在线零售税的经济影响英国在线零售税的经济影响亚马逊英国 2020 年 11 月的独立报告 在线零售税的经济影响关于牛津经济学Oxford Economics 成立于 1981 年，是一家与牛津大学商学院合作的商业企业，旨在为向海外扩张的英国公司和金融机构提供经济预测和建模。从那时起，我们已成为世界上最重要的独立全球咨询公司之一，为 200 多个国家/地区提供报告、预测和分析工具，250个行业，7000个城市和地区。我们一流的全球经济和行业模型以及分析工具赋予我们无与伦比的预测外部市场趋势的能力并评估其经济、社会和商业影响。牛津经济研究院总部位于英国牛津，在纽约、伦敦、法兰克福和新加坡设有区域中心，在贝尔法斯特、波士顿、开普敦、芝加哥、迪拜、都柏林、香港、洛杉矶、墨尔本、墨西哥设有办事处市、米兰、巴黎、费城、斯德哥尔摩、悉尼、东京和多伦多。我们拥有 400 名全职员工，其中包括 250 多名专业经济学家、行业专家和商业编辑——最大的宏观经济学家和思想领导专家团队之一。我们的全球团队在从计量经济学建模、情景框架和经济影响分析到市场调查、案例研究、专家小组和网络分析的全方位研究技术和思想领导能力方面都非常熟练。牛津经济研究院是企业、金融和政府决策者和思想领袖的重要顾问。我们的全球客户群现在包括 1,500 多个国际组织，包括领先的跨国公司和金融机构；主要的政府机构和行业协会；以及顶尖大学、咨询公司和智囊团。2020 年 11 月表格和图表中显示的所有数据均为牛津经济研究院自己的数据，除非另有说明和在脚注中引用，版权所有 © Oxford Economics Ltd.本报告为 Amazon UK 的机密信息，未经其事先书面许可不得发布或分发。此处提供的建模和结果基于第三方提供的信息，牛津经济研究院在本着诚意制作其报告和预测时依赖于这些信息。这些数据的任何后续修订或更新都将影响显示的评估和预测。如需进一步讨论该报告，请联系：亨利·沃辛顿: hworthington@oxfordeconomics.com牛津经济学4 Millbank, London SW1P 3JA, UK 电话：44 203 910 8000 在线零售税的经济影响目录1.介绍 42.我们如何评估在线零售税的影响 52.1分析框架 52.2政策假设 62.32022年预测情况 63.在线零售税的经济影响 93.1在线销售下降 93.2消费者福利和供应商利润的损失...............................................................................93.3“收入等价”替代方案...............................................................................................124.在线零售税的分配和环境影响 134.1家庭收入十分位数对消费者福利的影响 134.2对老年人和残疾人的影响 154.3业务规模的影响 164.4福利和边际损失的区域分布 174.5指示性就业损失 194.6环境影响 215.根据税收政策原则进行评估 236.结论和主要发现 25附录 1：建模方法和方法 27附录 2：敏感性分析 37 在线零售税的经济影响1执行摘要背景背景和研究动机2020 年 7 月 27 日，英国财政部 (HMT) 宣布就商业利率审查问题征集证据。1本文件中包含对替代税基的考虑，这些税基可以为财政部增加收入，以弥补商业税率改革可能造成的任何不足。指定的两个选项是业主应缴纳的资本价值税和在线销售税 (OST)。该文件邀请企业对 OST 的前景做出回应。在此背景下，亚马逊已委托牛津经济研究院对在英国引入此类税收的经济影响进行独立的定量评估。除了对公司、消费者和政府收入的总体影响之外，我们还评估了 OST 的潜在环境、分配和区域后果。