宏观·专刊 1 请务必参阅报告正文后的重要声明 宏观提示 海外市场综述 截至： 2021-02-04 品种 单位 收盘价 前收盘价 涨跌 涨跌幅（%） 欧美股市 德国DAX （点） 14060.2900 13933.6300 126.66 0.91 法国CAC40 （点） 5608.5400 5563.0500 45.49 0.82 英国富时100 （点） 6503.7200 6507.8200 -4.10 -0.06 标普500 （点） 3871.7400 3830.1700 41.57 1.09 道琼斯工业指数 （点） 31055.8600 30723.6000 332.26 1.08 纳斯达克指数 （点） 13777.7400 13610.5400 167.20 1.23 外汇 美元兑人民币(CFETS) （点） 6.4629 6.4587 0.0042 0.07 英镑兑美元 （点） 1.3671 1.3645 0.0026 0.19 欧元兑美元 （点） 1.1961 1.2035 -0.01 -0.61 美元指数 （点） 99.0527 91.1129 0.44 0.48 贵金属 COMEX黄金 （美元/盎司） 1794.1000 1834.8000 -41.00 -2.23 COMEX白银 （美元/盎司） 26.3950 26.9500 -0.49 -1.84 原油 NYMEX原油 （美元/桶） 56.4600 55.9500 0.77 1.38 ICE布油 （美元/桶） 59.1100 58.6700 0.65 1.11 有色金属 LME铜 （美元/吨） 7814.5000 7848.0000 -28.00 -0.36 LME锌 （美元/吨） 2639.0000 2633.0000 24.00 0.92 LME镍 （美元/吨） 17610.0000 17600.0000 -35.00 -0.20 LME铝 （美元/吨） 1994.5000 1976.5000 21.00 1.06 LME锡 （美元/吨） 22980.0000 22950.0000 40.00 0.17 LME铅 （美元/吨） 2036.0000 2025.5000 1.00 0.05 COMEX铜 （美元/镑） 3.5510 3.5620 -0.01 -0.41 农产品 CBOT大豆 （美分/蒲式耳） 1371.7500 1371.0000 0.50 0.04 DCE豆粕 （美元/短吨） 3482.0000 3410.0000 97.00 2.87 DCE豆油 （美分/磅） 7618.0000 7538.0000 44.00 0.58 CBOT小麦 （美分/蒲式耳） 635.7500 647.7500 -12.50 -1.93 CBOT玉米 （美分/蒲式耳） 549.2500 551.7500 -2.75 -0.50 ICE11号糖 美分/磅 16.0500 16.0400 0.01 0.06 海外： 1、美国众议院批准新冠纾困救济法案的预算协调方案。该决议将允许美国国会在没有共和党支持情况下通过1.9万亿美元新冠纾困救济法案。 宏观·专刊 2 请务必参阅报告正文后的重要声明 2、美联储博斯蒂克：预计2021年经济增长5%至6%；现在判断新冠疫苗对经济表现的影响仍为时过早；不认为美联储今年需要调整购债计划。 3、美联储埃文斯预计，今年美国GDP将增长5%-6%；2022年和2023年将增长2%-3%；预计到2023年底美国失业率将接近3.5%。1.9万亿美元财政刺激计划不会导致经济过热。 4、英国央行维持利率在0.10%不变，维持资产购买规模在8950亿英镑不变，符合预期。英国央行预计，2020年第四季度英国GDP将小幅上升，比上年同期低8%左右；预计2021年第一季度经济将萎缩4%。 5、英国央行行长贝利：还没有讨论负利率下限；仍然认为实际失业率比报道的要高；正密切关注美国股市，美国和其他地方散户投资者似乎有很高杠杆率；零售经纪平台必须准备追加保证金。 6、韩国政府公布住房增供方案，加大首尔等大城市住房供给力度，制定到2025年包括首尔新增32万套在内全国新增83.6万套住房的目标，并推进由公共部门主导实施的重建、再开发项目。 7、据韩国汽车产业协会发布数据显示，2020年韩国汽车新增登记数量同比增加6.2%，为190.5972万辆。这是韩国汽车市场本土销量首次突破190万辆。 8、韩国产业通商资源部等举行会议，讨论产业和能源领域碳中和研发战略，将组建16个能源供需行业工作组，分析各领域碳排放现状和机制，并研发减排技术，争取2050年前提出分阶段技术发展时间表。 宏观·专刊 3 请务必参阅报告正文后的重要声明 9、美国1月30日当周初请失业金人数为77.9万人，为连续第三周录得下降，预期83万人，前值修正为81.2万人；初请失业金人数四周均值84.825万人，前值86.8万人；续请失业金人数459.2万人，预期470万人，前值477.1万人。 