首席执行官眼中的中国生命科学

kpmg.com/cn2016首席执行官眼中的中国生命科学 序言 中国生命科学在过去十年走过了一个成功的发展历程，这个行业的扩展速度比整体经济的发展更快。在2006年至2011年间，中国整个医药市场每年增长15% 至30%之间，然而在2012和2013年，增速逐渐放缓，进入不足20%的区间 。过去两年，形势更为严峻，收入增长在2015年跌入个位数，而且下跌的势头似乎还将持续下去。虽然造成目前增长下滑的原因部分是因为中国经济目前正处在转型之中，但监管方面的变化也起到一定的作用，特别是在2015年中启动的对药品招标过程的改革。尽管如此，接受毕马威中国此次访谈的大多数企业高管对这个行业在中国的长期发展前景依然是乐观的。虽然这些受访者看到存在着许多障碍，如中国对药品营销的冗长的审批程序，正进行的价格改革，以及更为严格复杂的地方监管要求，但他们也意识到，企业在中国市场仍有丰富多样的商机。中国政府正致力于增加医疗健康支出，以满足因人口日趋老龄化和富裕人口日益增加所产生的需求。中国政府还显示出希望开放医疗健康行业，将其由市场主导的意愿。这将令跨国公司最为受益，因为它们各自在行业的创新研发领域处于前沿。我们希望本报告对阁下开卷有益。如果阁下有任何建议或问询，欢迎随时与我们中的任何一人或阁下当前在毕马威中国的联系人联系。Norbert Meyring毕马威中国生命科学部负责人合伙人胡丽芬毕马威中国生命科学部负责人合伙人1 中国国家统计局 http://data.stats.gov.cn/english/easyquery.htm?cn=C01.© 2016毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 — 中国外商独资企业，是与瑞士实体 — 毕马威国际合作组织 (“毕马威国际”) 相关联的独立成员所网络中的成员。版权所有，不得转载。 目录主要发现中国新兴的医疗市场中国药品政策改革的影响跨国公司的增长商机行业在中国的未来前景结论020408121622© 2016毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 — 中国外商独资企业，是与瑞士实体 — 毕马威国际合作组织 (“毕马威国际”) 相关联的独立成员所网络中的成员。版权所有，不得转载。首席执行官眼中的中国生命科学 / 1 去年，美国总统奥巴马宣布美国政府会在2016年预算中，投资2.15亿美元用于精准医疗。与之相应，中国近期宣布其在下一个五年计划里，将包括90亿美元的预算，用于未来20年里投入精准医疗。““主要发现• 医疗问题一直是中国政府的优先要务。这个问题在2011-2015的第12个五年计划内就位于突出的位置；而在2016-2020的第13个五年计划期间，如何提供有效的医疗依然是一个关键性的议题。计划内具体的举措包括，整合城乡公立医院的保险机制和采用网络医疗和其他数字化优化方法来管理资源。2• 虽然中国生命科学市场的长期潜力诱人，但其短期前景并不明朗。期望在中国运营的业务能高速增长以抵消在世界其他地区有限增长的公司，总部应与当地管理层进行沟通，相应地改变期望值和策略。• 2015年启动的改革对供应和交付这两个方面造成了极大的困扰。最重要的原因是，新的招标程序是造成一些跨国医药公司销售增长下滑的主要原因。虽然监管方面的变化并非是此次下滑的唯一原因，但政策方面的改革正迫使许多公司重新考虑现有的策略和做法。• 本土医药公司继续在增长。它们在医药市场的份额在过去七年里增加了2.3%。3 由于国内公司经营的大多是无品牌的非专利药品，并与其他国内同行进行价格竞争，并不丰厚的利润阻遏了它们进一步的发展。较低的利润边际也使其难以调拨或筹集资金用于开发新产品。• 跨国公司与本地公司之间在规模和质量上存在的差距导致出现了一些重大的收购活动，不过对本土公司而言，机遇还是存在的。对于那些专攻于细分市场产品，或对具有海外研发或商务背景的初创企业持长远眼光的公司来说，这一点至关重要。