金宝模拟投资股票池2号2013年一期总结

1 www.lxzq.com.cn 分析师：姜海宇 执业证书编号：S0300511010007 Email: jianghaiyu@lxzq.com.cn 日期：2013年3月29日 www.lxzq.com.cn 【操作回顾】 日期 代码 股票名称 调入/调出 仓位 价格（当日均价） 2013-1-11 300347 泰格医药 调入 2成 59.63 2013-1-22 002501 利源铝业 调入 2成 21.28 2013-2-1 002226 江南化工 调入 2成 12.13 2013-2-27 300079 数码视讯 调入 2成 16.63 2013-2-27 002672 东江环保 调入 2成 66.64 2013-3-6 300347 泰格医药 调出 1成 69.83 2013-3-6 300079 数码视讯 调出 1成 18.16 2013-3-14 002226 江南化工 调出 1成 11.94 2013-3-14 002672 东江环保 调出 1成 64.29 2013-3-18 002226 江南化工 调出 1成 11.60 2013-3-18 300079 数码视讯 调出 1成 15.48 2013-3-18 002672 东江环保 调出 1成 65.54 2013-3-18 002501 利源铝业 调出 2成 22.80 2013-3-18 300347 泰格医药 调出 1成 70.50 【操作总结】 匆匆的时光如梭，一晃2013年一季度就将要离我们而去，现在我把金宝模拟投资股票池2号1期的情况简要回顾一下，给自己也给客户一个交代。 金宝模拟投资股票池2号2013年一期是于1月11日启动的，当时A股已一路小跑，从上证综指1949点涨到2300点附近，可以说好的入场时机已然错过；吸取了之前的 金宝模拟投资股票池2号2013年第1期 投 资 策 略 证 券 研 究 报 告 2 www.lxzq.com.cn 教训，此次金宝模拟投资股票池2号特别强调以稳健操作为主，以绝对收益为第一目标，因而在市场短期涨幅较大的情况下，我们步步为营，分别在1月11日、1月22日、2月1日，间隔了较长时段分批建仓了泰格医药、利源铝业和江南化工，在有一定利润做保护垫后，在2月27日借市场回调之机建仓了数码视讯和东江环保，这样使得整体市值基本都保持在盈利状态，可以说这种分散投资较好的回避了风险，当然利润率也要受到一定影响。 建完仓后，当市值赢利大于7%后，金宝模拟投资股票池2号开始逢高减仓，我们在3月6日将涨幅较大的泰格医药和数码视讯各减掉半仓，可惜市场从那天后就阴跌不断，使得后续逢高减仓的计划无从实施；当我们感觉市场在走弱，只有借个股的反弹之际强行减仓，最后保证了金宝模拟投资股票池2号2013年一期能有4.12%的收益率。当然由于我们选择的股票质地还是不错的，即使指数没有再能上去，但我们一些股票仍是新高不断，也就是拿到现在市值会更好，只是投资永远是后悔的事情，能够在风险较小的水平上获得适当的收益也算可以聊以自慰了。 通过金宝模拟投资股票池2号2013年一期的实践，我们的思路已基本确定，就是以稳健操作为主，以绝对收益为第一目标，以本金安全为根本，稳定复合增长为原则，实现长期收益；我们计划每期收益率保持在4%左右，这样一年也有16%的收益率，这种收益率应该说对稳健的投资者已经不错了。金宝模拟投资股票池2号2013年二期准备4月份开张，我们还是以稳健为主，争取给客户一个更好的收益。 【持仓情况】 金宝模拟投资股票池2号2013年第1期持仓一览 当期起始日2013-1-11500000最新日期2013-3-295206164.12%代码股票名称成本价格最新价格当前市值(元)占组合比重00.00%520616100.00%520616100.00%初始市值最新总市值组合收益率合计股票市值资金余额组合总市值 数据来源：联讯证券投研中心 3 www.lxzq.com.cn 【投资理念】 以稳健操作为主，以绝对收益为第一目标，以本金安全为根本，稳定复合增长为原则，实现长期收益。 【组合说明】 1、金宝模拟投资股票池2号2013年第1期初始现金为50万元。 2、股票池操作将以调入、调出股票池对其进行调整，仓位按总市值的某个百分比给出，相关结算价以当日股票的成交均价计算。《金宝模拟投资股票池2号2013年第1期持仓一览》中“持仓市值”以收盘价计算。 3、金宝模拟投资股票池2号2013年第1期启动日期为2013年1月11日，运行周期三个月，期满强制清仓。 4、金宝模拟投资股票池2号2013年第1期操作风格为稳健型，目标客户为稳健型投资者。 【风险提示】 本模拟投资股票池只是展示一种投资思路，不作为买卖股票的建议。股市有风险，操作宜谨慎。 4 www.lxzq.com.cn 信息披露 分析师承诺 本人具有中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格，以勤勉的职业态度，独立、客观地出具本报告。 本报告清晰准确地反映了本人的研究观点。本人不曾因，不因，也将不会因本报告中的具体推荐意见或观点而直接或间接收到任何形式的补偿。 与公司有关的信息披露 本公司在知晓范围内履行披露义务。 股票投资评级说明 投资评级分为股票投资评级和行业投资评级。 股票投资评级标准 买入：我们预计未来6个月内，个股相对基准指数涨幅在15%以上； 增持：我们预计未来6个月内，个股相对基准指数涨幅介于5%与15%之间； 持有：我们预计未来6个月内，个股相对基准指数涨幅介于-5%与5%之间； 减持：我们预计未来6个月内，个股相对基准指数涨幅介于-5%以上。 行业投资评级标准 增持：我们预计未来6个月内，行业整体回报高于基准指数5%以上； 中性：我们预计未来6个月内，行业整体回报介于基准指数-5%与5%之间； 减持：我们预计未来6个月内，行业整体回报低于基准指数5%以下。 我们在此提醒您，不同证券研究机构采用不同的评级术语及评级标准。我们采用的是相对评级体系，表示投资的相对比重建议；投资者买入或者卖出证券的决定取决于个人的实际情况，比如当前的持仓结构以及其他需要考虑的因素。投资者应阅读整篇报告，以获取比较完整的观点与信息，不应仅仅依靠投资评级来推断结论。 5 www.lxzq.com.cn 风险提示 本报告由联讯证券有限责任公司（以下简称“联讯证券”）提供，旨为派发给本公司客户使用。未经联讯证券事先书面同意，不得以任何方式复印、传送或出版作任何用途。合法取得本报告的途径为本公司网站及本公司授权的渠道，非通过以上渠道获得的报告均为非法，我公司不承担任何法律责任。 本报告基于联讯证券认为可靠的公开信息和资料，但我们对这些信息的准确性和完整性均不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变更。联讯证券可随时更改报告中的内容、意见和预测，且并不承诺提供任何有关变更的通知。本公司力求报告内容的客观、公正，但文中的观点、结论和建议仅供参考，不构成所述证券的买卖出价或询价，投资者据此做出的任何投资决策与本公司和作者无关。在本公司及作者所知情的范围内，本机构、本人以及财产上的利害关系人与所评价或推荐的证券没有利害关系。 投资者应根据个人投资目标、财务状况和需求来判断是否使用资料所载之内容和信息，独立做出投资决策并自行承担相应风险。我公司及其雇员做出的任何形式的分享证券投资收益或者分担证券投资损失的书面或口头承诺均为无效。