受控影响情景持续影响情景长期影响情景战前预测21020222023资料来源：基于牛津经济研究院《世界经济展望》对三种受控影响情景的映射（截至 2022 年 4 月 25 日上行）、持续（截至 2022 年 4 月 25 日的基线数据）和长期（下行，2022 年 4 月 25 日） 15 通胀影响因行业而异欧洲选定行业的成本结构（投入的百分比）受通货膨胀影响最大的行业是材料投入、能源和劳动力占总成本结构很大一部分的行业。以化工行业为例，材料成本主要与石油成本挂钩。同样，高科技和工业部门（不包括物流/货运）依赖能源密集型材料投入。 24关键问题：是否有可能将增加的成本转嫁给客户？材料输入14%行业平均*汽车78%航空航天与国防：75%消费品和服务：72%材料输入= 材料投入（占中间投入总量）的百分比。材料投入包括所有原材料和加工品。能量输入8%行业平均*实用程序**：51%交通/货运：11%化学品：10%能量输入= 能源投入（占中间投入总量）的百分比。其中包括煤炭和褐煤、原油和天然气、焦炭和精炼石油产品以及电力、天然气、蒸汽和空调。劳动力投入59%行业平均*公共服务：77%健康：75%软件和平台：67%劳动力投入= 增加值中工资的百分比。* 19 个行业（航空航天与国防、汽车/移动、银行、资本市场、化工、通信与媒体、消费品与服务、能源、健康、高科技、工业、保险、生命科学、自然资源、公共部门）的加权平均值、零售、软件和平台、旅游、公用事业）。** 公用事业包括电力、天然气和蒸汽（不包括水和废物管理） 来源：埃森哲对经合组织投入产出表的研究分析。 16 公共服务健康供应链是欧洲经济的神经中枢行业面临供应链中断的风险各不相同欧洲工业与供需网络相关的附加值（附加值最终需求份额）90%取决于30%欧洲总价值70%工业的生命科学化学品汽车/移动自然资源高科技航空航天与国防活力增加依赖于运作良好的跨境供应链，无论是作为输入来源还是作为生产目的地。 2550%30%银行业保险资本...其他服务零售旅行其他制造业 消费品和服务我们发现制造业尤其容易受到供应链冲击的影响，在高科技等行业（例如，最终增加值的 80% 来自10%-10%0%20%软件和平台通讯和媒体40%60%80%100%导入值边界，而 75% 的最终需求实际国内生产总值增长（来自世界其他地区投入的欧洲最终需求增加值份额）产品来自非国内市场）、汽车和航空航天.26高 – 高于 1.2% **笔记：中等——介于 0.6% 和 1.2% 之间低 - 低于 0.6%气泡大小表示 2022 年对 GDP 的权重，颜色表示牛津经济研究院基线情景下