• 虽然近期政策的一些变化已开始清理积压的申请，但从国家食品药品监督管理局（CFDA）获得新的药品审批所需的时间仍然是一个问题。随着时间的推移，审批过程的速度和透明度应会改善，这也将推动药品质量和有效性的提高。• 数据分析和其他数字化技术的进步能够帮助公司更好地驾驭运营流程，并令新的公司能够打破现状。这也促使监管机构能够与时俱进。• 保持高标准的合规性始终是所有行业公司的重点。从供应和分配链的透明度到与医院和医疗专业人士的关系，医药公司一直把重点放在改善内部流程和与第三方的交往上。2 中华人民共和国国务院，《中华人民共和国经济和社会发展第十三个五年计划》， http://www.gov.cn/xinwen/2016-03/17/content_5054992.htm.3 James Shen, 《中国医药行业和市场的当前发展趋势与前景》，2015/2016, 第8页- Danny Yeung, Prenetics 首席执行官© 2016毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 — 中国外商独资企业，是与瑞士实体 — 毕马威国际合作组织 (“毕马威国际”) 相关联的独立成员所网络中的成员。版权所有，不得转载。2 / 首席执行官眼中的中国生命科学 © 2016毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 — 中国外商独资企业，是与瑞士实体 — 毕马威国际合作组织 (“毕马威国际”) 相关联的独立成员所网络中的成员。版权所有，不得转载。首席执行官眼中的中国生命科学 / 3 中国新兴的医疗市场h 嫳끩㪭⟱业ᅢ霧 中国 剣ꣳ公司 ˋ 中国㢪商杝餴⟱业僽与榰㡦㹊⡤ ˋ 嫳끩㪭国꣢合⡲絆絉 嫳끩㪭国꣢ 湱Ⱒ联的杝用䧭プ䨾緸絞中的䧭プկ晜勉䨾剣♶䖤鲮鲿կ4 / 首席执行官眼中的中国生命科学 市场综述对全球生命科学和医药公司而言，中国一直是最为引人注目的市场之一。人口老龄化问题与城市中产阶层的兴起的双重影响令这个国家的公立医疗系统不堪重负，这也推动了对新产品和新服务的需求。新的趋势给跨国医药公司带来了商机，而目前跨国医药公司不论是在规模还是尖端技术方面，本地医药公司都无法比肩。尽管医疗需求不断上升，但是医药销售的收入却开始从十年前的双位数增长逐渐回落。其中原因有不断加剧的竞争推低了药品的价格，以及监管方面的变化和对现有规定的更有力的执行。尽管如此，行业观察家继续预测中国的医疗支出将会上升。“经济学人智库”（EIU）预测年度医疗开支到2018年将达到人民币47,804亿元（6,804亿美元），相当于按年增长7.44%。5 收入上升和政府投入的双重驱动将使这个行业更加响应市场需求的变化。“经济学人智库”还预测中国人均医疗开支在2020年将超过 570美元，比2011年的数字翻一番。虽然这个数字与美国相比仍然很少（美国人均医疗开支在2020年预计将达11,204美元），但是由于中国的人口规模持续增长，中国总的医疗支出正在缩小与美国的差距。“经济学人智库”预测，与美国相比，中国同期总的医疗开支将从14%增加到逾21%。6 但即便如此，中国医疗支出的GDP占比份额与日本以及许多欧洲和北美国家相比，仍然要低很多。中国制药业主要业务收入4 中国国家统计局，http://data.stats.gov.cn/english/easyquery.htm?cn=C01.5 《经济学人智库》，中国医疗，http://www.eiu.com/industry/Healthcare/asia/china/article/1294268113/healthcare-spending/2016-05-30.6 《经济学人智库》，美国医疗， http://www.eiu.com/industry/Healthcare/americas/united-states/article/1224072506/healthcare-spending/2016-03- 30.