假设征集文件没有对任何 OST 的结构提供任何指导，只是说它将对英国客户的在线销售征税，并侧重于“与通过实体场所进行的销售直接竞争的销售”。2 出于本研究的目的，我们对 OST 的规模和范围做出了以下假设。该税将按 2% 的统一从价税率征收。该税将适用于所有零售（不包括汽车和燃料）以及一系列 B2C 服务：外卖、旅行和住宿。该税于 2022 年引入，在此期间社会疏远政策不再适用。这里呈现的建模结果自然取决于这些假设。围绕这些假设的敏感性分析的详细结果可在本文件的附录 2 中找到。本报告中使用的关键术语本报告中的经济分析衡量对消费者的影响福利损失。对于消费者而言，购买的福利是衡量消费者愿意为商品或服务支付的最高金额与实际支付的价格之间的差额。对线上销售平台、上游业务（统称“供应商”）的衡量标准是他们的利润，就本分析而言，它是商品或服务收到的价格以及提供它的成本。1HMT，“商业利率审查：征询证据”（政府报告，2020 年 7 月）。2同上，第 32 页 在线零售税的经济影响2无谓损失，或净福利损失，是政府收入的增加与对消费者和供应商的不利影响之和之间的差额。2% OST 的经济后果我们发现 OST 的引入会引起大约16 亿英镑的政府收入。税收负担将在消费者、在线销售平台和上游企业之间分配。我们的分析表明，大部分税收负担很可能由消费者承担，他们在福利方面可能会损失约 13 亿英镑，而供应商可能会损失超过 5 亿英镑。图 1. 2022 年引入 2% OST 的影响百万英镑 2,0001,8001,6001,4001,2001,0008006004002000供应商保证金减少 506消费者福利损失 1,270净福利损失（无谓损失）206政府税收1,570 福利/利润损失 政府收益/无谓损失资料来源：牛津经济研究院总体而言，政府收入的增加不足以弥补消费者福利和供应商利润的综合损失。互联网OST 造成的低效率估计约为 2 亿英镑（即收入的 13%）。分布和环境影响OST 对收入最低十分之一的家庭的打击最为严重。我们的指示性模型表明 OST 的分布影响没有明确的模式。然而，我们的分析确实表明，收入最低的十分之一家庭每磅可支配收入的福利下降幅度最大。OST 还将对越来越依赖网上购物购买必需品的老年人和残疾人产生限制性影响。尽管与年轻人相比，老年人在 2019 年的网上购物次数往往较少，但与 Covid-19 大流行相关的限制促使许多人更多地在网上购物，并且可能已经克服了一些最初的 在线零售税的经济影响3网上购物的障碍。近年来，残疾人也越来越依赖网络购物：残疾人在网上购物的比例从 2015 年的 56% 增加到 2019 年的 73%，并在 2020 年跃升至 81%。OST 也可能对英国平均收入较低地区的经济活动产生不成比例的影响。OST 对消费者和企业的负面经济影响将在北爱尔兰、苏格兰、威尔士和西北地区最为明显，而伦敦和西南地区的影响相对较小。在就业方面，OST 可能会对中部、西北和东北地区的地区产生不成比例的影响，在这些地区，交付和仓储工作占区域就业的比例要高得多。我们还发现，税收可能会阻碍小型企业通过在线渠道接触潜在客户，从而可能扼杀他们的增长并减少市场竞争。在评估 OST 对经济的影响时，了解撰写本报告时的财政环境也很重要。最近几个月，英国政府采取了重大措施来支持企业及其员工，并将寻求在未来增加收入。政府的财政选择需要根据一系列经济和程序标准进行评估。在我们根据财政部特别委员会的税收原则评估 OST 时，我们发现 OST 具有扭曲性，并且还可能限制中小企业在零售市场上的竞争。此外，对最低收入十分之一家庭和英国经济较弱地区的不成比例影响以及对老年人和残疾人的限制性影响引发了对 OST 公平性的质疑。 在线零售税的经济影响41.介绍背景在英国，商业税率是根据企业场所的租金价值向企业征收的税款。近年来，该系统受到了严格审查，批评者认为它导致了“高街”零售业的衰落。