韦尔股份（603501）是CIS（互补金属氧化物半导体）龙头，近年来在车载CIS和手机CIS领域取得了显著的进展。公司预计2021年车载CIS实现营业收入约23亿元，较2020年增长约85%，手机CIS进军高端品牌。预计公司2021-2023年实现营业收入分别为241.60/314.75/399.19亿元，同比增长21.87%/30.27%/26.83%，实现归母净利润分别为46.70/61.69/78.56亿元，同比增长72.56%/32.12%/27.34%。当前股价对应PE为42.03/31.81/24.98。公司具备投资价值，维持“买入”评级。