资料来源：中国国家统计局42,5002,0001,5001,0005002006200720082009收入 (人民币10亿元)同比变化, %20102 0112012201320140020103040596.7740.2908.71141.71448.41733.72048.42335471.817.3%26.4%24.0%22.7%25.6%26.8%19.7%18.1%13.9%© 2016毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 — 中国外商独资企业，是与瑞士实体 — 毕马威国际合作组织 (“毕马威国际”) 相关联的独立成员所网络中的成员。版权所有，不得转载。首席执行官眼中的中国生命科学 / 5 2014年医疗支出占GDP的份额资料来源：世界银行7美国英国巴西中国印度法国德国日本$17.1%$11.5%$11.3%$10.2%$9.1%$8.3%$5.5%$4.7%在许多世界大型医疗公司的眼里，来自中国的收入占据着它们全球收入的重要比例。接受毕马威中国访谈的公司高层均对中国的生命科学公司长期发展前景表示有信心，尤其是那些重点从事治疗老年病和慢性疾病的公司。随着这个国家的人口逐渐老化，中国所承受的慢性疾病负担也成倍增加。成年人糖尿病发病率由2011年约9000万人或占成年人口的9.29%上升至2015年的1.1亿人或占成年人口的10.6%。至2040年，糖尿病发病率预测将达到1.51亿人。8医疗改革虽然到目前为止中国推进的改革所取得的成就令人鼓舞，但是中国建立高质量的全民医疗供应体制这一长期目标仍需要多年时间去实现。一个正面的示例是政府的基本医疗保险计划（“基本医疗保险”）覆盖率由低覆盖率上升到2012年的96%人口。9 目前还有一些问题需要解决，如药物的价格、提供药物的质量、医院缺乏资金，及缺少一个竞争性的国内药物市场。2014年，政府将注意力转向公立医院改革，希望能建立更稳健的财务基础，提高医务人员的报酬待遇，及减少医院对药品销售的依赖。去年，官方还披露了一系列措施去降低医药成本和改善药品质量。政府还撤销了目前对许多药品进行价格限制的权力，引入新的措施去改善评估和审批新药的流程，并出台了许多政策去鼓励创新。7 世界银行，医疗开支，http://data.worldbank.org/indicator/SH.XPD.TOTL.ZS.8 国际糖尿病联合会， IDF全球糖尿病概览 (第7版), 比利时，布鲁塞尔。9 世界卫生组织，《卫生行业发展第12个五年计划》， http://www.wpro.who.int/health_services/china_nationalhealthplan.pdf.© 2016毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 — 中国外商独资企业，是与瑞士实体 — 毕马威国际合作组织 (“毕马威国际”) 相关联的独立成员所网络中的成员。版权所有，不得转载。6 / 首席执行官眼中的中国生命科学 拜耳医药中国公司执行副主席兼商业运营与亚太地区总经理Wei Jiang 道：“我们理解和赞赏政府关于建立让大众感到实惠和方便的医疗体制的目标。不过，要在改革的目标与确保行业可持续发展之间求得平衡并不是一个简单的工作。”虽然几乎所有接受毕马威中国访谈的高管们都理解这些改革对中国的长远社会发展十分重要，但是这些受访者中许多人也表示，医药公司正处于一个存在诸多不确定因素的时期。受访者指出了在中国经营医药和生命科学公司构成重大挑战的四个主要领域。包括：• 2015年年中引进的对招标流程的改变；• 对新产品的审判程序；• 发现新的市场和认准投资组合；• 遵循中国的反腐败条例以上各个挑战也为企业提供了商机，许多公司已开始探索新的业务模式以获取更强的竞争力。 我们致力于将创新的药品带给中国的病患者。我们很高兴地看到国家食品药品管理局正加大努力加快药品的审批程序。尽管有关这些改革将如何实施的一些具体细节尚不明确，但整体的效果是相当正面的。““- Hong Chow, 上海罗氏制药有限 公司，总经理© 2016毕马