2020 年 7 月 27 日，英国财政部 (HMT) 宣布就商业利率审查问题征集证据。3除了详细讨论如何改革该系统之外，该文件还提出了政府可能引入的税收选项，至少部分地弥补了设想的改革将造成的收入短缺。指定的两个选项是业主应缴纳的资本价值税和在线销售税 (OST)。作为咨询的一部分，HMT 文件邀请企业对 OST 的前景做出回应。学习目标在撰写本文时，与 OST 影响相关的客观证据很少。此外，世界上其他任何地方都没有引入这种税，这一事实意味着没有真正可用的文献可以对其可能的后果做出结论。在此背景下，亚马逊委托牛津经济研究院对在英国引入此类税收的经济影响进行独立的定量评估。除了对公司、消费者和政府收入的总体影响之外，我们还评估了 OST 的潜在环境、分配和区域后果。在本文档的其余部分，我们将描述这项研究的结果并详细说明这些结果是如何形成的。3HMT，“商业利率审查：征询证据”（政府报告，2020 年 7 月）。 在线零售税的经济影响52.我们如何评估在线零售税的影响我们通过模拟供应商和消费者对征税的反应来模拟 OST 的经济影响。我们在本章中简要描述了我们的方法。附录 1 中提供了该方法的完整描述。2.1分析框架我们的建模基于嵌套结构，如下图 2 所示。我们首先估计 OST 提高在线部分消费者价格的程度（相反，供应商吸收了多少 OST）。然后，我们对消费者如何转向店内购买或转向购买不同的产品进行建模。图 2. 嵌套模型结构资料来源：牛津经济研究院收入、福利和利润计算基于供需框架。税收的引入引入了一个“楔子”，即一方面市场均衡价格与消费者面临的价格以及另一方面企业获得的价格之间的差异。消费者价格上涨（反之，企业价格下降）的程度取决于‘通过’. “传递”的程度取决于零售商和企业之间的竞争性质以及消费者的议价能力。在我们的建模中，我们假设了一系列基于经济理论和对各种相关学术论文的审查的传递估计。为了模拟价格上涨后的消费者行为，我们将来自 ONS 的在线购买数据与来自英国家庭代表性调查（针对产品内店内与在线转换行为）和各种学术论文（针对国际-产品切换行为）。根据我们的建模，我们量化了 OST 对以下方面的影响： 在线零售税的经济影响6政府收入；以货币衡量的消费者福利；和供应商的利润。2.2政策假设HMT 的证据征集文件没有对任何 OST 的结构提供任何指导，只是说将对英国客户的在线销售征税，并专注于“与通过实体场所进行的销售直接竞争的销售”。4 出于本研究的目的，我们对 OST 的规模和范围做出了以下假设。该税将按 2% 的统一从价税率征收。该税将适用于所有零售（不包括汽车和燃料）以及一系列 B2C 服务：外卖、旅行和住宿。该税于 2022 年引入，在此期间社会疏远政策不再适用。第三章中介绍的建模结果取决于这些假设。围绕这些假设的敏感性分析的详细结果可在本文件的附录 2 中找到。2.32022年预测情况甚至在 COVID-19 大流行开始之前，大街零售商就在努力应对租金上涨、商业利率账单以及网上购物的日益普及。过去几年，零售市场的互联网销售份额一直在稳步上升。这一趋势在今年急剧加速。遏制大流行的社会疏远政策导致在线零售额及其市场份额急剧增加。如图 3 所示，2020 年初英国每周的互联网销售额接近 15 亿英镑（占所有零售额的 20%）。每周在线销售额在 2020 年 6 月增至 25 亿英镑（占所有零售销售额的 30%）的峰值，但此后在 2020 年 9 月下降至 22 亿英镑（占所有零售销售额的 26%）必不可少的零售。然而，随着 11 月重新实施全国“封锁”以及季节性因素，在线份额应该会在 2020 年第四季度反弹。在这一点上，这种行为变化在多大程度上成为永久性的，这是高度不确定的。4HMT，“商业利率审查：征询证据”（政府报告，2020 年 7 月），第 32 页。 在线零售税的经济影响7图 3. 2015-2020 H1 网络零售额每周百万英镑 % 份额3,0002,5002,0001,5001,000