10、美国2020年第四季度非农生产力初值为-4.8%，预期-2.8%，前值4.6%；非农单位劳动力成本初值为6.8%，预期4%，前值-6.6%。 11、欧元区2020年12月零售销售同比升0.6%，预期升0.3%，前值降2.9%；环比升2%，预期升1.6%，前值降6.1%。 国内： 1、商务部表示，目前中方正在就加入CPTPP相关事项开展积极研究，中方愿与CPTPP各成员就有关问题加强技术沟通和交流。总体上看，中方将按照加快构建新发展格局要求，积极考虑加入CPTPP，推动经济全球化和区域经济一体化。 2、商务部公布，截至2020年底，我国累计对中东欧17国全行业直接投资31.4亿美元，涉及能源、矿产、基础设施、物流、汽车零配件等领域。同期，中东欧17国累计对华投资17.2亿美元。 3、央行研究部署加强存款管理工作，强调存款基准利率作为整个利率体系“压舱石”，要长期保留；督促地方法人银行回归服务当地的本源，不得以各种方式开办异地存款。继续加强对不规范存款创新产品的监测管理，维护存款市场竞争秩序。 宏观·专刊 4 请务必参阅报告正文后的重要声明 4、财政部发文称，委托第三方机构参与预算绩效管理，必须明确委托方与第三方机构、相关预算绩效管理对象的权利和责任，严格执行利益冲突回避制度，确保委托主体与预算绩效管理对象相分离。 5、国务院国资委以视频会议方式召开国企改革三年行动推进会，要求确保今年完成三年改革任务70%以上。6、上海出台促进综合保税区高质量发展实施意见提出，充分利用市、区两级政府现有资金渠道支持综合保税区建设，推动综合保税区内重大项目引进、存量资源改造和盘活、重要功能平台打造以及重大创新试点等。 期货： 1、国内商品期货夜盘多数收涨，黑色系领涨。焦煤、铁矿石均涨逾3%，菜粕、焦炭、LPG、20号胶均涨超2%，苯乙烯、豆粕、大豆、纸浆、棕榈油、橡胶、豆油、菜油、甲醇涨超1%。 2、上期能源：自2月9日起第一个未出现单边市的交易日收盘结算时，国际铜期货合约交易保证金比例调整为10%，涨跌停板幅度调整为8%；20号胶期货合约交易保证金比例调整为12%，涨跌停板幅度调整为10%；原油、低硫燃料油期货合约交易保证金比例调整为13%，涨跌停板幅度调整为11%。 3、上金所要求做好2021年春节期间市场风险控制工作。自2月9日收盘清算时起，Au（T+D）、mAu（T+D）等合约保证金比例从12%调整为14%，下一交易日起涨跌幅度限制从11%调整为13%；Ag（T+D）合约保证金比例从16%调整为21%，下一交易日起涨跌幅度限制从15%调整为19%。 宏观·专刊 5 请务必参阅报告正文后的重要声明 4、巴西淡水河谷2020年第四季度铁矿石产量8450万吨，不及市场预期的8660万吨；铁矿石销量为8280万吨，同比增长6.3%。 5、世界黄金协会：1月全球黄金ETF流入13.8吨，此前连续两个月流出，共计流出148.8吨。 6、美国铸币局表示，受到疫情之下市场需求激增以及铸币厂产能限制等影响，目前已无法满足市场对金、银币需求。美国铸币局隶属于财政部，主要负责铸造、生产一般流通性货币和各种金、银纪念币。 7、波罗的海干散货指数持稳于1327点，因巴拿马型船运费上涨，抵消海岬型船与超灵便型船运费下跌。 宏观·专刊 6 请务必参阅报告正文后的重要声明 重要声明 本报告中的信息均来源于公开可获得资料，国元期货力求准确可靠，但对这些信息的准确性及完整性不做任何保证，据此投资，责任自负。本报告不构成个人投资建议，也没有考虑到个别客户特殊的投资目标、财务状况或需要。客户应考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况。 联系我们 全国统一客服电话：400-8888-218 国元期货总部 地址：北京东城区东直门外大街46号天恒大厦B座21层 电话：010-84555000 合肥分公司 地址：合肥市蜀山区金寨路91号立基大厦A座六楼（中国科技大学金寨路大门斜对面） 电话：0551-62895501 福建分公司 地址：福建省厦门市思明区莲岳路1号2204室之01室（即磐基商务楼2501室） 电话：0592-5312522 大连分公司 地址：大连市沙河口区会展路129号国际金融中心A座期货大厦2407、2406B。 电话：0411-84807840 西安分公司 地址：陕西省西安市雁塔区二环南路西段64号凯德广场西塔6层06室 电话：029-88604088 上海分公司 地址：中国（上海）自由贸易试验区民生路1199弄1号楼3层C区 电话：021-50872756 合肥营业部 地址：合肥市庐阳区国轩凯旋大厦四层（合肥师范学院旁） 电话：0551-68115906、0551-68115888 郑州营业部 地址：郑州市金水区未来路69号未来大厦1410室 电话 ：0371-533868